Daily_Financial_Market_Open_Report

宏观事件

全球重大事件

• 中东冲突持续升级及其广泛影响：

  • 军事行动与袭击： 伊朗与以色列的军事行动持续，伊朗向以色列海法发射导弹，以色列则空袭黎巴嫩首都贝鲁特，造成至少12人死亡、41人受伤，并声称击毙伊朗情报部长伊斯梅尔·哈提卜，袭击伊朗南帕尔斯气田和阿萨卢耶石油工业设施，导致部分天然气生产暂停。阿联酋报告称已拦截大量伊朗导弹和无人机，自伊朗发动袭击以来累计应对了327枚弹道导弹、15枚巡航导弹和1699架无人机，共导致2名军人、6名平民死亡，158人受伤。阿联酋沙阿气田和富查伊拉石油工业区遭无人机袭击，引发能源供应中断担忧。伊朗向沙特、卡塔尔和阿联酋的石油设施发出警告，称其已成为合法打击目标。
  • 航运与海员安全： 霍尔木兹海峡航运因安全风险飙升而几近瘫痪，海上航运量暴跌95%–99%，每日通行船只从平均138艘骤降至仅1–4艘，已导致约7名海员死亡，约2万名海员滞留波斯湾海域，多艘油轮受困，包括印度总计160万吨原油、32万吨液化石油气、20万吨液化天然气滞留。阿联酋表明愿参与美国牵头的霍尔木兹海峡航运行动。伊朗外交部长表示，霍尔木兹海峡的新协议应在战争结束后由沿岸国起草，并排除停火可能性。
  • 核安全： 国际原子能机构称已接到伊朗通知，飞行物击中布什尔核电站厂区，暂无损失或核泄漏风险，呼吁各方保持最大克制。俄罗斯国家原子能公司谴责袭击并呼吁缓和局势，约480名俄罗斯员工滞留布什尔核电站。国际原子能机构表示在敌对行动持续期间无法对伊朗进行核查。
  • 外交与国际反应： 美国与以色列在对伊战争“终局目标”上存在分歧，美国总统特朗普表示正考虑进一步打击伊朗，并建议盟友承担霍尔木兹海峡的安全责任。美国前反恐中心主任乔·肯特因反对军事打击伊朗辞职。欧洲国家呼吁谈判，避免卷入冲突。波兰总理图斯克表示，欧洲彻底摆脱对俄罗斯能源依赖，绝无可能恢复与俄罗斯在能源领域的合作。土耳其外长将出席在利雅得举行的地区局势会议，并正与多国谈判核电站项目。北约将在土耳其因吉尔利克空军基地部署“爱国者”导弹防御系统。瑞典安全局警告，鉴于伊朗局势，瑞典境内针对美国、以色列及犹太社群目标的威胁可能加剧。俄罗斯加大援助力度支持伊朗对抗美国和以色列，俄土外长表示确保两国能源管道安全至关重要，俄方提倡非武力政治外交手段缓和危机。澳大利亚总理证实一枚伊朗炮弹落入阿联酋澳空军基地附近，无人员受伤。日本首相高市早苗表示暂无向霍尔木兹海峡派遣自卫队计划。
  • 伊拉克与叙利亚局势： 伊拉克民兵武装“伊斯兰抵抗组织”对美方单位发动47次袭击，自2月28日以来累计454次。伊拉克“真主旅”要求所有外国部队撤出伊拉克。美国驻伊拉克使馆多次遭无人机袭击并起火。伊拉克已“打通”一条原油出口路径，通过连接北部库尔德自治区与土耳其南部杰伊汉港之间的陆地输油管道，把北部出产的原油运到地中海。美国曾鼓动叙利亚向黎巴嫩东部派兵协助解除黎巴嫩真主党武装，但叙方未作决定。

• 朝鲜半岛局势：

  • 韩国三星电子工会成员投票赞成罢工，若发生可能对全球半导体供应链造成冲击。
  • 韩国政府将资源安全危机预警上调至“注意”级别，考虑实施汽车限行等节能措施，以应对原油供应中断风险。
  • 中韩举行第五次产业合作部长级对话，深化半导体、锂电池等领域合作。

• 国际贸易与合作：

  • 巴西国会批准南方共同市场与欧盟自由贸易协定，覆盖超7亿人口市场，预计60天后生效。
  • 美国贸易代表格里尔将与欧盟、马来西亚和印度举行双边贸易谈判，并指出加拿大在谈判中落后于墨西哥，与墨西哥团队会面讨论原产地规则。
  • 欧盟委员会主席冯德莱恩将访问澳大利亚，旨在加强欧盟与印太地区关键伙伴的关系。
  • 中国工信部副部长辛国斌会见英国驻华大使，讨论深化汽车、绿色低碳、数字经济等领域合作。
  • 中国外交部长王毅会见土库曼斯坦民族领袖，双方就双边关系和包括伊朗局势在内的国际地区问题交换意见，习近平主席强调深化“一带一路”对接，拓展天然气、人工智能等非资源领域合作。
  • 约旦通过国际招标购入约5万吨饲料大麦，并计划进行新的招标。
  • 中国外交部表示，中美双方将继续就特朗普总统访华事宜保持沟通。
  • 中国外交部强烈谴责赖清德美化日本殖民台湾的言论，称其是对历史的亵渎和民族的背叛。
  • 中国国防部批评菲律宾海警在黄岩岛附近携带媒体巡逻是“自编自导自演的闹剧”，并警告日本不应炒作“中国威胁”为自身扩军备武找借口。
  • 多米尼加对原产于中国的EMT钢管征收16%的反倾销税，为期五年。
  • 中美轨道交通行业交流会在武汉举行，促进两国企业在市场拓展和业务合作方面的交流。
  • 印度对中国玻璃纤维棉卷和纯碱启动反倾销或保障措施调查。

• 欧盟发展计划：

  • 欧盟推出“EUInc.”计划，旨在通过简化行政程序，如允许企业在48小时内在线注册并在27个成员国无缝运营，以及简化破产与重整程序，来打造与美国等经济体抗衡的初创企业生态系统。
  • 欧盟计划推迟提升银行资本金要求，并探讨限制成员国对并购交易的否决权。
  • 欧盟委员会发布新指南，进一步简化非俄罗斯天然气进口的预授权程序，并针对霍尔木兹海峡局势，对LNG货物绕道运输提供豁免。

• 其他全球动态：

  • 几内亚矿业部长表示将于4月初前限制铝土矿出口量，以稳定价格。
  • 挪威国家石油公司及其合作伙伴在“POLYNYA TUBAEN”勘探目标区发现石油，储量预计1400万至2400万桶。
  • 三星电子与AMD签署谅解备忘录，将扩大在AI基础设施内存芯片供应方面的战略合作，并探讨晶圆代工合作机会。
  • 国际航空运输协会预测，到2050年全球航空客运需求预计将增长至当前规模的两倍以上。
  • 巴基斯坦财政部对经济前景持乐观态度，预计通胀将在5%至7%的目标区间内稳定，但预计经常账户将出现赤字。
  • Fluidstack退出法国价值100亿欧元的AI数据中心项目。
  • 联合国机构报告显示，全球5岁以下儿童死亡人数降速大幅减缓。
  • 全球电动汽车普及加速削减石油需求，预计2030年每日减量超500万桶。

• 加密资产相关全球动态：

  • Tether布局AI领域：Tether（泰达币发行方）正构建去中心化AI平台QVAC，该平台运行在用户硬件上，提供模块化SDK供开发者构建AI微模块，已支持微软BitNet架构并开发多款应用，显示其在稳定币业务之外的多元化战略。
  • 加密资产税务信息全球围猎：CARF（加密资产报告框架）旨在连接用户税务居民国与交易所管辖区，实现全球加密资产税务信息自动交换，聚焦资金流向。波兰已将欧盟DAC8指令纳入本国立法，未申报加密货币收益的投资者将面临最高75%的惩罚性税率，预示全球加密税务监管趋严。
  • 稳定币支付市场竞争加剧：万事达卡以18亿美元收购BVNK，此举旨在抢占稳定币支付市场的战略时间窗口，因稳定币实际支付规模已接近其传统支付量。BVNK作为稳定币基础设施层，拥有广泛牌照和监管关系。
  • 香港RedotPay推进IPO与融资：香港稳定币支付公司RedotPay正推进美国IPO计划，旨在将估值提升至超40亿美元，并与投资机构洽谈最高1.5亿美元新融资。公司确认联合创始人仍在职，目前经营性现金流充裕，对外部投资者持开放态度。同期，稳定币支付初创公司TransFi也完成1920万美元融资，致力于构建跨境转账服务。
  • 加密行业转型与监管整合：BitMart CEO Nenter表示，加密行业正从过度投机转向学习宏观经济，并积极整合到监管框架、企业资产负债表和全球支付系统。原Bybit联席CEO Helen Liu在美国创建新平台ABFinance，旨在集合存款、交易、消费功能并连接法币与加密货币，从一开始就持有完善的美国牌照。
  • 以太坊技术进展与平台安全：以太坊联合创始人Vitalik Buterin提出新的快速确认规则机制，允许用户在仅12秒后获得交易不会被撤销的硬性保证，显著提升交易可靠性。然而，DeFi借贷协议dTRINITY遭受闪电贷攻击，损失约26万美元，凸显DeFi领域持续存在的安全风险，但官方承诺将利用国库资金100%覆盖损失。
  • AI Agent与链上交易安全：OKX Onchain OS推出Agentic Wallet，为AI Agent提供链上钱包，强调在TEE可信执行环境下保护私钥并进行交易前风险检测。但安全报告指出，AI Agent在Web3环境中执行不可逆链上操作时存在安全风险，需警惕信息泄露和恶意插件外发。
  • 区块链平台与交易所动态：比特币L1原生智能合约平台OP_NET主网将于3月19日上线，旨在为比特币提供类似以太坊的可编程能力。币安调整VIP计划门槛，下调BNB持仓和合约交易量要求，并同时下架部分现货交易对。全球最大比特币ATM运营商Bitcoin Depot披露财务内控“重大缺陷”，并因未能维持必要许可而被康涅狄格州要求停止业务。
  • 中东地区加密市场韧性：尽管中东地区军事冲突持续，阿联酋加密行业整体运行保持稳定，因其主要依赖云基础设施和全球化交易平台，业务可持续运转。部分地区活动被取消或延期。
  • Meta VR社交平台战略调整：Meta宣布将自2026年起停止VR社交平台Horizon Worlds的VR版本服务，转为移动端体验。

美国重大事件

• 政治与外交：

  • 美国所有在世前总统代表否认就伊朗问题与特朗普总统进行过沟通。
  • 特朗普总统重申对北约不满，称应考虑美国退出北约的可能性，并对盟友不愿在霍尔木兹海峡问题上提供帮助表示愤怒。
  • 特朗普称美国在移民和能源问题上不同意英国首相斯塔默的观点，并称美英关系在斯塔默任首相前最为友好。
  • 美国国务卿鲁比奥与阿联酋酋长国酋长举行对话，此前他曾表示古巴禁运与政治变革相关，古巴必须发生剧变。
  • 美国联邦航空管理局因人员不足暂停纽瓦克机场部分航班。
  • 美国众议院特别小组就爱泼斯坦案向司法部长下达传票，白宫发函国会，愿调整国土安全部以重启其运转。参议院共和党领袖图恩指责民主党通过政府关门“挟持”多个机构。
  • 特朗普政府最高反恐官员乔·肯特请辞，公开反对与伊朗的战争，称特朗普被欺骗卷入冲突。白宫驳斥其言论，坚称伊朗将首先攻击美国。
  • 美国边境巡逻队官员格雷戈里·博维诺将退休，外界认为这反映了美国民众对强硬移民政策的不满。
  • 美国民主党参议员沃伦指责特朗普总统阻碍美联储降息。

• 军事与安全：

  • 美国中央司令部表示美军在霍尔木兹海峡附近伊朗沿海导弹基地使用了5000磅级深穿透炸弹，并动用重磅钻地弹摧毁伊朗沿岸导弹阵地，以削弱伊朗威胁海峡航运的能力。美军还将持续打击威胁美国及周边国家的伊朗目标。
  • 美军“福特”号航母起火受损后将停靠希腊港口，火灾疑为蓄意纵火。美国海军正在对火灾事件展开调查。
  • 美国“金穹”导弹防御系统成本增至1850亿美元，超预算100亿美元，洛克希德·马丁等巨头加入。
  • 美国官员称，在与伊朗的作战中，已有超过12架美国“死神”无人机被击落。
  • 四足机器人正成为北美数据中心安保的首选，以应对人工智能计算带来的安全需求。

• 经济与科技：

  • 分析称美国石油生产商将是油价上涨的直接受益者，3月份现金流可能增加50亿美元。
  • 特朗普将设法阻止在美国建造风力发电机，并期望与爱尔兰就液化天然气达成协定。
  • 美国众议院通过恢复企业研发与科技种子计划的提案。
  • 谷歌来华考察数据中心服务器液冷设备，可能推动AI技术发展。
  • 亚马逊CEO预计AI将使AWS销售额到2036年达6000亿美元，是此前预期的两倍。
  • 美国消费模式转变，服务消费（如健身房和水疗馆）首次超越传统零售店。
  • 美国邮政管理局若按规定支付退休款项，可能在10-11月资金告罄。
  • OpenAI计划在今年底前启动IPO，已组建财务团队。
  • 美国商务部对进口自中国和印度的大直径石墨电极发起反倾销和反补贴调查。

• 加密资产监管与立法：

  • 美国证券交易委员会（SEC）和美国商品期货交易委员会（CFTC）联合认定“多数加密资产”不属于证券。
  • 美国SEC主席Paul S. Atkins表示，SEC正推进加密资产分类与投资合约解释框架，将数字资产划分为非证券类别（如数字商品、数字收藏品、数字工具及符合GENIUS Act的稳定币）与数字证券，并明确在相关承诺履行完成后可终止其证券属性。同时，SEC还提出“加密资产监管框架”，拟通过安全港机制提供融资路径，包括最长4年、融资上限约500万美元的初创豁免，以及12个月内最高约7500万美元的融资豁免，预计将进入征求意见阶段。
  • 美国参议院银行委员会主席Tim Scott表示，加密市场结构法案虽一度停滞，但近期已取得进展，立法者预计最早将于本周看到涉及稳定币收益的初步草案；当前谈判重点仍集中在收益机制设计，同时围绕DeFi监管、反洗钱（AML）要求、监管机构人事安排及与Donald Trump相关加密项目的伦理问题等关键分歧持续推进，整体已接近形成可落地的框架草案。
  • 然而，投资银行TD Cowen分析师指出，由于国会日程拥挤且两党在关键条款上仍存分歧，备受期待的加密货币监管法案可能无法在8月休会前通过，并面临推迟至2027年新一届国会就职后的风险。
  • 伊利诺伊州副州长Juliana Stratton在民主党参议院初选中击败曾获加密行业超级政治行动委员会支持的众议员Raja Krishnamoorthi。由于该席位被评为“稳固民主党”，Stratton大概率将在今年11月大选后成为美国联邦参议员，这可能对未来加密政策的走向产生间接影响。

