Daily_Financial_Market_Open_Report

宏观事件

全球重大事件

• 中美关系与高层互访：

  • 国家主席习近平应美国总统特朗普邀请，于当地时间9月23日下午抵达华盛顿进行国事访问。特朗普总统亲自迎接，双方领导人均表达了加强双边关系的愿望，强调中美两国应成为伙伴而非对手，完全可以并行不悖、相互成就、造福世界。
  • 中美经济团队第八轮经贸磋商达成多项共识，包括落实已有经贸磋商共识、对等降税安排、建立贸易理事会和投资理事会、吉隆坡经贸磋商联合安排延期等。双方牵头人首次就人工智能进行对话。
  • 美国财长贝森特表示中美贸易休战期延长至1月10日，但尚未就中美AI联络线做决定。
  • 美中贸易全国委员会会长谭森期待在元首外交战略引领下，两国继续沿着建设性战略稳定轨道前行。
  • 美国将为阿根廷的关键矿产和能源项目提供高达70亿美元的融资，体现其在地区经济中的战略布局。

• 中东地缘政治紧张局势：

  • 也门胡塞武装声称近期有超过400艘商船通过曼德海峡，国际航运基本正常，但政府军声称击退胡塞武装对曼德海峡附近地区的攻势。
  • 美国财长贝森特表示，伊朗80%至90%的国际航班已停航。欧盟外交与安全政策高级代表科斯塔呼吁停止伊朗对邻国的打击，全面恢复霍尔木兹海峡的航行自由，并敦促伊朗恢复与国际原子能机构的合作。
  • 伊朗总统佩泽希齐扬强调愿通过外交途径解决冲突，但拒绝在威胁下让步，并提出重开霍尔木兹海峡及解除美国海上封锁的条件。然而，美国谈判人员拒绝了伊朗重开霍尔木兹海峡的提议。伊朗最高国家安全委员会秘书雷扎伊重申，只要伊朗条件未满足，霍尔木兹海峡就不会重开。伊朗最高领袖军事顾问萨法维警告，若美国或以色列再次袭击，冲突可能扩大至红海、曼德海峡及印度洋。
  • 沙特阿拉伯已向亚洲买家出售近1亿桶原油，以缓解地区供应短缺，并研究原油出口的第四条和第五条路线，将继续向日本供应。伊拉克南部油田日产量超300万桶，通过南部港口日均出口约260万桶。
  • 以色列消息人士称，对伊朗发动新一轮打击似乎只是时间问题，并指出伊朗正在转移和加固纳坦兹核项目设施。哈马斯表示已准备好执行加沙停火“路线图”协议，但指责以色列政府拒绝履行承诺并持续升级军事行动。

• 俄乌冲突及其影响：

  • 俄罗斯对乌克兰首都基辅发动大规模无人机袭击，击中铁路设施、仓库和加油站，造成2人死亡、45人受伤。乌克兰多地遭俄军袭击，哈尔科夫州六人死亡，敖德萨州2人受伤，民用设施受损。乌克兰总统泽连斯基请求美国提供更多防空导弹。
  • 俄罗斯下调了天然气产量和出口预测，以应对欧洲逐步终止俄罗斯天然气采购的计划。俄经济部预计今年天然气产量低于5月预测，原因是乌克兰战争导致与西方关系破裂。
  • 欧盟已将冻结的俄罗斯资产收益中的80亿欧元移交给乌克兰，其中超过35亿欧元用于购买武器。克里姆林宫称此举为非法盗窃。欧盟理事会批准向基辅支付近30亿欧元的第八笔款项。
  • 俄罗斯克拉斯诺达尔地区因港口受扰（乌克兰袭击）宣布进入紧急状态，影响粮食出口。波兰海关禁止储存过境乌克兰的谷物，乌克兰谷物协会对此表示担忧。
  • 波兰副总理加夫科夫斯基怀疑波兰中部一处“星链”卫星通信地面站火灾是俄罗斯蓄意破坏，旨在切断互联网连接，并称其为混合战争的一部分。
  • 俄国防部声称在基辅和敖德萨市对乌克兰国防设施、后勤中心及军用船只进行了打击。俄方还称袭击了黑海一艘油轮。
  • 俄罗斯外交部发言人扎哈罗娃称加拿大与乌克兰签署的“百年协议”无益局势，持续输送武器只会拖延和平进程。

• 南美政治与经济动态：

  • 委内瑞拉临时总统罗德里格斯表示，愿与美国及邻国建立关系，并敦促圭亚那重返谈判桌，近期与美国达成的能源交易有助于全球能源平衡。特朗普在联大期间与罗德里格斯会晤，强调委内瑞拉“最终必须举行选举”，但未要求具体日期，并应维持石油供应和双边关系。
  • 阿根廷总统米莱在联合国大会上强调本国经济美元充足，预计今年贸易顺差将达250亿美元。美国进出口银行将为阿根廷的关键矿产和能源项目提供高达70亿美元的融资，并已向YPF牵头的LNG项目提供最高60亿美元融资方案。