经济重大事件

• 全球宏观经济：

  • 中东冲突导致全球能源价格飙升，对全球经济带来滞胀风险。美国银行调查显示，战争爆发后，欧洲基金经理对今年欧洲经济增长的积极态度大幅减退，对滞胀忧虑加深。
  • 专家称史上最大规模能源危机和私人信贷危机隐现，资金疯狂涌入实物商品。
  • 电动汽车普及加速削减石油需求，预计2030年每日减量超500万桶。
  • 国际航空运输协会预测，2050年全球航空客运需求预计将增长至当前规模的两倍以上。
  • Omdia预测，受人工智能需求推动，半导体市场在2025年将突破8300亿美元。

• 央行与货币政策：

  • 美联储本周会议预计维持利率不变概率为98.9%，但罕见出现1.1%的加息可能，受油价飙升和强劲经济数据推高加息预期。市场对美联储转向加息的担忧加剧，降息预期大幅调整，高盛将降息预测从6月推迟至9月和12月。鲍威尔的信号和“点阵图”成为市场焦点。
  • 日本央行周四料按兵不动，但市场对4月加息预期升至58%。日本面临滞胀风险，加薪预期是加息有力理由。
  • 瑞银将澳洲联储下次加息预测从8月提前至5月，因行长言论偏紧缩。
  • 冰岛央行将关键利率上调25个基点至7.50%，警告通胀压力持续。
  • 土耳其央行指出，地缘局势发展对经常账户赤字的负面影响预计将在三月体现，通胀前景不确定性显著增加。
  • 南非2月年通胀率降至3%，为2025年6月以来最低水平。
  • 欧洲央行面临沟通挑战，欧元区整体通胀率从1月的1.7%升至2月的1.9%，分析师预计欧洲央行可能提前紧缩政策，最快在4月、6月和7月加息。
  • 波兰央行行长表示，中东局势的冲击迫使重新审视波兰的通胀前景。
  • 花旗集团预测，受全球油价飙升影响，韩国央行今年可能将政策利率上调至3%。
  • 阿联酋央行推出支持方案应对中东冲突对金融体系的影响。
  • 纽约联储隔夜回购操作成交金额为零，表明银行系统内流动性极其充裕。

• 国家经济体：

  • 中国： 2026年将继续实施积极财政政策，支持建设国内市场、培育新动能、科技自立自强、民生保障、新型城镇化和绿色转型。中国央行开展205亿元7天逆回购操作，操作利率持平。国家发展改革委推出新一批13个重大外资项目，计划投资134亿美元，主要集中在制造业和服务业。北京推出24条政策力促经济高质量发展，包括加大对AI和“硬科技”投资、落实税收优惠、支持消费品以旧换新等。杭州发放科创企业银行贷款融资贴息消费券。上海二手房市场成交量上涨，价格稳定。中共中央办公厅、国务院办公厅发布意见，全面开展农村承包地二轮到期延包整省试点，延长承包期30年，强调稳定农户承包地。第六届中国跨境电商交易会开幕，汇聚全国80多个跨境电商产业带企业，以及来自印尼、越南、新加坡、韩国、日本等国家和地区的参展商。中国内地访日游客数量在2月份同比下降45.2%，连续第三个月下滑。中国乘联分会数据显示，3月1-15日全国乘用车市场零售和新能源汽车市场零售均同比下降。中国汽车流通协会称2025年汽车经销商新车业务亏损加剧。中国证监会召开全面从严治党会议，强调聚焦重点改革、整治腐败、规范权力运行，清除影响资本市场发展的“拦路虎”“绊脚石”。上交所举办“两会”专题国际路演活动，向国际投资者传递中国经济和资本市场积极信号。财政部将发行28天期和91天期记账式贴现国债，总额分别为300亿元和400亿元。甘肃农村商业银行正式成立，注册资本约449.2亿元。中国农业农村部强调深入推进种业振兴行动，加快实现种业科技自立自强。澳门特区行政长官岑浩辉召开“三五”规划编制工作会议，强调对接国家“十五五”规划。
  • 日本： 3月制造业信心创逾四年新高，但中东冲突、成本上升和需求疲软对前景构成压力。2月出口同比增长4.2%，连续六个月增长，贸易顺差573亿日元。对美出口下降8.0%，对中国下降10.9%。日本2月自美进口原油同比暴增1587.1%。全国平均汽油零售价格涨至历史新高。大和总研警告，若美原油价格升至150美元且石油和液化天然气进口减少，日本经济增长可能陷入负增长。日本多家石化企业因担忧石脑油供应趋紧而减产。
  • 德国： 政府着手采取举措抑制燃油价格上涨，通过法律草案限制加油站提价频次，强化燃料供应商反垄断监督。计划到2030年将AI处理能力提升4倍，数据中心容量提升一倍。3月经济景气指数断崖式下跌至负值，受中东冲突和能源价格冲击。
  • 韩国： 将限制石脑油出口，并已从阿联酋接收1800万桶原油及石脑油，特使表示仍在考虑特朗普关于霍尔木兹海峡海军护航的呼吁。韩国2月汽车出口下滑20.8%，但混动逆势增长23.5%。韩国股市个人投资者占比高达99.1%，三星股东一年流失百万。
  • 智利： 第四季度GDP同比增长1.6%，环比扩张0.6%，超出预期，显示经济复苏势头。
  • 奥地利： 计划暂时削减燃油税并限制燃料零售利润，以应对油价上涨带来的物价影响。
  • 澳大利亚： 财长预计，由于冲突影响（一半来自油价上涨），短期内整体通胀率峰值将高出0.75-1.25个百分点，长期GDP将减少0.6%。
  • 印度尼西亚： 大华继显分析师Suryaputra Wijaksana指出，印尼财政对国际油价变动高度敏感，油价每上涨1美元/桶，将导致财政赤字扩大约6.8万亿印尼盾。马来亚银行对印尼盾面临的持续压力持谨慎态度，财政风险是关键变量。印尼将卖空政策实施日期推迟至9月14日。
  • 新加坡： 野村经济学家指出，未来几个月新加坡非石油国内出口的增长势头有望保持，得益于全球科技与AI需求。经济学家表示，中东紧张局势升温可能拖累新加坡的非石油国内出口增长。
  • 阿曼： 2月消费者物价指数年率升至2.0%，创2022年11月以来最高水平。
  • 瑞士： 政府预计，2026年GDP增长率为1.0%（此前预测1.1%），2026年CPI为0.4%（此前预测0.2%）。

• 美国经济数据：

  • 美国2月生产者价格指数（PPI）所有关键指标均超出市场预期，环比上涨0.7%，同比上涨3.4%。核心PPI环比上涨0.5%，同比上涨3.9%，凸显通胀压力持续存在。分析师警告，油价飙升将滞后传导，进一步影响3月通胀数据。PPI年率录得3.4%，市场预期为2.9%，创去年2月以来新高；月率录得0.7%，为2025年7月以来最大增幅。
  • 美国抵押贷款申请环比下降10.9%，创2025年9月以来最大跌幅，因借贷成本攀升。30年期固定抵押贷款平均利率升至6.30%。
  • 《华尔街日报》报道，2025年美国出现自大萧条以来首次净移民负增长，预计人口流失15万人。

• AI与科技创新：

  • 腾讯计划减少股票回购支出，将资金用于AI投资，并预告混元新模型HY 3.0将于4月发布。
  • 富士康与SAP达成战略合作，加速AI驱动型制造与供应链转型。
  • 我国首个聚焦具身智能数据集开源社区成立。
  • 石景山区人形机器人数据训练中心三期将投用。
  • 谷歌来华考察数据中心服务器液冷设备，可能推动AI技术发展。
  • 亚马逊CEO预计AI将使AWS销售额到2036年达6000亿美元。
  • 德国政府计划到2030年将AI处理能力提升4倍，数据中心容量提升一倍。
  • OpenAI计划在今年底前启动IPO，已组建财务团队。
  • MiniMax发布新一代Agent旗舰大模型M2.7，首次展示“模型自我进化”路径。
  • 月之暗面Kimi创始人杨植麟首次完整披露Kimi技术路线图，并将焦点对准大模型底层架构。
  • 百度任命原大模型算法部何径舟自基础模型研发部轮岗至移动生态事业群组，担任百度APP研发中心组织负责人，推动大模型与搜推业务融合。
  • 阿里云申请注册两枚“HICLAW”商标，该系统是阿里云于3月正式开源的多智能体协作系统。
  • 华为哈勃入股消费级3D打印研发商魔芯科技。
  • 工业和信息化部正式发布《工业和信息化领域科技成果评价活动有效性判定方法》团体标准。
  • PwC报告指出，AI是推动金融服务业策略转型的核心驱动力，已带来10%-15%的初步回报，核心回报之一是降低风险损失。
  • XbotGo发布AI球场相机第三代旗舰新品猎鹰Falcon。

• 消费市场：

  • 手机市场受上游内存涨价影响，各品牌中低端机型涨价幅度在200-500元不等，部分高端机涨幅约1000元。
  • 京东与OPPO签订三年千亿销售额战略合作。

短期股票市场展望

• 市场情绪与指数表现：

  • 全球市场受地缘政治冲突和油价波动影响，呈现出“交易一个‘怕’字”的特征，黄金暴跌，但欧洲股市和美国股指期货普遍上涨，显示风险偏好分化。
  • A股市场午后探底回升，创业板指涨超2%，深成指涨逾1%，沪指涨0.32%。算力硬件、算力租赁、存储芯片等AI相关概念板块集体爆发并领涨，超3500只个股飘红。油气、白酒板块出现调整。
  • 港股大模型概念股（如MINIMAX-WP、智谱）持续拉升，涨幅显著。日韩股市集体收涨，韩国KOSPI指数暴涨5%。
  • 迪拜主要股指早盘上涨1.6%。
  • 美股三大股指期货齐涨，随后2月生产者物价指数数据公布后下滑并扩大跌幅，标普500指数期货和纳斯达克100指数期货跌幅一度扩大至0.5%。

• 行业与个股动态：

  • AI相关板块受到阿里云、百度智能云上调AI算力、存储等产品价格的公告刺激，市场看好算力产业链景气度持续上行。
  • 半导体产业链表现强势，存储芯片方向领涨，兆易创新、上海复旦等涨幅居前。
  • 多家基金（巴西ETF、标普500ETF、纳指科技ETF、原油LOF、豆粕ETF）发布溢价风险提示，部分或将临时停牌，警示投资者盲目追高可能面临损失。
  • 多家公司（如恒立钻具、天成自控、顾家家居、长飞光纤、恒烁股份、爱博医疗、道氏技术、软通动力、贝肯能源、和顺电气、名臣健康、天元股份、惠柏新材、楚环科技）公告股东或高管拟减持股份。
  • ST四通、ST长药、ST国华、ST春天因财务指标不达标或财务造假等面临退市风险。
  • 金安国纪股票交易异常波动，正推进定增事宜。沃森生物筹划控制权变更及定增募资。华达科技、赞宇科技董事或高管拟增持。
  • 泰金新能、红板科技、盛龙股份公布IPO发行计划。
  • 石油ETF易方达和港股通互联网ETF永赢将于3月19日在深交所上市交易。
  • 微博美股盘前下跌3%，因第四季度调整后每股收益不及预期。
  • 多点数智2025年营收增长19.8%，利润增长582.6%。
  • Macy’s第四季度调整后每股收益超预期，盘前股价波动。
  • BOSS直聘2025年第四季度营收与净利润均实现增长。
  • 上海石化、莱美药业、锐奇股份2025年均出现亏损。
  • 美光科技（MU）盘前涨近3%，总市值首次突破5000亿美元，此前伯恩斯坦上调其目标价至510美元。
  • SoFi（SOFI）跌幅快速扩大至5.5%。
  • Amazon（AMZN）股价上扬1%，突破214美元。
  • NVIDIA（NVDA）下跌0.4%后跌幅收窄。
  • Eli Lilly（LLY）跌幅进一步扩大至6.5%。
  • Apple（AAPL）上涨0.5%。
  • Google（GOOGL）涨幅超过1%。
  • Microsoft（MSFT）微跌0.14%。
  • Broadcom（AVGO）跌幅超过1%。
  • Tesla（TSLA）涨幅接近1%。
  • Apollo Global（APO）上涨5.3%，创近一个月最大涨幅。
  • Lululemon（LULU）财报公布后盘后下跌1%-2%。
  • RocketLab（RKLB）盘后股价下挫4.33%。
  • General Mills（GIS）股价下跌1.9%。
  • Starbucks（SBUX）盘前股价下跌1%。
  • HIMS & HERS（HIMS）平台将扩展，新增Wegovy®片剂与注射剂以及Ozempic®注射剂。
  • Oracle（ORCL）宣布全新人工智能智能助手功能。

• 加密货币监管不确定性：美国国会加密货币监管法案可能面临延期，为市场带来持续的监管不确定性，可能影响加密相关公司的股票表现。

• 比特币震荡与宏观因素主导：比特币目前徘徊于74,000美元附近，维持区间震荡且动能不足，加密市场整体承压但跌幅相对有限。链上资金显示低位存在逢低买入，但现货成交量偏低。分析师指出，短期走势仍由宏观因素主导；期权方面，30天隐含波动率高于实际波动率，看跌期权溢价高于看涨期权，结构偏防御，预计区间走势将延续。

• 加密ETF早期采用阶段：摩根士丹利表示，现货加密货币ETF的采用仍处于“非常早期”阶段，大多数财务顾问处于评估阶段，尚未大规模推荐。机构和零售资金流入将是一个长期过程，短期内难以看到大规模资金涌入。

  • 代币化资产交易活跃：Hyperliquid平台上代币化资产（如标普500指数、英伟达等）交易活跃，或反映出市场对传统资产代币化及其在加密平台上的兴趣。

货币市场动态

• 汇率波动：
  • 欧元/美元跌幅扩大，一度下跌0.2%至日内低点1.1518。欧洲央行官员敦促贷款机构密切关注美元资金情况，欧元兑美元小幅下跌。
  • 在岸人民币兑美元收盘报6.8762，较上一交易日上涨115点。
  • 印度卢比兑美元汇率跌至历史新低92.5425。
  • 韩国财政部长表示，将密切关注外汇市场波动，如果韩元汇率过度波动，将及时采取应对措施，并推动税收支持措施稳定市场。
• 美元： 受美国2月PPI数据超预期提振，美元指数走高，最新上涨0.14%，报99.68。
• 加密ETF资金持续流入：比特币现货ETF已连续7日净流入，总净流入1.99亿美元，其中贝莱德（IBIT）表现突出。以太坊现货ETF也已连续6日净流入，总净流入1.38亿美元，贝莱德（ETHA）为单日净流入最多。
• 稳定币资金回流与巨鲸活动：DeFiLlama数据显示，ETF、DAT和稳定币等多个渠道资金已开始重新流入加密领域，金额达数十亿美元。币安于3月18日录得约22亿美元USDT净流入，为2025年11月以来最大单日稳定币流入，表明巨鲸或机构正在积极为潜在的上涨行情提供资金。同时，有五个新地址从Coinbase提出近3万枚ETH（价值约6894万美元），可能为巨鲸或机构建仓。
• 以太坊衍生品市场流动性强劲：以太坊衍生品市场未平仓合约（OI）结构近期出现变化，Binance增加约11,400 ETH，Bitfinex减少约35,700 ETH。整体看，衍生品市场流动性流入持续，未平仓合约维持高位或继续上升，支撑以太坊上行趋势的稳定性。
• USDC持仓集中度高：Santiment监测显示，以太坊上持仓量最大的100个USDC钱包合计持有327.1亿美元USDC，其中排名前6的钱包持仓量合计占USDC总供应量的25.6%。
• 机构级比特币转移：不丹王国政府在过去19小时内共转移973枚BTC（价值7232万美元），其中包括向QCP Capital发送的价值152万美元的20.5枚BTC。

重金属（贵金属）

• 价格走势：
  • 现货铂金持续下跌，多次突破关口，日内跌幅一度达到4.36%，Nymex铂金期货主力亦大幅下跌，最新报2029.8美元/盎司，日内跌4.99%。
  • 现货黄金持续下跌，多次突破关口，日内跌幅一度达到2.51%，纽约期金跌破4900美元/盎司，续创2月18日以来新低，COMEX黄金期货主力最新报4883.30美元/盎司，日内跌2.49%。
  • 现货白银日内跌幅一度达到2.01%，但随后报告上涨1%至80.05美元/盎司。COMEX白银期货主力最新报77.80美元/盎司，日内跌2.66%。
  • Nymex钯金期货早盘报1618.00美元/盎司，涨0.63%，现货钯金日内下跌超2%。
• 市场分析：
  • 市场普遍认为，黄金暴跌是市场“怕”情绪的体现，忽视了美元疲软。
  • 荷兰国际银行分析师指出，中东冲突若持续，将强化高利率预期，对不生息的黄金构成压力。

大宗商品趋势

• 原油与天然气：
  • 布伦特原油期货主力价格持续上涨，多次突破关口，日内涨幅一度超过4%，突破103美元/桶，最新报108.01美元/桶，日内涨4.28%。Nymex美原油期货主力亦上涨，但后期有报告WTI原油日内跌幅达4%，报91.61美元/桶，显示市场高度波动。WTI原油期货盘中报95.13美元/桶，涨1.74%。
  • 伊朗南帕尔斯气田遭袭，部分设施将停产，导致欧洲天然气价格上涨。
  • 沙特阿拉伯位于红海的延布港3月份原油装货量预计将创历史新高，达到日均380万桶，旨在避开霍尔木兹海峡的航运风险。
  • 阿联酋沙阿天然气田和富查伊拉石油工业区（替代出口枢纽）遭袭，引发对能源供应长期中断的担忧。
  • 俄罗斯总统新闻秘书佩斯科夫表示，能源市场因伊朗冲突经历剧烈震荡，预测市场发展趋势更加困难。
  • 德国经济部发言人称，能源供应安全，石油和天然气不存在供应短缺。
  • 巴斯夫宣布将欧洲地区家用护理、工业及机构清洁等产品价格上调30%或以上，反映能源成本压力。
  • 多名美国专家分析，高油价将冲击美国经济前景，导致更大通胀压力和经济衰退概率。
  • 多家航司因国际燃油价格调整而提高国际航线燃油附加费。
  • 霍尔木兹海峡的实际通行量显著下降，过去三天仅有15艘船只通过，导致全球多商品供应危机。阿联酋和巴林铝业巨头计划改道阿曼苏哈尔港运输铝产品和原材料。达飞轮船因地缘政治紧张将调整紧急燃油附加费。
  • 美无铅汽油期货盘中触及3.0700美元/加仑，涨3.94%。NYMEX天然气期货4月合约结算价为3.0330美元/百万英热单位。NYMEX取暖油期货3月合约结算价为4.0158美元/加仑。
• 其他大宗商品：
  • 几内亚将于4月初前限制铝土矿出口量，以稳定价格。
  • 约旦国家粮食采购机构购入5万吨饲料大麦。哈萨克斯坦恢复向伊朗供应粮食。
  • 中国农产品批发价格指数小幅下降，猪肉、牛肉、羊肉、鸡蛋、蔬菜、水果等价格有涨有跌。
  • 期货市场方面，多晶硅主力合约跌超5%，碳酸锂跌超4%，橡胶、纯碱、沪银等跌幅居前；甲醇涨超3%，乙二醇涨超1%。
  • LME库存数据显示，铜和锡库存增加，铝和锌库存减少，铅和镍库存变化不大。LME锌主力合约跌超2%，现报3167.5美元/吨。
  • 钛白粉价格时隔半月再次上调，国内市场上调500元/吨，国际市场上调100美元/吨。
  • 金安国纪表示，受上游原材料价格上涨及下游PCB市场需求增加，覆铜板售价上调。
  • 永东股份表示，受原料价格上涨影响，炭黑、煤化系列等产品价格普遍上涨。
  • 金鹰基金认为，海外电网扩容需求与算力基础设施建设，使得“缺电”逻辑持续发酵，为电网设备等相关环节带来景气提升预期。
  • 代币化原油交易活跃：在Hyperliquid的权限化市场创建协议（HIP-3）中，WTI原油永续合约表现尤为突出，24小时交易量曾达13.9亿美元，位列全平台第二，仅次于比特币并超越以太坊。
  • 代币化贵金属及指数交易：Hyperliquid前30大活跃市场中，加密货币对仅占7个，其余多为标普500指数、英伟达（Nvidia）及贵金属等代币化资产。

重要人物言论

中国政府及监管机构动态

• 北京市发展和改革委员会：

  • 3月18日，北京市政府办公厅印发《北京市2026年推动经济稳中有进的若干措施》，包含6方面24条政策。
  • 将发挥政府投资基金引导作用，投早、投小、投长期、投硬科技，扶持初创期企业成长。
  • 落实高新技术企业税收优惠、研发费用加计扣除、先进制造业增值税加计抵减等政策，健全清理拖欠民营企业账款长效机制。
  • 在扩大内需方面，将支持消费品以旧换新、商场商街品质提升、消费新业态新模式新场景项目以及会展等大活动举办；对工业企业适旅化改造、数字化示范应用等给予投资补助。
  • 提出壮大未来产业，科技、经济和信息化等主要产业部门投向未来产业的资金比例不低于20%，发现培育100家以上“创赢未来”企业。
  • 推动人工智能应用，对新型研发机构及相关企业的算力租赁成本给予补贴支持；对重点领域“人工智能+”示范项目给予不超过5000万元支持。
  • 将开展有奖发票试点活动。
  • 综合处处长王育玲介绍，北京在营中小企业已突破220万家，累计培育创新型中小企业1.66万家，专精特新中小企业1.08万家，国家专精特新“小巨人”企业1214家。

• 杭州市：

  • 计划于2026年4月1日至6月30日期间，面向经市级以上科技部门认定的科创企业发放5000万元银行贷款融资贴息消费券，面额从5000元至20万元不等，最高可享受25%的财政贴息。

• 国防部新闻发言人蒋斌：

  • 3月18日就日方炒作中国国防预算答记者问时表示，日本有关政客炒作中国国防支出预算和所谓“中国威胁”，明显是贼喊捉贼，为日方扩军备武的狼子野心找借口。
  • 强调2026年中国国防支出预算情况已发布，规模、结构、用途公开透明，无可非议；中国国防支出占GDP比重长期低于1.5%，远低于美国等军事大国，也低于世界平均水平和北约国家军费普遍超过GDP2%的安排。
  • 表示，中国对包括黄岩岛在内的南海诸岛及其附近海域拥有无可争辩的主权，中方在本国管辖海域正常开展维权执法活动天经地义，对于菲海警的侵权滋扰行为，中方处置专业克制、合理合法。他强调，菲方自编自导自演的闹剧动摇不了中方依法维权的坚定决心。
  • 表示今年全军将组织2100余场次军营开放活动。关于台湾同胞，他强调战火无情，祖国有爱，民进党当局阻挠台胞接受大陆撤侨协助，甚至借机谋取政治私利，泯灭良知，毫无人性，令人不齿。

• 开放原子开源基金会：

  • 人工智能开源社区开源数据集工作组正式启动，同步成立我国首个聚焦具身智能数据集的开源社区。

• 中央纪委国家监委：

  • 3月18日通报，国家市场监督管理总局价格监督检查和反不正当竞争局一级巡视员杨洪丰涉嫌严重违纪违法，正接受纪律审查和监察调查。

• 中共中央办公厅、国务院办公厅：

  • 发布《关于做好第二轮土地承包到期后再延长30年试点工作的意见》。
  • 强调坚持集体所有制不动摇，严禁打破原集体土地所有权的界限搞平均承包；充分维护农民集体对承包地发包、调整、监督、收回等各项权能。
  • 坚持农户家庭承包经营，确保农户承包地稳定，不得违法调整和收回。
  • 以户为单位开展延包，确保绝大多数农户原有承包地继续保持稳定，不能推倒重来、打乱重分。
  • 依法收回因家庭成员全部死亡而导致承包方消亡的承包地。
  • 严格机动地和新增耕地管理，机动地面积不得超过本集体经济组织耕地总面积的5%，且不得新增。
  • 从严掌握确权确股不确地，坚持确权到户到地，不得违背农民意愿以行政手段推动。
  • 保障流转土地稳定经营，不鼓励大规模长时间流转农村土地；坚决遏制流转土地“非农化”，有效防止“非粮化”。
  • 全面开展合同网签，抓紧建立全国统一的农村土地承包合同网签系统。
  • 要求各级党委和政府深刻认识延包试点的重要性、艰巨性、复杂性，原则上在第二轮土地承包合同期满后1年内完成延包工作。

• 中国人民银行、国家金融监督管理总局：

  • 公告废止《中国人民银行办公厅 保监会办公厅关于投保人与被保险人、受益人关系确认有关事项的通知》。
  • 保险公司客户尽职调查相关事项按照《金融机构客户尽职调查和客户身份资料及交易记录保存管理办法》执行。

• 深圳市黄金珠宝首饰行业协会：

  • 3月18日发布关于规范黄金行业经营行为的倡议书。
  • 要求企业严禁无实物交割的非法黄金交易、非法集资、诱导黄金委托投资等行为。

• 中国海警：

  • 3月18日，中国海警1307舰艇编队在我钓鱼岛领海内巡航，系依法开展的维权巡航活动。

• 农业农村部党组：

  • 召开专题会，强调要以更大力度深入推进种业振兴行动，加快实现种业科技自立自强、种源自主可控。会议要求紧盯种源创新，建强种业领域战略科技力量，强化种业企业创新主体地位，加强种业知识产权保护，全链条推进种业振兴。

• 石景山区：

  • 人形机器人数据训练中心三期项目将于2026年3月底建成投用，标志着具身智能产业发展迈入新阶段。该中心核心是让机器人通过数据训练模型，最终能在真实场景中工作。

• 中共江苏省委、省政府：

  • 印发《推进江苏城市高质量发展行动方案》，提出推动苏锡常都市圈以及南通、盐城、泰州与上海大都市圈深度融合，加快沪苏（州）同城化发展。

• 中共中央政治局常委、国务院副总理丁薛祥：

  • 在全国高校毕业生等青年就业创业工作视频会议上强调，促进高校毕业生等青年就业是家事更是国事，要全力稳定和扩大就业规模，提质增效做好就业指导服务工作。
  • 提出坚持投资于物和投资于人紧密结合，加大力度支持企业稳岗扩岗，稳定政策性岗位招录，适度扩大基层项目招募规模。

• 国家卫生健康委：

  • 发布《医疗技术临床应用情况评估工作规程》，明确已进入临床应用的医疗技术出现质量安全风险等情形时，启动临床应用情况评估。

• 甘肃省委常委会：

  • 召开会议，通报中央纪委国家监委对雷思维涉嫌严重违纪违法进行纪律审查和监察调查的决定，与会同志一致表示坚决拥护。

• 海关总署：

  • 副署长张宝峰3月17日会见新加坡永续发展与环境部常任秘书王赐吉，双方就深化海关检验检疫、APEC合作，促进两国及区域贸易安全便利交换意见。

• 上海市委书记陈吉宁：

  • 3月18日上午围绕深化开发区管理制度改革、推动高新区高质量发展，开展中央巡视反馈意见整改专题调研。

• 中国船舶集团中船发动机有限公司：

  • 建造的我国首台氨燃料船舶发动机WinGD 6X72DF-A-1.0在青岛成功交验，填补了我国零碳船舶动力领域的应用空白。

• 中国商务部国际贸易谈判代表兼副部长李成钢：

  • 表示，中方反对美方单边的301调查。

• 外交部发言人林剑：

  • 表示，中美双方将继续就特朗普总统访华事保持沟通，元首外交对中美关系发挥着不可替代的战略引领作用。他批驳赖清德言论，指出其公然用侵略者的谎言美化日本侵略殖民台湾的统治，是对历史的严重亵渎和对民族的可耻背叛，再次暴露其媚日卖台、谋“独”挑衅的本质。

• 习近平主席：

  • 在北京钓鱼台国宾馆会见来华进行友好访问的土库曼斯坦民族领袖、人民委员会主席别尔德穆哈梅多夫。

• 中国贸促会：

  • 消息，中美轨道交通行业交流会在武汉举办，中美有关机构和企业代表60余人参会，围绕行业市场拓展和业务合作开展交流对接。

• 第六届中国跨境电商交易会：

  • 在福建福州开幕，展览面积突破10万平方米，汇聚全国80多个跨境电商产业带的3300多家供应链和服务企业，以及印尼、越南、新加坡、韩国、日本等国家和地区参展商。

• 第六届中国国际消费品博览会：

  • 将于4月13日至18日在海南海口举行，参展国家和地区展团数量再创新高，加拿大将担任主宾国。

• 工业和信息化部：

  • 发布《减免车辆购置税的新能源汽车车型目录》（第二十八批），小米YU7、小鹏GX、问界M6EV等多款车型在列。
  • 正式发布《工业和信息化领域科技成果评价活动有效性判定方法》团体标准，旨在提升科技成果评价活动质量管理水平。

• 市场监管总局：

  • 发布《特殊医学用途配方食品按新国标注册问答》，明确申请人可按新国标提出注册申请，已注册产品调整配方、标签等可按变更注册办理。

• 上交所：

  • 举办“两会”专题国际路演活动，助力吸引更多境外中长期资金入市。活动全面介绍了2025年市场发展成果与2026年重点工作，将围绕提升上市公司质量和投资价值等五大方面持续发力。

• 中国银行：

  • 公告称，董事会将于2026年3月30日召开会议，审议及批准2025年年度报告，并建议派发末期股息。

• 中国证监会：

  • 召开2026年全面从严治党暨纪检监察工作会议，部署六项工作，包括聚焦党中央重要指示和“十五五”对资本市场部署、开展正确政绩观学习教育、纠治“四风”突出问题、深化重点领域腐败问题专项治理（严肃查处破坏资本市场秩序、侵害中小投资者利益的人和事，坚决清除“拦路虎”“绊脚石”）、加强公权力监督制约、深化纪检监察工作规范化建设。

• 商务部副部长兼国际贸易谈判副代表凌激：

  • 在香港主持召开“投资中国”圆桌会，表示“十五五”时期中国将以新质生产力和科技创新推动高质量发展，扩大高水平对外开放，为国际投资者提供广阔发展空间。希望香港企业积极参与“十五五”规划新兴支柱产业和未来产业发展，实现互利共赢。