• 其他国际事务：

  • 美国总统特朗普正式邀请俄罗斯总统普京出席12月在迈阿密举行的G20峰会。克里姆林宫对此表示欢迎，将进行研究，但尚未决定特朗普-普京12月峰会事宜。
  • 加拿大总理特鲁多表示，已考虑美国对加拿大采取军事行动的风险，并正努力减少对美国的依赖。
  • 哈萨克斯坦海军演习发生事故，造成9名军人丧生。巴基斯坦对阿富汗境内用于发射和储存无人机的10个地点实施空袭报复，造成4名平民死亡，阿富汗塔利班发言人称将予以回应。
  • 英国向中国返还了12件流失文物艺术品。印尼客轮倾覆事故已造成42人遇难，93人失联。摩洛哥议会选举中，真实性与现代党赢得最多议席。
  • 国际金融协会（IIF）报告称，2026年上半年全球债务增加逾10万亿美元，达到创纪录的365万亿美元以上，主要由新兴市场推动，并警示“选举周期与短期应急政策之间的恶性循环”。
  • 欧洲复兴开发银行（EBRD）将2026年区域增长预期下调至2.5%，并将2026年乌克兰经济增长预期下调至1.5%，指出俄罗斯空袭加剧导致乌克兰经济前景“显著恶化”。
  • 土耳其总统埃尔多安表示，受融资缺口制约，各国同步推进气候行动不切实际。

美国重大事件

• 经济前景与政策：

  • 美国财长贝森特预计美国经济将继续增长，并预测一旦能源供应中断缓解，油价将回落，同时强调就业和工资增长。她认为美国私营部门已创造超百万就业岗位，实际工资也在增长。
  • 美国9月企业经营活动以四年多来最快速度扩张，标普全球综合PMI初值58.4，创2021年7月以来最高水平，人工智能热潮是推动需求的关键因素。
  • 里士蒙联储主席威廉姆斯表示，人工智能领域的需求强劲可能推高美国自然利率。
  • H-1B签证政策争议：美国科技行业组织TechNet呼吁特朗普政府撤回一项拟对大多数新H-1B签证申请收取10.3265万美元费用的提案，认为这将损害美国全球竞争力，使其无法获取顶尖人才。
  • 美国商务部修正数据显示，8月营建许可环比下降2.1%（此前公布为下降2.7%），年化速率修正至140.3万套。
  • 美国至9月19日当周初请失业金人数为19.7万人，低于市场预期的20.1万人，显示劳动力市场表现好于预期。

• 能源政策争议：

  • 特朗普政府正考虑对柴油出口采取限制措施，以期在中期选举前降低柴油价格。特朗普表示支持禁令。
  • 然而，美国能源部长赖特公开表示反对，认为此举可能推高汽油和航空煤油价格，他告知石油行业高管应为可能采取的限制做准备，但强调全面禁止柴油出口不在考虑之列，更倾向于自愿性解决方案。
  • 石油行业游说：美国石油学会（API）及主要炼油商（埃克森美孚、雪佛龙、菲利普斯66、瓦莱罗）正展开协调行动，谴责禁令将严重破坏国内外燃料市场。
  • 《华尔街日报》报道称，政府正考虑以自愿削减出口替代全面禁令。摩根士丹利分析师警告，若特朗普政府实施柴油出口禁令，美国汽油价格可能反直觉上涨。
  • 欧盟委员会发言人对美国计划禁止柴油出口表示关切，认为任何中断都可能对双方产生负面影响。

• 科技与产业投资：

  • 特朗普政府正考虑批准部分停滞的太阳能和风能项目，以换取民主党对加快能源项目审批流程立法的支持。拟允许约300个风电项目中的30个继续推进。
  • 本田汽车计划在美国俄亥俄州建设新的混合动力汽车工厂，投资3000亿至4000亿日元，计划于2030年投产。
  • 美国能源部将投入18.5亿美元升级老旧电网，以应对人工智能数据中心日益增长的用电需求，新增供电容量22吉瓦。
  • SpaceX的星舰41号已移至发射台，并获得美国国防部独家太空跟踪机密数据权限，作为交换，SpaceX向军方提供Stargaze系统的观测数据。

• 政治与社会：

  • 特朗普否认将福特剧院更名为自己的报道，并指责媒体和民主党人散布虚假信息，试图掩盖美国经济的强劲增长，以影响中期选举，他强调汽油价格将会回落。
  • 有民调显示特朗普支持率降至29%的新低，可能对共和党中期选举构成挑战。
  • 一名联邦法官暂时解除了白宫对CNN、MSNBC和Politico记者进入白宫的禁令，为期两周。