• 科技部副部长林新：

  • 强调，要建立健全创新资源向企业集聚的政策，完善院校、企业、科研人员双向流动、互相兼职的政策机制，激励更多优秀科技人才到企业一线创新创业。

• 中国石化：

  • 消息，2025至2026年供暖季，截至3月15日累计向市场供应天然气247亿方，最大日供气量达2.48亿方，创历史新高。

• 乘联分会：

  • 数据显示，3月1-15日全国乘用车市场零售56.1万辆，同比下降21%，环比增长2%。新能源市场零售28.5万辆，同比下降28%，环比增长36%。

• 中国汽车流通协会：

  • 称，2025年汽车经销商新车业务亏损加剧，盈利面收窄，超过一半经销商未能完成销量目标，自主品牌目标完成度最低。

• 百度智能云：

  • 发布AI算力、存储等产品调价公告，AI算力相关产品服务上调约5%-30%，并行文件存储等上调约30%，自2026年4月18日起执行。

• 阿里云：

  • 官网发布公告，因全球AI需求爆发、供应链涨价，AI算力、存储等产品价格上调，其中平头哥真武810E算力卡产品涨幅最高达34%。

国际政府及监管机构动态

• 美国/叙利亚：

  • 路透社3月17日援引消息人士报道，美国曾鼓动叙利亚向黎巴嫩东部派兵协助解除黎巴嫩真主党武装，但叙方未作决定，担心卷入战事、激化教派矛盾。美国国务院发言人拒绝评论。

• 越南政府：

  • 自美以伊冲突爆发以来，越南汽油价格上涨约30%，柴油价格上涨约40%，供应短缺风险促使政府鼓励民众居家办公以减少燃料消耗。

• 伊朗方面：

  • 向以色列海法及其周边地区发射导弹。
  • 伊朗伊斯兰革命卫队航空航天部队司令马吉德·穆萨维声明称，伊朗计划“对敌人发起迄今为止最强硬的报复性打击”，把敌方领空变得“更为壮观”。
  • 伊朗军队总司令阿米尔·哈塔米表示，伊朗将果断回应最高国家安全委员会秘书拉里贾尼遇害一事。
  • 伊朗革命卫队已打击以色列特拉维夫超过100个目标。
  • 伊朗国家电视台称，南帕尔斯天然气田部分区域遭到袭击，阿萨鲁耶石油工业设施遭到袭击。
  • 伊朗国家电视台称，南帕尔斯油气田的3、4、5、6期工程遭到袭击。
  • 伊朗Fars News报道称，伊朗将对能源基础设施遭袭一事进行报复，并打击此前被认为安全的敌方目标。
  • 伊朗革命卫队向海湾地区多家能源设施发布撤离警告，称沙特萨姆雷夫炼油厂、朱拜勒石化综合体；阿联酋哈桑天然气田；卡塔尔梅赛义德石化综合体及梅赛义德控股公司、拉斯拉凡炼油厂等已成为直接且合法目标，将在未来数小时内遭打击。
  • 伊朗外交部长认为德黑兰的核政策不会发生重大改变，但需等待新一任最高领袖的意见。他表示不相信停火，只相信结束战争，意味着在所有战线上止战，并在黎巴嫩、也门、伊拉克、伊朗以及其他国家见证和平。他还表示，关于霍尔木兹海峡的新协议应在战争结束后由沿岸国起草，并将在“特定条件”下、基于伊朗及地区利益，确保安全通行。
  • 伊朗情报部门逮捕4名在胡泽斯坦省和西阿塞拜疆省为美国工作的间谍。伊朗法尔斯通讯社报道，伊朗已对一名为以色列情报和特勤局（摩萨德）工作的间谍执行死刑。
  • 伊朗伊斯兰革命卫队证实巴斯基民兵组织指挥官苏莱曼尼在美以联合发动的“恐怖袭击”中丧生。
  • 西媒援引分析师观点称，伊朗最高国家安全委员会秘书阿里·拉里贾尼的死不会对战争行动产生实际影响，但会促使伊朗政权走向更加僵化和军国主义。

• 以色列高级情报官员/国防部长卡茨：

  • 高级情报官员称，以色列进行定点清除行动后，伊朗政权陷入“混乱”。
  • 国防部长卡茨3月18日称，已击毙伊朗情报部长伊斯梅尔·哈提卜。
  • 卡茨还表示，他和总理内塔尼亚胡已授权以色列国防军挫败任何被列为目标的伊朗高级官员，无需额外批准。
  • 卡茨称，政策明确，伊朗境内无人享有豁免权，所有官员都是打击目标，一旦情报完整，将针对伊朗的每一位官员。
  • 军方表示，计划从中午起袭击黎巴嫩利塔尼河上的各渡口。
  • 以军还称，其空军袭击了伊朗西南部的一处天然气处理设施，此次袭击与美国协同进行。以军承认其坦克于3月6日开火击中了联合国驻黎巴嫩临时部队（联黎部队）一处营地，造成加纳籍维和人员受伤，并对此事件“表示遗憾”。以军还称打死哈马斯后勤与物资供应部门指挥官叶海亚·阿布·拉布达。以军称已完成对真主党基础设施的一系列打击行动，摧毁了80多个真主党恐怖基础设施。以色列媒体援引官员称，以军3月17日夜间针对伊朗情报部长伊斯梅尔·哈提卜实施袭击，正在评估结果。

• 黎巴嫩方面：

  • 公共卫生部紧急行动中心表示，以色列18日早晨空袭贝鲁特市中心的巴舒拉区和祖卡克·布拉特区，已造成12人死亡、41人受伤。
  • 黎巴嫩召开紧急安全会议，应对以色列袭击升级。

• 阿联酋央行：

  • 推出支持方案，允许贷款机构动用其现金准备金余额的30%，利用迪拉姆和美元计价的定期流动性便利，对流动性及稳定资金比率提供临时宽限，并释放关键资本缓冲金。
  • 银行还将被允许推迟将受“特殊情况”影响的借款人贷款列为不良贷款。
  • 阿联酋国防部3月18日声明称，阿联酋防空系统当天应对了来自伊朗的13枚弹道导弹和27架无人机。
  • 自伊朗发动袭击以来，阿方累计应对了327枚弹道导弹、15枚巡航导弹和1699架无人机，共导致2名军人、6名平民死亡，158人受伤。
  • 迪拜媒体办公室确认阿联酋迪拜当局成功拦截导弹，暂无人员伤亡报告。
  • 阿联酋总统外交顾问表示阿联酋关注防止中东局势恶化。

• 巴林内政部：

  • 发出警报，建议公民和居民保持冷静，前往最近的安全地点。巴林和科威特上空响起警报。

• 卡塔尔国防部：

  • 报告称一枚瞄准卡塔尔的导弹被拦截。

• 沙特阿拉伯：

  • 称其拦截了一架逼近外交区的无人机，并在东部地区截获无人机。航运数据显示，受冲突影响，经由霍尔穆兹海峡的原油出口实际上已被切断，沙特位于红海的延布港3月份原油装货量预计将飙升至日均380万桶，创历史新高。
  • 沙特美国军事基地传出爆炸声，一枚弹道导弹在沙特苏丹王子空军基地附近被击落。沙特外交部副部长接见欧盟特使，将主持阿拉伯和伊斯兰国家外长会议讨论地区安全问题。

• 土耳其国防部：

  • 3月18日宣布，为加强领空安全，北约将从德国增调一套“爱国者”防空导弹系统，部署至土耳其南部因吉尔利克空军基地。
  • 土耳其能源部长表示，土耳其正就核电站项目与韩国、中国、俄罗斯和加拿大进行磋商，尚未签署协议，希望推进最具竞争力的项目方案。

• 美国总统特朗普：

  • 17日表示，他“不担心”派遣美军地面部队进入伊朗会成为美国的“另一个越南”。
  • 称伊朗两名高级官员“已被清除”，其中一人为“最高层人物”，但未点名。
  • 声称“用不了多久船只就能通过霍尔木兹海峡了。”以色列消息人士称，特朗普计划以武力控制霍尔木兹海峡。
  • 称美国国家反恐中心主任乔·肯特辞职是“好事”，因肯特在安全方面软弱且不支持对伊朗的战争。
  • 政府计划进一步放松对委内瑞拉石油行业的制裁，以在伊朗战争推高油价之际提升原油产量。
  • 表示美国是否应退出北约“确实是我们应该考虑的事情”，并称无需国会即可做出决定。
  • 称“古巴在与国务卿鲁比奥对话，我们很快就会采取行动。”
  • 表示希望与爱尔兰就液化天然气达成协议。
  • 政府誓言将展开法律战，试图将Anthropic公司排除出所有美国政府机构，此前就其AI技术使用发生争议。
  • 政府官员考虑达成一项价值10亿美元的新协议以叫停海上风电场项目，并邀请生物燃料生产商参加活动。
  • 称“美国很快将重返月球，然后是火星。”
  • 通过社交媒体表示，美方正考虑进一步打击伊朗现政权，并称应由依赖霍尔木兹海峡航运的国家承担相关安全责任，而不是美国。

• 英国首相基尔・斯塔默：

  • 表示，在美国和以色列袭击伊朗的背景下，英国“不会被卷入更广泛的战争”。

• 印度政府官员：

  • 国内液化石油气产量增长40%。
  • 加油站的汽油和柴油库存充足。
  • 若各邦协助实现从液化石油气向管道燃气的长期转变，将额外提供10%的商用液化石油气。
  • 载有160万吨石油、32万吨液化石油气和20万吨液化天然气的油轮被困霍尔木兹海峡。
  • 航空煤油库存充足，液化天然气供应充足。
  • 满足国内燃料需求是优先事项，正研究来自其他国家的燃料供应请求。
  • 内阁批准2023-2024年度价值1170亿卢比的棉花最低支持价格，以及3366亿卢比用于工业园区项目，258.5亿卢比用于水电开发计划。
  • 过去两周新增了12万个管道天然气连接。
  • 印度对进口纯碱启动保障措施调查，调查期为2020年4月至2025年9月。

• 俄罗斯总统新闻秘书佩斯科夫：

  • 称俄罗斯正在考虑退出欧洲天然气市场，但需要认真分析。
  • 表示欧洲方面没有发出任何想要就天然气问题进行对话的信号，但现在进行对话永远都不晚。
  • 称伊朗战争导致天然气市场动荡。
  • 强烈谴责杀害伊朗领导人的行为。
  • 称《华尔街日报》有关俄罗斯向伊朗分享卫星图像和改进型无人机技术的报道是假新闻。
  • 俄罗斯国防部：莫斯科时间9点至14点期间，值班防空系统拦截并摧毁了28架乌克兰无人机。
  • 俄罗斯外交部发言人就中东局势表示，这威胁全球能源安全，并谴责布什尔核电站袭击，要求美以停止对伊朗核设施攻击，警告进一步袭击将带来不可预料后果。

• 波兰总理图斯克：

  • 表示，希望欧洲能够彻底摆脱对俄罗斯的石油和天然气依赖，恢复与俄罗斯在能源领域的合作绝无可能。
  • 称能源安全“关系到真正的主权问题”，波兰仅与“可以依赖的伙伴”开展国际合作。

• 欧盟委员会：

  • 发布指导意见，旨在简化非俄罗斯天然气进口的预授权规则，以提升能源供应灵活性并保障市场稳定。
  • 建议各成员国海关当局在12至24小时内完成对非俄罗斯天然气进口的审批，并允许使用同一份文件覆盖同一天然气供应合同下的多次交付。
  • 明确指出，如已获授权的液化天然气货物因霍尔木兹海峡关闭等原因改变运输路线，相关企业无需重新申请授权。
  • 公布一项名为“EU Inc.”的简化行政程序计划，旨在促进更多初创企业发展，使其能在国际市场上与美国企业竞争。该计划允许企业在统一的欧盟制度内注册一次，即可在27个成员国内无缝运营，并计划推出新的破产制度简化企业破产与重整程序。
  • 在拍卖中出售了3个月期、6个月期、12个月期欧盟债券，平均收益率分别为2.009%、2.148%、2.311%。

• 乌克兰总统泽连斯基：

  • 在英国议会发表演讲时称，乌克兰已向中东地区派出201名“反无人机军事专家”，协助应对伊朗设计的“目击者”系列无人机，另有34人已准备部署。
  • 称乌克兰“每天至少能产2000枚拦截弹”，不仅满足自身需要，还能向盟友供应一半。
  • 乌克兰全境启动计划性停电，部分地区实施紧急停电措施，主要原因系俄罗斯导弹与无人机袭击造成的能源设施受损及近期太阳能发电厂发电效率偏低。
  • 与西班牙首相桑切斯签署双边文件，乌克兰准备好与西班牙分享作战经验，完全支持乌克兰加入欧盟。

• 韩国政府：

  • 将资源安全危机预警从第一级别的“关注”上调至第二级别的“注意”，以应对石油供应危机，并考虑实施汽车限行措施。
  • 将进一步扩大石油供应，公布参与国际能源署释放储备油计划的具体内容，积极行使优先购买权获取国际石油储备，开辟不经霍尔木兹海峡的石油进口渠道。
  • 韩国总统特使称，阿联酋承诺将韩国原油供应置于首位，将从阿联酋接收1800万桶原油，总计2400万桶石油，并接收石脑油。
  • 韩国政府将原油供应可能中断的警报级别从1级提高至2级，加强对石油供需的控制措施。

• 伊拉克方面：

  • 证实已“打通”一条原油出口路径，通过连接北部库尔德自治区与土耳其南部杰伊汉港之间的陆地输油管道，把北部出产的原油运到地中海。
  • 伊拉克总统府呼吁伊拉克中央政府与库尔德地区政府加强协作，推动原油出口恢复正常。伊拉克石油部长宣布，与库尔德当局达成协议，从周三上午10点开始，恢复通过土耳其杰伊汉港输送石油。预计输送量为每日25万桶。

金融市场及央行官员观点

• 腾讯首席财务官/总裁刘炽平：

  • 腾讯计划减少股票回购，以将资金用于人工智能投资。
  • 对未来AI投入，刘炽平表示去年投入180亿元，今年至少翻倍，“核心业务稳固且持续增长，可以支持加大投入”。
  • 回应在美游戏投资传言，称腾讯与美国监管进行建设性沟通，情况正向发展，风险可控。
  • 首次公开谈及“养虾”：认为“龙虾”应用能让AI落地到各种丰富场景中，可结合微信去中心化理念，为正在开发中的微信 agent 带来启发。
  • 表示元宝春节安装量超出预期，下一步计划通过体验迭代来增加留存率和活跃率。

• 欧洲央行监事会成员 Pedro Machado：

  • 敦促贷款机构密切关注其美元资金情况，因观察到个别银行一些关键指标疲软。
  • 特别指出美元的流动性覆盖率和净稳定资金率，认为“在某些情况下，一些银行的这两个比率都存在一些不足”，但目前尚未看到压力，整体流动性状况“依然相当强劲”。

• 菲律宾央行：

  • 强调其在外汇市场进行操作是为了平抑过度波动并维持有序的市场环境，抑制可能影响通胀的大幅波动，而非捍卫任何特定汇率水平。
  • 维持物价稳定是其主要职责，将评估油价上涨对化肥价格、交通票价以及整体通胀的潜在影响。
  • 表示政策将由数据驱动，在政策会议前密切监测中东冲突对菲律宾通胀和经济的影响。

• 土耳其央行：

  • 预计近期地缘政治局势发展对经常账户赤字的负面影响将在3月显现。
  • 预计3月份服务业中，交通运输价格将领涨。
  • 正密切关注地区局势发展对通胀前景的影响，通胀预期和定价行为继续对去通胀进程构成风险。