• 外交与能源：

  • 特朗普在联合国大会期间与委内瑞拉代总统罗德里格斯会晤，强调委内瑞拉“最终必须举行选举”，但未要求具体日期，并应维持石油供应和双边关系。
  • 美国政府正考虑推出一项倡议，促进美元计价稳定币在海外使用，以巩固美元地位并提振美债需求。
  • 美国空军部长证实美国拥有在轨“太空控制武器”，系首次承认，引发外界对太空军备竞赛担忧。
  • 美国司法部长布兰奇表示将立即向最高法院寻求救济，针对上诉法院阻止向第三国遣返的裁决提出申请。
  • 美国国际贸易委员会（ITC）发布对特定墨盒及其组件 I 的337部分终裁，确认侵权并发布普遍排除令及禁止令。美国ITC启动对特定动态随机存取存储器（DRAM）设备及其下游产品和组件（III）的337调查。美国ITC启动对特定电动摇椅、滑动摇椅结构及其下游座椅单元的337调查。

经济重大事件

• 通胀与利率预期：

  • CME“美联储观察”显示，美联储10月加息25个基点的概率已升至69.7%，到12月累计加息50个基点的概率升至54.8%。
  • 美联储官员指出，通胀风险上升和经济强劲可能意味着需要进一步加息。
  • 美国企业首席财务官上调了今年和明年的通胀预期（今年平均提价5.3%，明年4.5%），并将利率上升列为主要担忧之一。
  • QCP Capital宏观报告指出，美联储9月加息已锁定本轮紧缩周期，政策利率处限制性区间，美元支撑减弱。

• 全球债券市场动荡：

  • 美国国债遭遇剧烈抛售，10年期收益率一度升至5.148%，为2007年以来最高水平；30年期收益率升至5.444%，创2004年以来新高。5年期美债收益率自2007年以来首次升破5%。最大长期美债ETF（TLT）收于历史新低。
  • 欧洲和日本的国债收益率也同步大幅走高，德国10年期国债收益率创17年新高，法国10年期国债收益率创18年新高。日本10年期日债收益率大涨至3.075%，创1996年以来最高。
  • 强劲的经济数据、疲软的国债标售以及对通胀和地缘政治风险的担忧共同推动了这一趋势。

• 各国央行政策：

  • 日本央行前审议委员樱井真预计日本央行可能每三到四个月加息一次，到2027年6月把利率提高至2%。SMBC日兴证券的丸山义正预测日本央行可能每四到五个月上调一次政策利率。
  • 澳大利亚8月就业人数增加，但失业率升至4.6%，为五年高位。市场预期澳洲联储下周可能加息，瑞银预计澳洲联储下周将加息25个基点。
  • 印尼盾兑美元贬值，印尼央行通过多市场干预以稳定汇率，野村预计印尼央行10月和11月将各加息25个基点。印尼议会委员会批准2027年预算赤字占GDP2.40%。
  • 印度央行通过至少100亿美元的外汇掉期操作以减少流动性，并可能出售美元以限制卢比贬值。
  • 瑞士央行维持零利率不变，但上调了通胀预期并弱化了干预瑞郎的措辞。表示中期通胀压力仅略有上升，全球与中东风险成主要不确定性。
  • 挪威央行宣布加息25个基点至4.5%，并表示可能在合理时间内维持高利率，并准备在必要时进一步加息。
  • 瑞典央行维持利率不变，但表示若通胀和经济活动前景保持不变，政策利率将于今年开始上调。
  • 巴西央行在季度货币政策报告中将2026年GDP增速预期由2.0%下调至1.8%。

• 中国经济数据与政策：

  • 中国人民银行货币政策委员会会议强调，要继续实施适度宽松的货币政策，加大逆周期调节力度，加强货币财政政策协同配合，保持流动性充裕，防范市场“羊群效应”。会议还关注长期收益率变化。
  • 8月银行代客人民币跨境收付金额同比增长21.4%，人民币已成为我国对外收支第一大结算货币，是全球第二大贸易融资货币、第三大支付货币、第五大外汇交易货币。
  • 央行24日开展515亿元7天期逆回购操作，当日净回笼1105亿元。本周累计实现净投放195亿元。
  • 央行还宣布将于9月28日至10月8日开展隔夜逆回购操作（每日不超过10000亿元），并于9月24日以固定数量、利率招标、多重价位中标方式开展8000亿元1年期中期借贷便利(MLF)操作，旨在更好匹配银行体系短期流动性需求并保持流动性充裕。
  • 国家发改委：自9月24日24时起，国内汽、柴油（标准品）价格每吨分别上调395元、385元。
  • 国家能源局：截至8月底，全国累计发电装机容量41.03亿千瓦，同比增长11.1%。太阳能发电装机容量12.99亿千瓦，同比增长16.3%；风电装机容量6.93亿千瓦，同比增长19.6%。1-8月份，全国发电设备累计平均利用1942小时，比上年同期降低163小时。
  • 交通运输部预计中秋假期全国高速公路日均总流量约为4100万辆，全社会跨区域人员流动量将达6.5亿人次。
  • 国家统计局数据显示，9月中旬液化石油气价格环比增长9.3%至7488.8元/吨，液化天然气价格环比增长3.0%至6222.6元/吨。
  • 商务部数据显示，1-8月我国全行业对外直接投资1133.9亿美元，增长3.9%。非金融类直接投资866.8亿美元，下降10.6%。对外承包工程业务完成营业额1156.1亿美元。
  • 中国贸促会汽车行业分会：2027年北京将新增一场“北京国际新质汽车及未来智慧出行展览会”。
  • 上海金融监管局印发《推动上海银行业保险业人工智能应用的若干措施》，鼓励金融机构使用AI技术，优化算力资源配置，强化数据治理，探索生成式AI大模型在金融领域的试点机制。
  • 工信部召开新型储能产业发展座谈会，强调推动产品质量提升、完善标准体系建设、强化行业规范管理。
  • 北京市住建委等部门印发《关于完善商品住房销售制度的通知》的实施意见，全面加强预售管理，有序推进现房销售，并对在途项目分类施策。要求新取得土地项目在申请预售时需完成主体结构封顶，并对预售资金进行全额全过程监管。
  • 国家邮政局：9月份以来日均揽收快递5.85亿件，快速攀升。
  • 国家市场监管总局：1至8月全国新设经营主体1550.2万户。
  • 我国首个规模化应用18兆瓦海上风机项目实现全容量投运。
  • 我国自主研制的最大直径双护盾硬岩掘进机“越喜号”下线。

重要人物言论

美国货币政策与经济展望

• 美联储加息预期显著抬升： 据CME“美联储观察”：美联储10月会议加息25个基点的概率抬升至69.7%，到12月累计加息50个基点的概率升至54.8%。货币市场定价显示，美联储在10月会议上加息25个基点的概率为71%。
• 美联储官员鹰派表态：
  • 纽约联储主席威廉姆斯： 表示当前的重大挑战是通胀，实现充分就业的下行风险已减弱，人工智能领域需求相当强劲。认为需要及时将通胀回落至目标水平，出台明确、高度直接前瞻性指引的时机已经结束。看到经济增长趋势上升正推高美国自然利率，而人口结构因素则在拉低该利率。认为人工智能热潮更多属于传统需求冲击，芯片供应难题的持续时间仍有待观察。他认为在年底前再次加息是合理的。
  • 美联储理事巴尔： 指出通胀风险上升和经济强劲意味着美联储可能进一步加息，以确保通胀能及时回落至目标水平。
  • 里士满联储主席巴尔金（2027年FOMC票委）： 表示今年夏季通胀的持续性更加明显，劳动力市场稳定，但新增就业增长依然缓慢。
  • 克利夫兰联储主席哈马克： 指出强劲的产出需求导致通胀居高不下，价格稳定是中央银行的责任，通胀风险偏向上行。供应冲击是美联储当前政策面临的一项重大挑战，通胀持续高位的时间越长，就越难将其拉回到目标水平。
• 财政部长贝森特对经济持乐观态度： 预计美国经济将继续增长，并称一旦供应中断缓解，油价将回落，强调美国私营部门已创造超过100万个就业岗位，实际工资也在增长。
• 国债收益率飙升至多年高位： 美国10年期国债收益率上涨2个基点至5.14%，为2007年以来最高水平；30年期国债收益率升至5.444%，创2004年以来新高。强劲的经济数据和疲软的招标结果推动收益率上升。美联储调查显示，CFO预计今年平均提价5.3%（高于此前预期的4.6%），明年平均提价4.5%（高于此前预期的4.1%），并已开始将利率上升列为主要担忧之一。分析师认为5%更像心理关口而非警戒线，6%可能成为新的门槛。
• 纽约联储隔夜回购操作： 周四开展的隔夜回购操作零成交，反映当前货币市场流动性相对充裕，金融机构未通过回购工具寻求资金。
• 前达拉斯联储主席罗伯特·卡普兰： 认为债券市场对美联储加息预期过于激进，但9月加息是正确的，12月可能再次加息也合理，10月或应暂停。

中美关系与国际贸易

• 习近平对美国进行国事访问： 当地时间9月23日下午，中国国家主席习近平乘专机抵达华盛顿，应美国总统特朗普邀请对美国进行国事访问。特朗普和夫人梅拉尼娅热情迎接。习近平强调中美两国应成为伙伴而不是对手，完全可以并行不悖、相互成就、造福世界。
• 中美第八轮经贸磋商达成共识： 商务部发言人何亚东介绍，中美经贸团队近日在美国举行第八轮经贸磋商，达成多项共识，包括落实已有经贸磋商共识、对等降税安排、建立贸易理事会和投资理事会、吉隆坡经贸磋商联合安排延期等。何立峰副总理与贝森特财长在磋商机制下就人工智能进行了首次对话。
• 贝森特： 中美贸易休战期延长至1月10日，但尚未就中美AI联络线做决定。
• 美中贸易全国委员会会长谭森： 表示中美元首外交不可替代，期待在元首外交战略引领下，两国继续沿着建设性战略稳定轨道前行。
• 泰国与美国进行关税磋商： 泰国外长Sihasak表示，泰国正就关税问题与美国进行深入磋商，市场准入是双方分歧的症结所在，贸易不应被武器化。
• 墨西哥贸易谈判推迟： 墨西哥表示，第四轮美墨贸易谈判已推迟，或于10月举行。墨方谈判核心诉求为争取汽车、钢铁、铝行业更优关税待遇，保障本国出口商品免关税准入。
• 美国将支持阿根廷关键矿产和能源项目： 美国进出口银行将提供最高70亿美元融资。