• 波兰央行官员扎尔泽茨基：

  • 表示中东局势冲击迫使重新审视波兰通胀前景。
  • 认为当前进一步降息“过度助长通胀”。
  • 称7月预测将指导政策，货币政策委员会采取“观望”立场。

• 国际货币基金组织（IMF）：

  • 工作组在基辅与乌克兰当局举行会谈，讨论乌克兰宏观经济政策与改革问题。

• 国际海事组织秘书长多明戈斯：

  • 3月18日在理事会特别会议上表示，以色列和美国对伊朗发动的军事打击已导致霍尔木兹海峡发生多起安全事件，造成7名海员死亡，约2万名海员滞留在波斯湾海域。
  • 敦促与会各方提出建设性措施，以解决当前局势并保障海上航运安全。

• 国际原子能机构总干事格罗西：

  • 认为伊朗尚未转移其高浓铀库存。
  • 表示敌对行动持续期间，国际原子能机构无法对伊朗进行核查。

• 美国证券交易委员会主席：

  • 计划推出企业信息披露提案。
  • 强调严格的流程对私募市场估值至关重要。

• 美国财经网站 Investinglive 分析师 Adam Button：

  • 预计美国3月PPI数据将大幅跃升，但这不是很好的比较基准，因为其同比数据将是自2025年1月以来的最高水平。

• 美国财经网站 Investinglive 分析师 Greg Michalowski：

  • 表示美国2月PPI数据涨幅超出预期，总体PPI环比上涨0.7%，同比涨幅加速至3.4%；核心PPI环比上涨0.5%，同比涨幅达3.9%。
  • 认为这表明潜在价格压力并未迅速缓解，提振美元，市场担忧持续通胀可能导致紧缩政策持续更长时间。

• 华尔街日报：

  • 报道称，美联储内部分歧加剧，本周会议可能有多达三名理事投下反对票。有前官员质疑在当前通胀高于3%且油价因战争进一步上涨的背景下，支持降息的经济理由是否充分。

• 罗素投资高级投资策略师BeiChen Lin：

  • 认为，美国经济基本面依然稳固，美联储进一步降息的门槛很高。预计今年下半年可能仅有一次降息，甚至直至2027年都不会降息。

• First Citizens Bank市场与经济研究主管Phil Neuhart：

  • 表示，投资者和市场将特别关注2026年底的联邦基金利率中位数点阵图。他认为中位数将继续预测今年剩余时间内仅降息一次。

• Mediolanum国际基金管理公司固定收益主管丹尼尔·拉夫尼：

  • 预计美联储将传达谨慎观望的态度，政策声明很可能提及战争风险，并增加有关未来利率路径的双向措辞，强调通胀上行风险和劳动力市场下行风险。

• 机构分析：

  • 指出，战争引发的油价暴涨将滞后传导至价格数据，其带来的全面通胀影响，预计将在下个月公布的3月CPI和PPI报告中得到更充分体现。受此影响，金融市场对年内降息节奏的预期已重新定价，目前预计今年仅有一次降息。
  • 认为，美联储本周会议将维持利率不变，但立场偏向鹰派，市场焦点转向最新经济预测摘要和点阵图，预计决策层将被迫上调今年的通胀展望。

• 智利央行：

  • 数据显示，该国经济去年第四季度表现优于市场预期，经季节性调整后，GDP较第三季度增长0.6%（超预期0.3%），同比去年同期增长1.6%（略低于预期1.7%）。

• PantheonMacroeconomics分析师ClausVistesen：

  • 指出，欧元区通胀加速改变欧央行处境，预计将在6月和7月分别加息25个基点，4月也可能采取行动。

• 荷兰国际银行分析师：

  • 表示，如果中东冲突持续，将进一步强化市场对利率将在更长时间内维持高位的预期，这将对不生息的黄金构成压力。

• 韩国养老基金官员：

  • 估计韩国股市上涨有50%归因于市场改革，50%归因于半导体行业上行周期，并强烈反对违背《商业法》修订案的企业决策。

• 韩国总统李在明：

  • 强调危机之际力行资本市场改革，称战争导致股市反复大起大落，越是在危机时刻，越应完成必要的改革任务。他指出去年KOSPI指数从2500点攀升至6000点以上令人不安，但危机亦是夯实股市基本面的契机。

• 花旗集团经济学家Jin-Wook Kim：

  • 预计韩国央行今年可能将政策利率上调至3%，加息两次，每次25个基点，分别在7月和10月。他认为布伦特原油近期可能升至每桶110至120美元，油价上涨对通胀的不对称显著影响将促使韩国央行采取更强硬立场。

• 冰岛中央银行：

  • 将基准利率从7.25%上调至7.50%，指出多数经济指标显示经济活动已放缓，但通胀率再度上升。委员会准备进一步收紧货币政策，以确保通胀回落至目标水平。如果冲突持续，物价上涨可能会变得更加普遍。

• 巴基斯坦财政部：

  • 预计巴基斯坦经济前景乐观，受基本面增强和政策动力支撑。通胀将在5%至7%的目标区间内企稳，经常账户预计将出现赤字但总体可控。

• 奥地利总理施托克尔：

  • 表示，有必要采取进一步措施应对伊朗战争对物价的影响。他计划将因燃油价格上涨获得的额外税收返还给纳税人，预计每升油价可降低5欧分，并限制燃料零售业务利润率，遏制暴利。相关措施为临时性，预计持续至年底，总体影响将使加油站每升汽油价格降低约10欧分，从5月起实施。

• 澳财长查默斯：

  • 表示，最新预测显示，短期内整体通胀率峰值将高出0.75个百分点，长期将高出1.25个百分点。今年年中左右的产出将减少0.2%。无论哪种情况，今年通胀率达到高位（4%以上）的可能性都非常大。长期来看，2027年GDP将减少0.6%，即便到2029年仍低于没有这场冲突下的水平。他指出GDP受到的冲击约一半来自油价上涨。

• 经济学家：

  • 指出，日本央行在日债市场的影响力逐渐减弱，截至去年12月底，央行持有的日本政府债券比例降至43.1%。

• 普华永道：

  • 报告称，AI给金融机构带来投资回报主要通过降低风险损失、提升营收和削减成本。其中，人才短缺与组织结构问题是金融机构大规模推广AI的核心障碍，影响程度远超预算或技术层面问题。

• 国际航空运输协会（IATA）：

  • 预测，2050年全球航空客运需求预计将增长至当前规模的两倍以上，在中等增长情景下，需求预计将达到20.8万亿RPK，2024-2050年复合年均增长率（CAGR）为3.1%。

其他重要信息

• 微博美股：

  • 盘前下跌3%，因公司第四季度调整后每股收益不及预期。

• 多点数智：

  • 发布2025年度业绩：全年收入同比增长19.8%，海外收入占比8.6%；全年经调整利润2亿元，增长582.6%。

• 金安国纪：

  • 股票交易异常波动，正推进2025年度向特定对象发行股票事项，已获深交所受理。

• 七彩化学：

  • 因回购注销股份，北京风炎持股比例被动增至5.01%，成为持股5%以上股东。
  • 完成注销692.3万股股份，占总股本1.71%。

• 万华化学：

  • 公司烟台产业园75万吨/年PDH装置将于2026年3月22日开始停产检修，预计检修30天左右。

• 嘉泽新能：

  • 持股5%以上股东GLP Renewable Energy部分股份（2912.77万股）解除质押，占其所持股份17.72%。

• 益方生物：

  • D-2570在美国获准开展银屑病II期临床试验。

• 凯普生物：

  • 将抗HPV药物研发和核酸分子诊断产品研发项目预计达到可使用状态的日期延长一年至2027年3月，因研发和试验周期变长、开发策略调整。

• 吉利汽车：

  • 行政总裁及执行董事桂生悦表示，吉利汽车自动驾驶有望在今年内达到特斯拉FSD的水平。未来两年构建L4级自动驾驶和自主交互能力智能座舱智慧出行体；未来五年成为全球智能汽车引领者。
  • 集团CEO淦家阅表示，2026年吉利集团会优先把资源倾斜到国际化业务方面，出口销量目标是64万台，同比增长超过50%。内部挑战目标更高。
  • CFO戴永表示，上游大宗商品上涨对公司影响可控，可通过规模降本对冲。
  • 吉利集团高级副总裁杨学良回应董明珠购车一事表示，董明珠个人订购3辆极氪009，连同下属员工等人合计订购9辆，车辆按大客户优惠政策采购，无其他额外优惠。

• 富士康与 SAP：

  • 签署战略合作备忘录，计划在亚太地区加速导入次世代企业级AI，推动AI技术部署，支持富士康迈向“全面数字化”与“AI赋能”组织转型。

• 南向资金：

  • 今日净买入12.17亿元。其中，港股通（沪）方面，小米集团-W、阿里巴巴-W获净买入，腾讯控股净卖出7.08亿港元居首；港股通（深）方面，阿里巴巴-W、长飞光纤光缆获净买入，中芯国际净卖出2.78亿港元居首。

• BNP Paribas：

  • 给予潍柴动力A股跑赢大盘的初始评级，目标价37元人民币。

• 恒立钻具：

  • 股东付强及董事唐莉梅拟分别减持0.49%和0.33%股份，减持价格不低于14.2元/股。

• 红星发展：

  • 光电新材料项目碳酸锶产线已点火试生产，正在调试，尚未满产。

• 国投白银LOF：

  • A类份额二级市场交易价格明显高于基金份额净值，出现较大幅度溢价，3月19日停牌至10:30。自2026年1月28日起暂停申购业务。

• 多晶硅市场：

  • 本周成交氛围清淡，价格承压下探。n型复投料成交均价4.32万元/吨，环比下滑4.42%。主要原因在于3月大单已签，下游预期悲观，以及部分上游企业为缓解资金压力接受更低报价。

• 三星电子：

  • 超过6.6万名工会成员投票赞成罢工，若无重大变化，将于5月21日至6月7日全面罢工。此举可能进一步加剧全球半导体供应趋紧局面。

• 腾讯年报：

  • 披露截至2025年12月31日，集团共有员工115849名，人均年薪成本约112.8万元。
  • 混元新模型HY3.0正在内部业务测试中，计划4月对外推出，相比HY2.0版本效果进步明显，推理和agent能力有显著提升。
  • 2025年游戏业务收入达2416亿元，同比增长22%。游戏AI有效加速内容制作、改善用户体验、提升营销效益。

• 天成自控：

  • 股东元程序资产拟减持不超过1%股份。

• 华达科技：

  • 股东葛江宏拟增持1500万至3000万元，增持价格不超过55元/股。

• 上海二手房市场：

  • 2月25日起单日成交突破500套，3月以来继续升温，截至3月15日累计成交13955套。新房成交修复性上涨。

• 平陆运河工程：

  • 3月18日进入设备调试阶段，青年枢纽船闸开始无水单机单闸调试，今年将全线通航。

• 印度对华贸易：

  • 对原产于或进口自中国的玻璃纤维棉卷作出第一次反倾销日落复审肯定性终裁，建议继续征收为期5年的反倾销税。
  • 墨西哥对华强化钢铁绳缆启动反倾销日落复审调查。
  • 墨西哥对华环氧大豆油作出反倾销终裁，对中国涉案产品征收1.71美元/千克的反倾销税。
  • 秘鲁对华拉链及其配件启动反倾销日落复审调查。

• 惠博普：

  • 股东黄松已减持0.85%股份，不再为持股5%以上股东。

• 国泰航空：

  • 2月载客人次256万，同比增加24%；可用座位公里数按年增加16%。展望3月，预计整体航空货运需求有所改善。

• 顺灏股份：

  • 股票交易异常波动，拟筹划出售控股子公司上海绿馨电子科技有限公司60%股权，可能对净利润有小幅度影响。
  • 提醒投资者轨道辰光“天数天算”业务可能在未来5年内才有明确商业价值，“地数天算”业务可能在未来5-10年才逐步具备与地面数据中心竞争的优势，存在商业化进度和效益低于预期的风险。

• 美光科技：

  • 将于周三美股盘后公布财报。分析师预计，美光科技第二财季净利润将达101亿美元，营收196亿美元。今年迄今股价已飙升超60%，主要受AI计算领域对内存和存储组件需求推动。

• 劲旅环境：

  • 与西藏天玑基石创业投资有限公司等共同投资设立宣城市宣州区劲旅基石股权投资基金合伙企业（有限合伙），总认缴出资额2亿元，公司认缴8000万元。

• 美盈森：

  • 仲裁裁决欧阳宣、新天地连带向公司支付违约金、律师费、保全费等合计3027.54万元，预计将为公司带来一定收益。

• 云南白药集团与美年健康集团：

  • 签署战略合作协议，就产品研发、健康服务、会员运营等领域深度合作达成共识。

• 华海药业：

  • 子公司HB0025注射液（抗PD-L1/VEGF双特异性融合蛋白）启动子宫内膜癌III期临床试验。

• 金发科技：

  • 全资子公司珠海金发生物材料有限公司通过高新技术企业重新认定。

• 南京化纤：

  • 选举汪爱清为公司第十一届董事会董事长。

• **通用电气航空集团 (GE 航天)**：

  • 计划于2026年对其欧洲的维护、修理和大修以及零部件维修设施投资约4000万欧元。今年还计划在欧洲制造业投资超过1.1亿欧元，招聘超过1000名员工。

• 全新好：

  • 全资子公司零度大健康以65.32万元转让所持都合商贸95%股权，预计交易完成后都合商贸不再纳入公司合并报表范围。

• 雪浪环境：

  • 公司股票自2026年3月19日继续停牌，不超过3个交易日，因预重整投资人遴选相关工作仍在进行中。

• 瑞茂通：

  • 控股股东郑州瑞茂通持有的公司股份被轮候冻结，占其所持股份数的100.82%。

• 顾家家居：

  • 高管欧亚非拟减持不超0.07%公司股份。

• 沃森生物：

  • 公司正在筹划向腾云新沃定向发行不超2.08亿股A股，可能致控制权变更，股票3月19日起复牌。本次募资不超过20.03亿元，扣除发行费用后用于补充流动资金。

• 手机市场：

  • 受上游内存涨价影响，“手机涨价”预期开始落地，各品牌低端机涨幅在200-500元不等，高端机涨幅在1000元左右。部分低端机涨幅不及成本，厂商处境艰难。

• 梅西百货：

  • 第四季度调整后每股收益1.67美元，净销售额76.4亿美元，均超预期。预计全财年净销售额214-216.5亿美元。

• 泰金新能：

  • 首次公开发行股票并在科创板上市的申请已获批，将于3月20日实施网上和网下发行，发行价格26.28元/股。

• 科力尔：

  • 向特定对象发行股票申请获深交所审核通过，后续将报中国证监会履行注册程序。

• 中亚股份：

  • 董事长等股东减持计划到期，合计减持97,500股。

• 长飞光纤：

  • 控股股东武汉长江通信产业集团股份有限公司拟减持不超过0.12%股份。

• 恒烁股份：

  • 股东董翔羽、中安庐阳、天鹰合胜拟合计减持不超2.99%股份，因自身资金需求。

• 爱博医疗：

  • 股东毛立平拟通过大宗交易方式减持不超1%公司股份。

• 和顺电气：

  • 控股股东苏州绿脉电气控股（集团）有限公司拟通过大宗交易方式减持不超过2.0%公司股份。

• 奇瑞汽车：

  • 董事长尹同跃表示，奇瑞固态电池试制线已开发出不同能量密度量级的电芯，全固态电池续航超1500km，力争2027年上车验证。
  • 正式宣布战略布局可控核聚变，投身“人造太阳”的研发。