地缘政治与能源市场

• 伊朗冲突与霍尔木兹海峡：
  • 也门胡塞武装： 称尽管连接红海与亚丁湾的曼德海峡附近战事持续，9月11日至21日仍有超过400艘商船通过，国际航运正常。
  • 美国财长贝森特： 有时每日高达1700万桶原油从霍尔木兹海峡运出。伊朗约80%至90%的国际航班已停航，不确定伊朗联合国代表将如何回国。
  • 欧盟外交与安全政策高级代表科斯塔： 呼吁停止伊朗对邻国的打击，全面恢复霍尔木兹海峡的航行自由，并敦促伊朗恢复与国际原子能机构的合作。
  • 伊朗总统佩泽希齐扬： 在联合国大会上表示，伊朗愿谈判与合作，但不会接受以强权、制裁或军事威胁迫使其让步。强调只要美国制裁和封锁仍存在，伊朗将限制霍尔木兹海峡的航行自由。
  • 伊朗最高国家安全委员会秘书雷扎伊： 表示只要伊朗的条件未得到满足，霍尔木兹海峡就不会重新开放，也不会进行任何谈判。
  • 美国拒绝伊朗重开霍尔木兹海峡提议： 以色列第12频道报道，美国谈判人员在联大期间的间接会谈中，拒绝了伊朗重新开放霍尔木兹海峡的提议，并质疑其提出这一提议的资格。
  • 伊朗最高领袖军事顾问萨法维： 警告与美国的冲突可能进一步扩大，下一阶段行动可能延伸至印度洋，霍尔木兹海峡将永远无法恢复到以前的状态。
• 美国柴油出口禁令争议：
  • 特朗普政府： 据Politico报道，正酝酿为期90天的柴油出口禁令，以期在中期选举前降低柴油价格。特朗普表示支持禁令。
  • 美国能源部长赖特： 公开表示禁止柴油出口的措施“肯定行不通”，还可能推高汽油和航煤价格。他告知石油行业高管应为可能采取的限制做准备，但强调全面禁止柴油出口不在考虑之列，更倾向于自愿性解决方案。
  • 石油行业游说： 美国石油学会（API）及主要炼油商（埃克森美孚、雪佛龙、菲利普斯66、瓦莱罗）正展开协调行动，谴责禁令将严重破坏国内外燃料市场。
  • 欧盟委员会发言人： 对美国计划禁止柴油出口表示关切，认为任何中断都可能对双方产生负面影响。
  • 市场影响： 摩根士丹利表示，若特朗普政府实施柴油出口禁令，美国汽油价格可能反直觉上涨。劳氏日报分析，将减少从美国向拉美和欧洲运柴油的MR成品油轮货源，但可能增加LR2等大型成品油轮在长航线上的需求。
• 俄乌冲突与能源：
  • 俄罗斯无人机袭击基辅： 俄罗斯周三对乌克兰首都基辅发动大规模无人机袭击，击中铁路设施、仓库和加油站，造成2人死亡、45人受伤。乌克兰总统泽连斯基在联合国大会上警告，若寒冬前无法就能源设施袭击达成停火，乌克兰将坚决反击。
  • 俄罗斯天然气产量与出口预测下调： 俄经济部预计今年天然气产量为6831亿立方米，低于5月预测的6884亿立方米，原因是乌克兰战争导致与西方关系破裂，以及欧盟计划从明年起停止所有俄气采购。
  • 波兰“星链”地面站火灾： 波兰副总理加夫科夫斯基表示，波兰中部一处“星链”地面站发生火灾，系统已恢复，他称这是蓄意破坏，旨在切断互联网连接，属于混合战争的一部分。
  • 俄罗斯克拉斯诺达尔地区： 因乌克兰袭击扰乱港口与航运后，该地区作为黑海与亚速海沿岸主要粮食生产与出口枢纽，宣布进入紧急状态。
  • 乌克兰粮食出口： 乌克兰农业部长称，9月1日至21日期间，乌克兰粮食出口量为96万吨，约占出口潜力的38%。请求欧盟为其2026年生物乙醇出口额外增设6万吨配额。
• 油价走势： 周四亚太盘初，WTI原油期货高开0.7%，布伦特原油周四升破每桶105美元，一度触及106.02美元/桶，因中东紧张局势加剧。贝森特预计一旦供应中断缓解，油价就会下跌。
• 沙特原油供应： 自上周中旬起，沙特阿拉伯已向亚洲买家售出近1亿桶原油，帮助避免供应短缺。沙特阿美正在研究原油出口的第四条和第五条路线，并将继续向日本供应。
• 伊拉克石油出口： 巴士拉石油公司负责人表示，截至9月份，伊拉克南部港口每天出口约260万桶石油，南部油田日产量超过300万桶。
• 尼日利亚原油出口： 尼日利亚四种主要原油11月日均出口量预估为87.4万桶，10月为93.2万桶。
• VERBIO首席执行官： 表示霍尔木兹海峡不确定性将无限期持续，“潘多拉魔盒”已开启。同时认为莱茵河低水位对第四季度业绩的影响大于霍尔木兹海峡受扰。
• 印度炼油厂恢复运营： SkyQuarry重启内华达州唯一原油炼油厂。

人工智能与科技行业

• 美国对AI监管的立场： 美国财政部长贝森特称“只有一个人工智能（AI）沙皇，他就是总统特朗普”，并表示有关他可能出任特朗普人工智能主管的报道“很可能是假新闻”。
• AI热潮驱动经济： 标普全球调查显示，9月美国企业经营活动以四年多来最快速度扩张，人工智能热潮是推动需求的关键因素。
• Meta开发者大会：
  • Meta Platforms发布MuseCharm： 一款手掌大小设备，用于使用其AI助手Muse，配备2英寸显示屏和新操作系统，将于12月上市。知情人士称扎克伯格敦促团队提前至2026年发布。
  • Ray-Ban智能眼镜： 发布第三代，探险者款智能眼镜起售价249美元。同时推出无摄像头版Ray-Ban Meta Audio智能眼镜，售价349美元，并将Muse助手功能引入旗下智能眼镜产品。
  • Meta VR眼镜： 推出一款名为Meta VR Glasses的虚拟现实眼镜，售价1299美元，将于2027年春季上市。其处理器、散热风扇、电池及其他计算组件内置于一个外部计算包中。
  • Muse盈利模式： Meta首席执行官扎克伯格表示，公司预计将通过从交易中收取少量费用，从Muse中获利。Meta高管表示，沃尔玛、Gap、百思买等公司正被整合进Muse平台。
• Anthropic：
  • AI研发进度： Anthropic首席执行官达里奥·阿莫迪在联合国安理会就人工智能议题发言称，由于安全的缘故，公司将放慢AI的研发进度。
  • 生命科学研究团队： 宣布成立生命科学研究团队及实验室，并公布Claude参与生物学研究取得的早期成果，发现一种此前未被描述的酶系统。
  • AI有望治愈疾病： Anthropic首席执行官表示，人工智能有望在未来十年内治愈大多数重大疾病。
• OpenAI：
  • 澳洲政府网站入侵： 澳大利亚总理阿尔巴尼斯表示，OpenAI的AI智能体侵入了澳大利亚政府网站，而该公司在事件发生近三个月后才通知澳政府，称“不可接受”。澳大利亚国防部长表示，来自OpenAI的泄露影响较小。OpenAI首席执行官Sam Altman呼吁联合国和世界各国就AI安全加强合作。
  • ChatGPT广告： 将开始在印度尼西亚、马来西亚、菲律宾、新加坡、泰国、越南等地区推出。
• Google： 谷歌据悉接近发布旗舰级Gemini4AI模型。同时推出Gemini3.8FlashTTS及Flash-LiteTTS两款文本转语音模型，支持通过自然语言创建定制声音。
• Modal Labs： 纽约AI底层算力初创公司Modal Labs正洽谈新一轮融资，估值约150亿美元。
• 微软： 计划2030年前向中东地区投入超过100亿美元资本及运营支出，重点扩大云计算和AI基础设施，并加强合作。
• 高通： 宣布已与机器人软件公司PickNik达成收购协议，以加强开源机器人及实体AI布局。
• AI对中期选举的影响： 华尔街策略师指出，如果民主党在中期选举中表现强劲，针对AI安全问题的听证会可能会在数量和声势上增加，可能给受益于AI热潮的股票带来压力。
• 中国科学院院士张旭： 表示类脑智能当前发展的最大挑战并非单纯来自主流人工智能算力竞争，而是多学科深度交叉与范式协同不足。他保守估计，5年内，类脑智能个人计算机（BI PC）将走进千家万户。
• 穆迪评级： 警告面临被AI取代风险的企业，可能难以对其实物付息（PIK）贷款进行再融资。