• 五谷磨房：

  • 港交所公告，2026年前2月实现销售额6.55亿元-6.7亿元（未经审核），同比增长48.2%-51.3%。

• 盈方微：

  • 控股子公司联合无线香港拟与上海肖克利共同投资1000万元设立子公司联合无线上海，联合无线香港投资550万元，占股权比例55%。

• 中疾控专家余文周：

  • 提醒春季麻疹疫情输入风险较大，我国部分地区已出现局部疫情上升或小范围聚集性疫情。
  • 表示今年2月中下旬，各省份均已开展HPV疫苗采购工作，并陆续开展免费疫苗接种。

• 天元股份：

  • 股东周孝伟、罗耀东拟分别减持0.97%和0.57%公司股份。

• 斯瑞新材：

  • 2023年股票期权激励计划首授首个行权期行权完毕，累计行权704.08万股，获募集资金6838.86万元。

• 天德钰：

  • 一致行动人璞钰投资已增持0.07%，拟自2026年3月18日至2026年9月17日继续增持公司A股，增持总金额2000万～4000万元。

• 建龙微纳：

  • 股东上海深云龙企业发展有限公司减持0.3377%股份后，持股降至4.9999%，不再是公司持股5%以上股东。

• 西宁特钢：

  • 拟向控股股东天津建龙借款1.5亿元，期限2年，年化利率4.75%。

• 科新发展：

  • 连宗盛以现金认购公司向特定对象发行的股票，发行完成后连宗盛及其一致行动人持股比例升至34.76%。

• 上声电子：

  • 向不特定对象发行3.25亿元可转债“上26转债”网上中签率为0.00123353%。

• 吉峰科技：

  • 全资子公司吉峰低空（湖北）与中国电信湖北、深圳联合飞机签署战略合作协议，三方将在低空经济领域开展全方位合作。

• 华翔股份：

  • 向不特定对象发行可转换公司债券的申请获上海证券交易所上市审核委员会审议通过。

• 软通动力：

  • 股东CEL Bravo Limited拟减持不超过2%公司股份。

• 道氏技术：

  • 股东贾自强拟减持不超过1%公司股份。

• 贝肯能源：

  • 控股股东、实际控制人陈平贵及其原一致行动人袁遵虎拟合计减持不超过3%公司股份。

• 莱美药业：

  • 2025年净亏损1.35亿元，同比亏损扩大。

• 微信发布视频号公告：

  • 关于打击短剧黑灰产行为，重点打击刷单、刷量、扰乱平台计费结算秩序、发布色情低俗盗版内容等行为。

• 道道全：

  • 2025年净利润2.34亿元，同比增长32.02%。拟每10股派发现金红利1.2元（含税）。

• 科伦药业：

  • 控股子公司科伦博泰靶向TROP2抗体偶联药物芦康沙妥珠单抗（sac-TMT）关键临床研究总生存期最终分析结果，将于2026年欧洲肺癌大会公布。

• 盛龙股份：

  • 发行2.15亿股，发行价7.82元/股。

• 塔牌集团：

  • 2025年净利润6.34亿元，同比增长17.87%。拟每10股派发现金红利4.80元（含税）。

• 名臣健康：

  • 股东吴心玲拟减持不超过3%公司股份。

• BOSS直聘：

  • 2025年第四季度营业收入20.79亿元，同比增长14.0%；净利润6.92亿元，同比增长55.7%。2025年全年营收82.67亿元，同比增长12.4%；净利润26.91亿元，同比增长71.7%。

• 康柏德：

  • 将于7月1日起正式出任必和必拓首席执行官兼执行董事。

• Xbow：

  • 人工智能安全初创公司，估值突破10亿美元，已完成1.2亿美元融资。

• 中国广汽集团高管：

  • 预计到2030年在巴西的汽车销量将达10万辆。

• 陶氏化学首席执行官：

  • 在电话会议中表示，无论中东局势如何发展，公司仍将专注于自身可控之事。受中东局势影响，高达50%的聚乙烯供应停产、受限或受到影响。

• 谷歌：

  • 与英国竞争和市场管理局（CMA）合作，确保新的数字市场规则在保护用户体验的同时，促进公平与选择。

• Tether CEO Paolo Ardoino：

  • 披露Tether AI团队推出全球首个跨平台BitNet LoRA框架，可在多种GPU和操作系统上运行BitNet的LoRA微调与推理，并已在手机设备演示最高38亿参数模型微调。

• Stacks Labs：

  • 其SIP-034升级已完成主网实施，通过优化交易资源限额处理方式，在某些DeFi应用中将网络“有效容量”最高提升约30倍。

• Derivio：

  • 宣布完成600万美元融资，将以agentic trading为方向，构建AI原生交易终端。

• Bitrefill：

  • 披露于2026年3月1日遭遇网络攻击，约18,500条订单记录被访问，涉及邮箱、加密地址等信息。

• 长光华芯：

  • 全资子公司苏州长光华芯半导体激光创新研究院有限公司向关联方苏州星沅光电科技有限公司增资800万元，完成后持有目标公司23.07%股权。

• Fluidstack：

  • 退出法国价值100亿欧元的人工智能数据中心项目。

• B.莱利：

  • 将OKLO目标价从129美元下调至92美元。

• Kraken（加密货币交易所）：

  • 正在调查Aptos（APT）资金通道问题，存款和取款可能延迟。

• Bursa Malaysia：

  • 发布2026年第1号咨询文件，拟修订主板上市规则及相关指引，以允许数字货币交易型基金（Digital Currency ETF）在交易所上市及交易。

• Moody’s Ratings：

  • 宣布推出Token Integration Engine（TIE），用于将信用评级分析数据接入区块链并在链上分发，成为首家在Canton Network上提供链上信用分析的评级机构。

• Robinhood Ventures Fund I：

  • 宣布已向多家初创公司投资约3500万美元，其中包括向金融科技公司Stripe投资约1460万美元，以及向AI语音公司ElevenLabs投资约2000万美元。

• Tally：

  • 为Uniswap、Arbitrum、ENS等超过500个DAO提供治理工具的平台，宣布将在运营6年后关闭。

• Aster：

  • 隐私交易生态系统，宣布Aster Chain主网正式上线，定位为面向交易的Layer 1。

• World（原Worldcoin）：

  • 推出开发工具AgentKit，允许AI代理通过World ID携带“真实人类支持”的加密证明，并与Coinbase和Cloudflare的x402协议集成。

• Bybit首席执行官Ben Zhou：

  • 与格鲁吉亚总理会晤，讨论监管合作、金融科技创新及负责任增长在格鲁吉亚数字经济中的作用。Bybit已在当地取得VASP与PSP牌照。

• BNB Chain：

  • BNBAgent SDK已在BNB Chain测试网上线，宣称为首个ERC-8183的线上实现，旨在支持AI Agent在链上完成带身份、托管结算与去中心化验证的工作流。

• CFTC市场参与者部门：

  • 已就Phantom Technologies的申请发布不采取执法行动（No-Action）立场，允许其作为自托管加密钱包软件提供商为用户提供交易接口服务，无需注册为介绍经纪商。

• Coinbase：

  • 宣布将Katana (KAT) 和 EDGEX (EDGEX) 加入上市路线图。

• 慢雾余弦：

  • 针对某“薅羊毛玩家”群体的集中被盗事件发出预警，黑客地址0x913e…fcef已获利约8.5万美元。

• 舍得酒业股份有限公司总裁唐珲：

  • 表示，中国白酒脱离了消费品正常的属性，溢价是不合理的，未来会回到消费品正常的属性，需要找到更多的用户，创造更多的场景。

• 仰望汽车总经理胡晓庆：

  • 表示，中国汽车产业面临产能多、品牌多、竞争多的局面。她认为比亚迪擅长技术积累，其刀片电池解决了电动车自燃问题，新发布的第二代刀片电池可实现5分钟充好、9分钟充饱。她指出仰望汽车作为百万级国产车的代表，要做出高端产品，必须拥有别人赶不上的技术。

• 空中客车全球执行副总裁、空中客车中国公司首席执行官徐岗：

  • 表示，航空行业第一要务是安全，空客A350目前全球拥有1500架订单，且推出了货机。他透露空客目前排了8700架订单没有交付，交付量还未达到疫情前水平，管理和协调供应链是首要任务。

企业事件

美国主要企业动态概览

• 科技与人工智能行业

  • **Google (GOOGL)**：近期派出专项团队前往中国大陆考察数据中心服务器液冷设备，并就采购事宜与多家生产企业展开洽谈。此举显示Google正在为其人工智能技术发展所需的关键产品寻求供应商。同时，Google正与英国竞争和市场管理局（CMA）合作，以确保新的数字市场规则在保护用户体验的同时，促进公平竞争和选择。谷歌正在进一步更新管控措施，以便网站可以专门选择不使用搜索中的生成式人工智能功能。
  • Anthropic：美国五角大楼正计划在人工智能相关争端中替换Anthropic公司。美国司法部在一份法庭文件中指出，由于对Anthropic PBC人工智能(AI)技术服务条款的争议，其服务已无法为行政部门所接受，这可能导致Anthropic失去重要的政府客户。
  • OpenAI：GPT-5.4 Mini已在ChatGPT、Codex及API端口正式上线。公司正在为最快在今年年底进行的首次公开募股（IPO）做筹备工作，并将员工和投资者的关注点引向企业级业务。首席财务官萨拉·弗莱尔正在组建财务团队，已聘请前Block公司首席会计官阿杰米尔·戴尔和前DocuSign首席财务官辛西娅·盖洛，其中盖洛将负责投资者关系相关工作。
  • **NVIDIA (NVDA)**：计划将公司50%的自由现金流用于回馈投资者。首席执行官黄仁勋透露，股票回购与分红的额度会“极为可观”。首席执行官黄仁勋表示，Groq可能为数据中心市场创造25%的增长空间。到2027年末，Blackwell和Rubin芯片带来的营收机会“有可能超过1万亿美元”。首席执行官黄仁勋对公司在以色列的员工安全状况表示担忧，但确认公司在以色列的业务运营情况良好。
  • **Apple (AAPL)**：智能家居硬件工程团队高级总监布莱恩·林奇即将离开任职超过20年的苹果，加盟智能戒指公司Oura，出任硬件工程高级副总裁。此举可能对苹果智能家居产品线的推进造成不利影响。苹果正计划推出全新家居设备，包括一款智能家居中枢，但因Siri开发进度滞后，发布时间已推迟至2026年9月。其他设备如家用安防与自动化传感器、更先进的桌面机器人则计划在2027年推出。此外，苹果还在规划智能眼镜、可穿戴AI吊坠/胸针，以及带摄像头的AirPods。首席执行官库克于3月18日下午现身成都太古里苹果零售店，有消息称他此次主要为参加Apple 50周年特别活动。库克此前驳斥了外界关于其即将退休的猜测，表示相关说法纯属传闻。Mac mini M4因“养龙虾”（OpenClaw）潮流而抢手，多次断货，市场溢价近千元人民币。
  • **Meta (META)**：宣布从6月15日起，用户将不能再借助Meta Quest头显来创建、发布或更新虚拟现实世界，同时也无法进入Meta Horizon Worlds。公司宣布将调整其VR社交平台Horizon Worlds的产品战略。自2026年3月31日起，Horizon Worlds和相关活动将不再出现在Quest商店中；到6月15日，该应用将从Quest设备移除，VR版本将停止提供服务。Meta表示未来Horizon Worlds将转为移动端体验。
  • Nebius：D.A. Davidson分析师亚历山大·普拉特对Nebius持有积极观点，并认为其与Meta达成的协议是对Nebius在AI基础设施竞争中地位的关键印证。
  • **Tesla (TSLA)**：Model Y再次成为全球最畅销车型，在2023、2024、2025年连续三年销量超过所有燃油/纯电/混动乘用车型，全球累计销量超过400万辆。此外，三星电子代工业务负责人表示，将于2027年末为Tesla生产芯片。
  • **AMD (AMD)**：三星与AMD宣布签署谅解备忘录，将扩大在AI基础设施内存供应方面的战略合作。合作将围绕为AMD下一代Instinct MI455X AI加速器提供HBM4高带宽内存，同时为AMD第六代EPYC处理器提供优化的DDR5内存方案。双方还将探讨代工合作的可能性，未来三星有望为AMD下一代芯片提供代工制造服务。
  • **X (前Twitter)**：根据印度尼西亚通信和数字事务部发布的消息，X已将印尼用户的最低年龄调整为16岁，以符合一项新规定。X将于3月27日起停用不符合要求的账户。
  • **Microsoft (MSFT)**：据英国金融时报报道，微软正考虑对亚马逊和OpenAI一笔价值500亿美元的交易采取法律行动，因为该交易可能违反其与OpenAI达成的独家云服务合作协议。公司体验与设备部门总裁兼首席运营官 Kirk Koenigsbauer 已被任命为 Circle 董事会成员，并将加入董事会薪酬委员会与风险委员会。他在微软拥有逾 30 年全球企业软件和云服务经验，曾主导 Office 365 向云端转型，并助力建立了微软安全业务，其经验将有助于 Circle 加强风险管理、治理和全球企业能力。
  • OKLO：B.莱利将其目标价从129美元下调至92美元。
  • Xbow：人工智能安全初创公司，估值突破10亿美元，已完成1.2亿美元融资。
  • **World (原 Worldcoin)**：推出开发工具AgentKit，允许AI代理通过World ID携带“真实人类支持”的加密证明，并与Coinbase和Cloudflare的x402协议集成。
  • HIMS & HERS：宣布扩展平台，新增Wegovy®片剂与注射剂以及Ozempic®注射剂。
  • **Rocket Lab (RKLB)**：计划出售最高达10亿美元的股票，此前公司提出了ATM发行方案。美股盘前下跌4.48%。
  • Tether：据 Delphi Digital 研究，Tether 正在构建的 AI 平台 QVAC Fabric 已新增支持微软的 BitNet 架构。
  • Coinbase：香港稳定币支付公司 RedotPay 在 2025 年两轮融资中已累计筹集逾 1.5 亿美元，投资方包括 Coinbase Ventures。RedotPay 目前估值约 10 亿美元，并计划通过美国上市将估值提升至超过 40 亿美元，公司数据显示，其年化支付交易额已超过 100 亿美元。此外，RedotPay 确认在 2025 年已完成三轮融资，累计融资 1.94 亿美元，投资方包括 Coinbase Ventures、Circle Ventures 等机构。有监测显示，五个新地址在 8 小时前从 Coinbase 提出 29598 枚 ETH，价值 6894 万美元，提出均价为 2329 美元；接收地址目前均未转移或卖出。
  • **Bitcoin Depot (BTM)**：全球最大的比特币 ATM 运营商 Bitcoin Depot 在其年度报告中披露了财务报告内部控制方面的“重大缺陷”。此外，由于未能维持必要的许可，康涅狄格州银行业部已下令该公司停止在该州的业务。公司目前正在与监管机构合作以恢复合规。尽管面临监管挑战，Bitcoin Depot 仍计划在 2025 年底前通过收购和有机增长将其全球机具安装量增加到 1 万台。
  • Circle：宣布任命 Kirk Koenigsbauer 为其董事会成员，并将加入董事会薪酬委员会与风险委员会。
  • Phantom Technologies：美国商品期货交易委员会（CFTC）市场参与者部门就Phantom Technologies的申请发布了不采取执法行动（No-Action）立场。
  • Robinhood Ventures Fund I：宣布已向多家初创公司投资约3500万美元，其中包括向金融科技公司Stripe投资约1460万美元，以及向AI语音公司ElevenLabs投资约2000万美元。
  • Tally：为Uniswap、Arbitrum、ENS等超过500个DAO提供治理工具的平台，宣布将在运营6年后关闭。
  • Aster：隐私交易生态系统，宣布Aster Chain主网正式上线，定位为面向交易的Layer 1。
  • Bybit首席执行官Ben Zhou：已与格鲁吉亚总理Irakli Kobakhidze会晤，讨论监管合作、金融科技创新及负责任增长在格鲁吉亚数字经济中的作用。
  • BNB Chain：BNBAgent SDK已在BNB Chain测试网上线，宣称为首个ERC-8183的线上实现，旨在支持AI Agent在链上完成带身份、托管结算与去中心化验证的工作流。
  • Fluidstack：退出法国一个价值100亿欧元的AI数据中心项目。