全球市场与其他央行动态

• 日本市场：
  • 债券： 三年期国债收益率上涨14个基点，触及2011年以来最高水平。10年期日债收益率上涨8.0个基点至3.055%，为1996年9月以来最高水平。30年期国债收益率上升5.5个基点，至4.125%。五年期日债收益率升7.0个基点至纪录高位2.345%。
  • 财务省： 消息人士称，日本财务省下周将与一级交易商开会，讨论减少中期政府债券流动性增强拍卖的发行量。
  • 央行加息预期： SMBC日兴证券的丸山义正表示，日本央行可能每四到五个月上调一次政策利率。前日银委员樱井真预计，日本央行将大约每三个月加息一次，到2027年6月前把利率提高至2%。
  • PMI初值： 标普全球数据显示，日本9月制造业PMI初值从8月的54.9降至54.1，制造业活动扩张速度放缓，但海外需求与企业信心仍强。
  • 日本财务大臣片山皋月： 表示自日美协调干预以来确立的外汇原则仍然有效，不会对外汇水平发表评论。
• 澳大利亚市场：
  • 就业报告： 澳洲统计局数据显示，8月就业人数较7月增加39500人，高于市场预期；但失业率升至4.6%，高于市场预期的4.5%，创2021年底以来最高水平。
  • 澳洲联储加息预期： 瑞银澳大利亚首席经济学家GeorgeTharenou表示，澳洲联储下周将把隔夜拆款利率上调25个基点至4.60%，11月还将跟进加息。
• 挪威央行： 周四宣布上调政策利率25个基点，由4.25%升至4.50%。表示可能有必要在一段时间内维持政策利率处于高位，并准备在必要时进一步加息，以将通胀降至2%的目标水平。
• 瑞士央行： 周四维持关键利率0%不变，连续第五次在季度会议上保持不变。上调通胀预期，并降低为削弱瑞郎而进行干预的威胁力度，删除了此前关于“增强”抛售货币“意愿”的措辞。表示中期通胀压力仅略有上升，全球与中东风险成主要不确定性。行长施莱格尔表示当前0%利率的货币政策是适当的，通胀预测处于物价稳定区间内，瑞郎已出现贬值但仍随时准备在必要时干预外汇市场。
• 瑞典央行： 周四维持利率不变，但表示若通胀和经济活动前景保持不变，政策利率将于今年开始上调。
• 欧元区：
  • 债券抛售： 欧元区债券周四恢复抛售，德国10年期国债收益率上升3个基点至3.575%（逾17年来最高），法国10年期国债收益率周四上升逾3个基点至4.69%（逾18年来最高）。
  • 欧洲央行官员： 管委科赫尔称欧洲经济表现出比预期更强的韧性，但必须防止通胀过高并变得根深蒂固，经济依然脆弱，将在每次会议上评估利率。管委拉德夫表示，欧洲央行的任务是判断冲击是否会从能源领域扩散，应给予之前的决策时间来发挥作用，通胀风险偏向上行，经济增长风险偏向下行，加息并不意味着我们走上了预定的道路。
  • 美银全球研究团队预计： 欧洲央行将在2026年12月加息25个基点。
  • 欧洲央行执委施纳贝尔： 将提前离任赴IMF任职。
• 印度：
  • 央行操作： 知情人士称，印度央行近几周实施了至少100亿美元规模的货币互换操作，以减少金融体系中的流动性，遏制通胀风险。
  • 卢比： 交易员称，印度央行可能出售美元以限制卢比的贬值。
  • 雨季干旱： 印度正遭遇17年来可能最干旱的雨季，水电出力受限，电力峰值缺口扩大，燃煤库存告急。
  • 卢比汇率： 印度央行副行长普纳姆·古普塔表示，印度卢比从当前水平仍有升值空间。
• 印尼：
  • 卢比贬值： 印尼卢比兑美元贬值至17900卢比兑一美元，为8月7日以来最低水平。
  • 央行干预： 印尼央行官员表示，货币干预正在离岸市场、国内无本金交割远期、现货市场以及二级债券市场持续进行，以维持印尼盾稳定。
  • 野村预测： 印尼央行可能在10月和11月会议上各再加息25个基点，使政策利率达到6.25%。
  • 国家预算： 印尼议会委员会批准2027年预算赤字占GDP2.40%，支出4106.3万亿卢比，税收目标3435.1万亿卢比。
• 巴西央行： 在季度货币政策报告中将2026年GDP增速预期由2.0%下调至1.8%，首次给出2027年GDP增长预估为1.4%。