• 金融行业

  • **JPMorgan Chase (JPM)**：将季度股息维持在每股1.50美元。根据香港交易所披露，摩根大通对潍柴动力股份有限公司-H股的多头持仓比例于2026年3月13日从9.01%降至8.98%。
  • **Bank of America (BAC)**：将其对2026年超大规模计算企业投资级债券发行的预估提升了25%，达到1750亿美元，显示人工智能融资周期的扩张速度可能比先前预计的更快。分析师当前预测，在今年余下时间里，超大规模计算行业预计还会有大约650亿美元的额外发行量。
  • **American Express (AXP)**：宣布已在Concur费用管理系统里推出虚拟卡服务，目的是让费用管理流程更加简便。
  • **SoFi (SOFI)**：浑水公司宣布对其进行做空操作。美股午夜时分跌幅快速扩大至5.5%。
  • Elon Musk / SEC：美国证券交易委员会（SEC）和埃隆·马斯克称，双方正在针对马斯克披露其推特持股相关的民事诉讼开展和解协商。
  • Oaktree Capital Management：联合主席霍华德·马克斯表示，人工智能正让世界变得比以往任何时候都更加难以预测。他指出，大多数投资者仍基于对未来走势的判断做决策，但这已远远不够。马克斯建议投资者与其借钱给专注于AI的公司，不如购买其股票。
  • **Citi (C)**：将布伦特原油价格短线基线预测上调至每桶110-120美元，预计中东战争到4月中下旬将趋于缓和。
  • **PwC (普华永道)**：发布报告指出，人工智能为金融机构带来投资回报的主要来源有三方面：降低风险损失、提升营收以及削减成本。其中，降低风险损失被视为核心回报之一。普华永道同时强调，人才短缺与组织结构问题是金融机构大规模推广AI面临的核心障碍。
  • **First Citizens Bank (FCNCA)**：市场和经济研究主管Phil Neuhart表示，投资者将特别关注2026年底的联邦基金利率中位数点阵图预测，预计今年余下时间仅降息一次。
  • Russell Investments：高级投资策略师Bei Chen Lin表示，美国经济基本面依然稳固，这意味着美联储进一步降息的门槛可能会很高。他预计今年下半年可能仅有一次降息，甚至直至2027年都不会降息。
  • **穆迪 (Moody’s Ratings)**：推出Token Integration Engine（TIE），用于将信用评级分析数据接入区块链并在链上分发。穆迪已在Canton Network运行节点，成为首家在该网络上提供链上信用分析的评级机构。

• 其他主要企业

  • **Lockheed Martin (LMT), Raytheon Technologies (RTX), Northrop Grumman (NOC)**：美国“金色穹顶”导弹防御系统项目负责人透露，该系统预估成本已增至1850亿美元，较此前增加100亿美元，主要用于加速发展关键太空能力。这三家公司已作为主承包商加入该项目。
  • **Pfizer (PFE)**：公布其实验阶段的乳腺癌药物atirmociclib在一项中期临床试验里达成了主要目标，这标志着公司肿瘤学产品线取得了新的进展。
  • **Lululemon (LULU)**：第四季度实现每股盈利5.01美元。预估本财年的净营收将处于113.5亿至115亿美元的区间，市场预期值为115亿美元。预计第一季度营收在24亿至24.3亿美元之间，每股收益为2.07美元。预计2026财年每股收益将达到13.10美元。随着奇普·伯格（Chip Bergh）获委任，董事会人数扩充至10人。管理人员表示，公司预估年度关税的总体影响大概为3.8亿美元，但基本能够抵消此影响。财报公布后，盘后交易时段下跌1%-2%。
  • **Colgate-Palmolive (CL)**：宣布将俄罗斯和白俄罗斯的业务纳入亚太运营板块进行汇报。
  • **DTE Energy (DTE)**：依据购电协议（PSA），将为Google在密歇根州的1.0吉瓦数据中心供电，供电期限至2047年12月。
  • **Delta Air Lines (DAL), American Airlines (AAL)**：随着美以对伊朗的战争进入第三周，喷气燃料价格暴涨对全球航空业造成巨大冲击。Delta Air Lines首席执行官透露，仅3月份燃油成本就增加了高达4亿美元；American Airlines也预计其第一季度开支将增加4亿美元。尽管American Airlines因需求超预期上调营收指引，但高企的燃油成本使其调整后每股亏损可能接近预测区间下限。
  • **General Mills (GIS)**：公司公布的第三季度盈利不及市场预期，股价下跌1.9%。
  • **Starbucks (SBUX)**：加拿大皇家银行（RBC）将其评级从“跑赢大盘”下调至“与行业表现持平”，盘前股价下跌1%。
  • **Dow Chemical (DOW)**：首席执行官表示，受中东局势动荡影响，高达50%的聚乙烯供应停产、受限或受到影响。公司将继续专注于自身可控之事。
  • **GE Aerospace (GE)**：计划于2026年在其欧洲的维护、修理和大修以及零部件维修设施上投资约4000万欧元。今年还计划在欧洲制造业投资超过1.1亿欧元，并招聘超过1000名员工。
  • **Imperial Oil Ltd. (IMO)**：宣布参与路易斯安那州石油和天然气开发项目。
  • **Macy’s (M)**：第四季度调整后每股收益为1.67美元，超出预期的1.54美元。第四季度每股收益1.84美元，去年同期为1.21美元。净销售额76.4亿美元，超出预期的75.1亿美元。预计2026年全财年净销售额在214亿美元至216.5亿美元之间，高于预估的211.1亿美元。预计2026年第一季度净销售额在45.75亿美元至46.25亿美元之间；调整后每股收益预计在-0.01美元至0.01美元之间。美股盘前上涨近1%，随后下跌3.1%，抹去早盘跌幅，上涨5%。
  • **GlaxoSmithKline (GSK)**：前沿生物宣布，已收到与葛兰素史克签署的独家授权许可协议的首付款4000万美元。
  • **甲骨文 (Oracle)**：AI智能助手新增功能，可帮助餐厅简化运营并提供支持，将在12个月内面向全球推出，支持超过100种语言。
  • MicroStrategy：2026年至今已在比特币购买上花费71亿美元，其中1月和3月分别花费37亿美元和30亿美元，均为公司历史上购买金额排名前5的月份。
  • **腾讯控股 (Tencent Holdings)**：非美国公司，但与美国市场相关。2025年Q4营收1943.7亿元，同比增长13%；调整后净利润646.9亿元，市场预估649.3亿元；营业利润603.4亿元。全年营收7517.66亿元，同比增长14%；权益持有人应占盈利2248.42亿元，同比增长16%。国际市场游戏年收入突破100亿美元。腾讯云实现规模化盈利。视频号总用户使用时长同比增长超过20%。人工智能能力提升了目标定位能力，助力游戏参与度提升，营销效益增强。提升混元3.0大语言模型的智能水平，增强元宝等AI产品实用性。2025年资本开支达792亿元，研发投入857.5亿元，均创历史新高，主要用于支持AI业务发展。春节期间，混元图像3.0带动元宝AI生图日均调用量增长30倍。董事会建议2025年派发末期股息每股5.30港元。CFO表示，腾讯计划减少股票回购，将资金用于人工智能投资，今年至少翻倍。对在美游戏投资传言回应称，与美国监管建设性沟通，风险可控。首次公开谈及“养虾”：认为“龙虾”应用能让AI落地到各种丰富场景中，可结合微信去中心化理念，为正在开发中的微信 agent 带来启发。元宝春节安装量超出预期，下一步计划通过体验迭代来增加留存率和活跃率。截至2025年12月31日，集团共有员工115849名，人均年薪成本约112.8万元。混元新模型HY3.0正在内部业务测试中，计划4月对外推出，相比HY2.0版本效果进步明显，推理和agent能力有显著提升。
  • **微博 (WB)**：公司公布2025年第四季度及全年财报。第四季度净营收4.733亿美元，同比增长3.6%；调整后每股收益0.25美元。董事会批准派发2025财年年度股息1.5亿美元。2025年全年净收入17.6亿美元，与2024年基本持平。12月月活跃用户5.67亿，日均活跃用户2.52亿。首席执行官王高飞表示，微博智搜用户规模及搜索量在2025全年持续保持强劲增长，并深化人工智能应用，进一步提升广告投放效率。
  • 沙特阿美：3月10日表示，其东西管道输送的原油中，约有500万桶/日可用于出口。
  • 巴西石油公司：确认在哥伦比亚发现新天然气田。
  • 奇瑞汽车：港股涨近1%，财报显示2025年收入3002.87亿元，同比增长11.3%；年内利润195.07亿元，同比增长36.1%；净利润率6.5%。正式宣布战略布局可控核聚变，投身“人造太阳”的研发。
  • HIMS & HERS：将扩展平台，新增Wegovy®片剂与注射剂以及Ozempic®注射剂。

股票市场

今日美国股票市场变动

• 美国主要股指表现

  • **道琼斯工业平均指数 (DJIA)**：今日早盘（23:33）一度报47099.10，日内涨0.33%。凌晨时段（00:03）报46999.40，涨幅收窄至0.11%。当日收盘（04:02）上涨0.1%。
  • **标普500能源指数 (S&P 500 Energy Index)**：盘中（23:34）上涨1.4%。
  • **纳斯达克综合指数 (Nasdaq Composite Index)**：当日收盘（04:02）上涨0.47%。
  • **标普500指数 (S&P 500 Index)**：当日收盘（04:02）上涨0.25%。
  • 股指期货表现: 美股三大股指期货齐涨，随后2月生产者物价指数数据公布后下滑，标普500指数期货下跌0.1%。美股三大股指期货跌幅扩大，均跌至日内低点。标普500指数期货和纳斯达克100指数期货跌至盘中低点，并扩大跌幅至0.5%。标普500指数期货抹去早盘涨幅。

• 美国个股股价变动

  • **SoFi (SOFI)**：午夜时分（02:05）跌幅快速扩大至5.5%。
  • **Amazon (AMZN)**：凌晨（02:44）股价上扬1%，突破214美元。当日收盘（04:02）涨幅超过1%。
  • **NVIDIA (NVDA)**：凌晨（03:28）下跌0.4%。随后跌幅有所减小（03:33），报跌0.23%。当日收盘（04:02）下跌0.7%。
  • **Eli Lilly (LLY)**：凌晨（03:34）股价跌幅进一步扩大，一度触及盘中低点，跌幅达6.5%，创下2月初以来的最低水平。当日收盘（04:02）跌幅超过5%。
  • **Apple (AAPL)**：当日收盘（04:02）上涨0.5%。
  • **Google (GOOGL)**：当日收盘（04:02）涨幅超过1%。
  • **Microsoft (MSFT)**：当日收盘（04:02）微跌0.14%。
  • **Broadcom (AVGO)**：当日收盘（04:02）跌幅超过1%。
  • **Tesla (TSLA)**：当日收盘（04:02）涨幅接近1%。
  • **Micron Technology (MU)**：当日收盘（04:02）涨幅超过4%。盘前涨近3%，总市值首次突破5000亿美元。
  • **Apollo Global (APO)**：当日收盘（04:03）上涨5.3%，创下近一个月以来的最大涨幅。
  • **Lululemon (LULU)**：财报公布后，盘后交易时段（04:10）下跌1%。随后跌幅持续（04:15），最新跌幅超过2%。
  • **RocketLab (RKLB)**：盘后交易时段（04:49）股价下挫4.33%，报75.19美元。美股盘前下跌4.48%。
  • **Weibo (WB)**：美股盘前下跌3%，因公司第四季度调整后每股收益不及预期。
  • **Baidu (BIDU)**：美股盘前涨超1%。
  • **Macy’s (M)**：美股盘前上涨近1%，随后下跌3.1%，抹去早盘跌幅，上涨5%。
  • **General Mills (GIS)**：股价下跌1.9%。
  • **Starbucks (SBUX)**：盘前股价下跌1%。
  • **HIMS & HERS (HIMS)**：平台将扩展，新增Wegovy®片剂与注射剂以及Ozempic®注射剂。
  • **Oracle (ORCL)**：宣布全新人工智能智能助手功能。

• 美国期货市场主要商品价格变动

  • **WTI原油期货 (Nymex WTI Crude Futures)**：盘中（23:34）报95.13美元/桶，涨1.74%。凌晨（01:22）一度突破96.00美元/桶关口，报96.01美元/桶，涨2.68%。4月合约结算价（03:47）为96.21美元/桶，涨幅2.9%。早盘（08:53）最新报93.95美元/桶，跌1.65%。随后跌幅扩大，日内跌幅一度达4.07%，报91.64美元/桶（14:20）。最新报95.01美元/桶（19:27），日内跌幅0.54%。
  • **美无铅汽油期货 (US Unleaded Gasoline Futures)**：盘中（23:38）触及3.0700美元/加仑，涨3.94%。4月合约结算价（02:31）为3.1234美元/加仑。最新报3.0800美元/加仑（16:30），日内跌0.05%。
  • **NYMEX天然气期货 (NYMEX Natural Gas Futures)**：4月合约结算价（02:31）为3.0330美元/百万英热单位。
  • **NYMEX取暖油期货 (NYMEX Heating Oil Futures)**：3月合约结算价（02:31）为4.0158美元/加仑。
  • **COMEX黄金期货 (COMEX Gold Futures)**：盘中（23:36）报4994.90美元/盎司，跌0.15%。凌晨（00:18）一度报5004.00美元/盎司，涨0.04%。最新报4954.00美元/盎司（19:27），日内跌1.08%。
  • **COMEX白银期货 (COMEX Silver Futures)**：盘中（23:36）报79.19美元/盎司，跌1.86%。早盘（09:10）报80.19美元/盎司，涨0.34%。最新报80.10美元/盎司（17:50），日内涨0.22%。
  • **Nymex铂金期货 (Nymex Platinum Futures)**：盘中（23:36）报2122.9美元/盎司，涨1.34%。早盘（09:05）报2137.8美元/盎司，涨0.06%。随后跌幅扩大，最新报2090.4美元/盎司（19:27），日内跌2.16%。
  • **Nymex钯金期货 (Nymex Palladium Futures)**：早盘（06:00）报1618.00美元/盎司，涨0.63%。

• 美国国债收益率

  • 美国两年期国债收益率上涨3.7个基点至3.708%。
  • 10年期国债收益率上涨0.6个基点至4.208%。

• 分析师评级与目标价

  • **Micron Technology (MU)**：伯恩斯坦将其目标股价从330美元上调至510美元。
  • **Lululemon (LULU)**：美国银行全球研究部将目标股价从200.00美元下调至175.00美元。巴克莱银行将目标股价从203美元下调至161美元。
  • **OKLO (OKLO)**：B.莱利将目标价从129美元下调至92美元。
  • **Nvidia (NVDA)**：罗森布拉特证券将目标价从300美元上调至325美元。特鲁斯特证券将目标价从283美元上调至287美元。
  • **Bullish (BLSH?)**：花旗集团将目标价从67美元下调至65美元。
  • Strategy：花旗集团将目标价从325美元下调至260美元。（可能是MicroStrategy MSTR?）

• 宏观经济数据与市场情绪

  • **美国2月生产者物价指数 (PPI)**：环比上涨0.7%，预期0.3%，前值0.5%。同比上涨3.4%，预期3%，前值2.9%，创去年2月以来新高。核心PPI环比上涨0.5%，预期0.3%，前值0.8%。核心PPI同比上涨3.9%，预期3.7%，前值3.6%。月率录得0.7%，为2025年7月以来最大增幅。
  • 美国3月13日当周MBA抵押贷款数据：抵押贷款申请活动指数周环比-10.9%，创2025年9月以来最大跌幅。30年期固定抵押贷款利率6.3%，前值6.19%。
  • 美元指数：受美国PPI数据超预期及油价上涨影响，美元指数走高，最新上涨0.14%，报99.68。
  • 投资者进一步减少了对美联储2026年降息的押注，市场担忧通胀强化美联储鹰派立场。
  • 现货黄金失守4980美元/盎司，日内跌0.55%，跌破4970美元/盎司(日内跌0.83%)，跌破4960美元/盎司(日内跌0.91%)，跌破4950美元/盎司(日内跌超1%)，跌破4940美元/盎司(日内跌1.33%)，跌破4930美元/盎司(日内跌1.51%)，跌破4920美元/盎司(日内跌1.73%)，跌破4910美元/盎司(日内跌1.92%)，跌破4900美元/盎司(日内跌2.13%)，续创2月18日以来新低。

虚拟货币市场

美国加密资产监管与立法进展

• SEC推进加密资产监管框架：美国SEC主席Paul S. Atkins在DC Blockchain Summit上表示，SEC正推进加密资产分类与投资合约解释框架，将数字资产划分为非证券类别（如数字商品、数字收藏品、数字工具及符合GENIUS Act的稳定币）与数字证券，并明确在相关承诺履行完成后可终止其证券属性。同时，SEC还提出“加密资产监管框架”，拟通过安全港机制提供融资路径，包括最长4年、融资上限约500万美元的初创豁免，以及12个月内最高约7500万美元的融资豁免，预计将进入征求意见阶段。
• 国会加密市场立法进展与挑战：美国参议院银行委员会主席Tim Scott表示，加密市场结构法案虽一度停滞，但近期已取得进展，立法者预计最早将于本周看到涉及稳定币收益的初步草案；当前谈判重点仍集中在收益机制设计，同时围绕DeFi监管、反洗钱（AML）要求、监管机构人事安排及与Donald Trump相关加密项目的伦理问题等关键分歧持续推进，整体已接近形成可落地的框架草案。然而，投资银行TD Cowen分析师指出，由于美国国会日程拥挤且两党在关键条款上仍存分歧，备受期待的加密货币监管法案可能无法在8月休会前通过，并面临推迟至2027年新一届国会就职后的风险。
• SEC与CFTC明确“数字商品”范畴：美国证券交易委员会（SEC）与商品期货交易委员会（CFTC）在一份解释性文件中明确列举包括比特币（BTC）、以太坊（ETH）、瑞波币（XRP）等16种数字资产不属于证券范畴。
• CFTC对Phantom Technologies发布不采取执法行动立场：美国商品期货交易委员会（CFTC）市场参与者部门表示，已就 Phantom Technologies 的申请发布不采取执法行动（No-Action）立场，允许其作为自托管加密钱包软件提供商为用户提供交易接口服务，无需注册为介绍经纪商。

市场数据与表现

• Hyperliquid平台活跃度：Hyperliquid的HIP-3（权限化市场创建协议）市场未平仓合约（OI）已突破14.3亿美元，创历史新高。WTI原油永续合约24小时交易量曾达13.9亿美元，位列全平台第二，仅次于比特币并超越以太坊。Hyperliquid前30大活跃市场中仅有7个为加密货币对，其余多为标普500指数、Nvidia及贵金属等代币化资产。
• USDC持仓集中度：Santiment监测显示，以太坊上持仓量最大的100个USDC钱包合计持有327.1亿美元USDC，其中排名前6的钱包持仓量合计占USDC总供应量的25.6%。
• 稳定币资金流入与巨鲸活动：CryptoQuant分析师监测，Binance于3月18日录得约22亿美元USDT净流入，为2025年11月以来最大单日稳定币流入，表明巨鲸或机构正在积极为潜在的上涨行情提供资金。DeFiLlama数据显示，ETF、DAT和稳定币等多个渠道资金已开始重新流入加密领域，金额达数十亿美元。五个新地址从Coinbase提出近3万枚ETH（价值约6894万美元），可能为巨鲸或机构建仓。
• 以太坊衍生品市场：Arab Chain监测显示，以太坊衍生品市场未平仓合约结构近期出现明显变化，Binance增加约11,400 ETH，Bitfinex减少约35,700 ETH。整体看，市场处于谨慎调整与重新布局阶段，但未平仓合约维持高位或继续上升，表明衍生品市场流动性流入仍在持续，支撑以太坊上行趋势的稳定性。
• 比特币震荡与宏观因素：QCP分析指出，比特币徘徊于74,000美元附近，维持区间震荡且动能不足，加密市场整体承压但跌幅相对有限。链上资金显示低位存在逢低买入，现货成交量偏低，短期走势仍由宏观因素主导。期权方面30天隐含波动率约50，高于实际波动率，看跌期权溢价高于看涨期权，结构偏防御，预计区间走势延续。
• 机构级比特币转移：Onchain Lens监测，不丹王国政府在过去19小时内共转移973枚BTC（价值7232万美元），其中包括向QCP Capital发送的价值152万美元的20.5枚BTC。
• 美国加密交易所市场份额增长：据加密数据机构Kaiko报告，美国加密交易所的现货市场份额在一年内从约8%上升至15%，几乎实现翻倍。美国本土市场的比特币流动性持续增强，并在多个交易对上超过部分离岸交易所。这一增长主要受ETF需求、机构交易整合以及合规与透明度提升等因素推动。

机构采纳与 ETF

• 现货加密货币ETF早期采用：摩根士丹利执行董事兼投资组合构建主管Andrew Slimmon指出，现货加密货币ETF的采用仍处于“非常早期”的阶段。大多数财务顾问处于评估阶段，尚未大规模向客户推荐。机构和零售资金流入将是一个长期过程，短期内难以看到大规模资金涌入。
• 比特币和以太坊ETF资金流入：SoSoValue数据显示，美东时间3月17日比特币现货ETF总净流入1.99亿美元，连续7日净流入，贝莱德（IBIT）单日净流入1.69亿美元。以太坊现货ETF昨日总净流入1.38亿美元，连续6日净流入，贝莱德（ETHA）单日净流入8169.89万美元。

项目与公司动态

• RedotPay：香港稳定币支付独角兽RedotPay在推进美国IPO计划过程中，正与投资机构洽谈最高约1.5亿美元新融资，旨在将估值提升至超40亿美元。公司确认联合创始人仍在职，经营性现金流充裕，对外部投资者开放。RedotPay在2025年已完成三轮融资，累计融资1.94亿美元，投资方包括Coinbase Ventures、Circle Ventures等机构。
• Circle：宣布任命Kirk Koenigsbauer为董事会成员，并将加入薪酬委员会与风险委员会。
• Bitcoin Core：发布v31.0rc1测试版本，这是继v30.2之后的下一主要版本，目前已开放测试。
• dTRINITY：DeFi借贷协议dTRINITY疑似遭攻击，损失约26万美元。官方证实为“首笔存款通胀攻击”，并承诺利用国库资金100%覆盖损失。
• ABFinance：原Bybit联席CEO Helen Liu宣布在美国打造新平台ABFinance，从一开始就持有监管完善的美国牌照，将存款、赚钱、交易和消费所有功能集合在一起，并且连接法币和加密货币。
• Bithumb：韩国第二大加密交易所Bithumb将在韩元市场上线ROBO代币。
• TransFi：稳定币支付初创公司TransFi宣布完成1920万美元融资，Turing Financial Group领投，新资金将支持其构建基于稳定币结算渠道的跨境转账服务。
• Binance：宣布上线第62期HODLer空投项目Fabric Protocol (ROBO)。宣布调整VIP计划门槛，下调VIP 1-3级BNB持仓及30天合约交易量要求，并小幅调整VIP 1-2手续费。宣布将于2026年4月1日11:00停止交易并下架以下币种的所有现货交易对：Arena-Z (A2Z)、AmpleforthGovernanceToken (FORTH)、HookedProtocol (HOOK)、IDEX (IDEX)、Loopring (LRC)、Neutron (NTRN)、RadiantCapital (RDNT)、Solar (SXP)。
• OP_NET：比特币L1原生智能合约平台OP_NET宣布其主网将于3月19日正式上线。
• GMGN：链上交易工具平台GMGN宣布推出GMGN Agent API，并开启内部测试。
• Meta：表示将调整其VR社交平台Horizon Worlds的产品战略，自2026年3月31日起，VR版本将停止提供服务，未来将转为移动端体验。
• Bitcoin Depot：全球最大的Bitcoin ATM运营商Bitcoin Depot在其年度报告中披露了财务报告内部控制方面的“重大缺陷”。此外，康涅狄格州银行业部已下令该公司停止在该州的业务。
• Backpack：在X平台表示，其官方代币尚未上线，并提醒用户警惕市场上出现的假冒代币及相关诈骗。
• Tether：据Delphi Digital研究，Tether正在构建一个运行在用户自己硬件上的AI平台QVAC，其提供了一个模块化的SDK，让开发者能够构建AI微模块，而这些模块通过点对点加密网络进行连接和协作。QVAC Fabric已新增了对微软BitNet架构的支持。Tether正在QVAC上构建多个应用，如Translate、Health、Keet。
• OKX Onchain OS：发布更新，上线Agentic Wallet，为AI Agent提供链上钱包，基于TEE可信执行环境，用户助记词与私钥不可被模型或Agent读取，用户授权后Agent可自主执行交易。
• Kraken：正在调查Aptos (APT) 资金通道问题，目前存款和取款可能延迟。
• BNB Chain：BNBAgent SDK已在BNB Chain测试网上线，宣称为首个ERC-8183的线上实现，旨在支持AI Agent在链上完成带身份、托管结算与去中心化验证的工作流。
• Bursa Malaysia：发布2026年第1号咨询文件，拟修订主板上市规则及相关指引，以允许数字货币交易型基金（Digital Currency ETF）在交易所上市及交易。
• Moody’s Ratings：宣布推出Token Integration Engine（TIE），用于将信用评级分析数据接入区块链并在链上分发，成为首家在Canton Network上提供链上信用分析的评级机构。
• Robinhood Ventures Fund I：宣布已向多家初创公司投资约3500万美元，其中包括向金融科技公司Stripe投资约1460万美元，以及向AI语音公司ElevenLabs投资约2000万美元。
• Tally：为Uniswap、Arbitrum、ENS等超过500个DAO提供治理工具的平台，宣布将在运营6年后关闭。
• Aster：隐私交易生态系统，宣布Aster Chain主网正式上线，定位为面向交易的Layer 1。
• World（原Worldcoin）：推出开发工具AgentKit，允许AI代理通过World ID携带“真实人类支持”的加密证明，并与Coinbase和Cloudflare的x402协议集成。
• Bybit首席执行官Ben Zhou：与格鲁吉亚总理Irakli Kobakhidze会晤，讨论监管合作、金融科技创新及负责任增长在格鲁吉亚数字经济中的作用。
• Coinbase：宣布将Katana (KAT) 和 EDGEX (EDGEX) 加入上市路线图。
• 慢雾余弦：针对某“薅羊毛玩家”群体的集中被盗事件发出预警，黑客地址0x913e…fcef已获利约8.5万美元。
• Stacks Labs：其SIP-034升级已完成主网实施，通过优化交易资源限额处理方式，在某些DeFi应用中将网络“有效容量”最高提升约30倍。
• Derivio：宣布完成600万美元融资，将以agentic trading为方向，构建AI原生交易终端。
• Bitrefill：披露于2026年3月1日遭遇网络攻击，约18,500条订单记录被访问，涉及邮箱、加密地址等信息。

行业趋势与洞察

• 以太坊快速确认规则：以太坊联合创始人Vitalik Buterin介绍了一种新的以太坊快速确认规则机制，允许用户在仅经过一个Slot（12秒）后，即可获得以太坊交易不会被撤销（Non-revert）的硬性保证。
• CARF全球税务围猎：《CARF收网：针对币圈的全球税务围猎》指出，CARF旨在连接用户的税务居民国和交易所的管辖区，实现全球加密资产税务信息自动交换，聚焦资金流向，且许多老OG认为只要在2027年首次交换信息前处理好资产就万事大吉是错误的。
• 交易所向金融基础设施转型：《专访BitMart CEO Nenter：交易所向金融基础设施转型》中，Nenter认为加密行业正从过度投机转向学习宏观经济，并积极整合到监管框架、企业资产负债表和全球支付系统。
• x402使用量分析：Allium数据显示，x402的使用量几乎完成集中在低于1美元的交易笔数上，其中0到0.01美元的交易数量占比约48%，0.01到0.1美元的占比约0.35%，0.1到1美元的占比约15%，而超过1美元的占比不到2%。
• 万事达卡收购BVNK战略分析：《Mastercard 18亿美金买下BVNK：买的不是技术，是时间》分析指出，Mastercard以18亿美元收购BVNK，核心在于抢购进入稳定币支付市场的剩余时间窗口，因稳定币实际支付规模已接近万事达卡传统支付量。
• AI Agent交易安全：《SlowMist × Bitget AI安全报告：把钱交给“龙虾”等AI Agent真的安全吗？》报告指出，AI Agent在Web3环境中执行不可逆链上操作时存在安全风险，需警惕信息泄露和恶意插件外发。

法律与合规

• 委托投资虚拟货币损失责任：山东济南中院近期发布典型案例，明确委托他人投资虚拟货币产生损失后的责任划分，指出虚拟货币投资交易属于非法金融活动，其民事法律行为无效。
• 波兰DAC8指令：波兰总统Karol Nawrocki签署新法，将欧盟DAC8指令正式纳入本国立法，未依规申报加密货币收益的投资者将面临最高75%的惩罚性税率。

宏观经济与地缘政治

• 美国2月PPI数据：美国2月PPI年率录得3.4%，创去年2月以来新高；月率录得0.7%，为2025年7月以来最大增幅。
• 中东地区加密市场韧性：尽管中东地区军事冲突持续，阿联酋加密行业整体运行仍保持稳定，因加密公司主要依赖云基础设施和全球化交易平台，业务可持续运转，目前未出现明显资金因冲突从阿联酋撤离的迹象。

政治动向

• 伊利诺伊州民主党初选：伊利诺伊州副州长Juliana Stratton在民主党参议院初选中击败众议员Raja Krishnamoorthi。Krishnamoorthi曾获得加密行业超级政治行动委员会Fairshake超过800万美元支持。由于该席位被评为“稳固民主党”席位，Stratton大概率将在今年11月大选后成为美国联邦参议员。