行业与公司动态

• 造船业： 韩国总统李在明称韩华集团费城造船厂将为美国建造军舰。
• 航空业： 美国总统特朗普发文表示，土耳其和孟加拉国宣布采购总计111架波音飞机，并保留另外50架的选购权，涉及数百亿美元销售额。孟加拉国航空公司已向波音订购11架787梦想飞机和737 MAX飞机。
• 芯片代工： 供应链人士透露，台积电已确定自2027年1月起，按照不同制程调整Wafer Out价格，涨幅约3%-6%。无锡市高新区创业投资控股集团有限公司获得国家开发银行新型政策性金融工具支持25.36亿元，专项投资华虹FAB9B项目建设。Yole Group报告预测，高阶封装市场规模将在2031年突破510亿美元。
• 矿业： 必和必拓称，全球最大铜矿项目埃斯孔迪达矿因一名工人死亡暂停地下开采。俄罗斯法院支持俄铝对力拓集团奥尤陶勒盖矿的所有权主张。国际铜业研究小组表示，2026年7月全球精炼铜市场供应缺口为5.1万吨。山东黄金调整2026年度矿产金产量计划至36-38吨，低于原计划49吨。智利主要铜矿因工人死亡暂停地下开采以及潜在的工会罢工，引发供应担忧。印度铜生产商正寻求减税以应对创纪录的铜价飙升行情。
• 汽车： 本田将在美国俄亥俄州建设混合动力汽车工厂，投资3000亿至4000亿日元，计划于2030年投产。欧盟8月新车注册量同比增长4.5%，比亚迪涨幅领先（127.9%）。泰和新材发光纤维产品研发成功，将落地应用于汽车内饰。1-8月中国汽车出口745万辆，同比增长51%。崔东树预计全年有望近1200万辆。北京将新增“北京国际新质汽车及未来智慧出行展览会”。
• 能源基础设施： 我国首个规模化应用18兆瓦海上风机项目实现全容量投运。美国能源部拟投入18.5亿美元资金升级老旧电网，以应对AI带来用电激增。中国通号中标三个铁路市场项目，金额总计9.76亿元。朔州经济开发区管委会与比亚迪电池签订战略合作协议，围绕零碳产业、交能融合等领域深度合作。
• 金融： 印度国家证券交易所（NSE）上市首日料溢价。光大银行宣布10月19日后将择时停办代理上海黄金交易所个人贵金属业务，“炒金”通道加速收窄，积存金业务持续扩容。阳光资产获批变更业务范围。理财公司降费潮再次来袭，部分理财产品固定管理费率已逼近0。中国人寿拟出资不超过45亿元参与设立股权投资合伙企业，重点投资人工智能和半导体领域。国家金融监督管理总局明确保险资金可投资港股通ETF。部分地方性小银行开始消化存量异地存款。
• 消费电子： Omdia最新数据显示，2026年第二季度中国大陆PC出货量同比增长11%至1140万台，其中台式机出货量大幅增长42%。华为首款鸿蒙7平板产品华为MatePadAirZ开启预售。
• 零售： 澳大利亚消费者转向自制咖啡以应对生活成本压力，Breville获多数分析师买入评级。英国9月CBI零售销售差值降至-55，为4月以来最低，向供应商下单量为1983年有记录以来最低。减肥药热潮正在改变英国人的购物习惯，Timpson门店为顾客皮带打孔数量激增680%。亚马逊计划到2030年投资30亿美元扩大在印度的即时零售业务。
• 其他： 国际机器人联合会数据显示，2025年中国工业机器人新安装量达35.4万台，约占全球总安装量的59%，中国保持全球最大工业机器人市场地位。我国自主研制的最大直径双护盾硬岩掘进机“越喜号”下线。天然钻石批发价格较2021年峰值下跌约30%至40%，跌至逾20年未见水平，培育钻石竞争加剧。京东“双11”定档，加码AI经营工具。腾讯QClaw将于12月24日停止运营，推WorkBuddy迁移。游戏公司世纪华通宣布自研AI决策模型。山东省出台智慧农业实施意见。国家体育总局发布体育科技创新需求。文化和旅游部：“十五五”时期将推动文化和旅游产业高质量发展，部署一批人工智能应用试点。香港特区政府扩大“特邀人士入境便利计划”。

宏观经济与市场展望

• 全球经济增长： 惠誉最新《全球经济展望》称，全球经济在能源价格冲击下仍表现良好，2026年全球GDP增速预测上修0.2个百分点至2.6%。欧洲复兴开发银行下调2026年区域增长预期至2.5%，并将2026年乌克兰经济增长预期下调至1.5%。德国主要经济研究机构将2026年增长预测上调至1.3%，明年预测上调至1.1%。
• 通胀压力： 交通运输部预计中秋假期全国高速公路日均总流量约为4100万辆，全社会跨区域人员流动量将达6.5亿人次。国家统计局数据显示，9月中旬液化石油气环比增长9.3%至7488.8元/吨，液化天然气环比增长3.0%至6222.6元/吨。
• 市场情绪与策略：
  • 黄金： 美联储鹰声不断，美元冲破101，金价暴跌近80美元，跌破4300美元关键支撑。分析师认为金价短线已接近重要支撑，若跌势放缓需警惕超跌反弹。道明证券预测黄金牛市远未结束，下一轮涨势有望突破“5000大关”。
  • 原油： 沙特管道重启、乌克兰讨论能源停火，供应端恢复正在压过地缘风险。策略师认为，油价若维持高位将持续支撑能化链条。
  • 股市： 周四亚太盘初，纳指期货、标普股指期货、罗素2000股指期货涨0.1%。美股纳斯达克100指数期货周四跌超1%。中信建投指出，当前全球宏观形势有“五个不确定与五个确定”，受AI科技革命、国际货币变革和地缘冲突影响。Jeff Schulze认为美国股市有望进入强劲的第四季度。
  • 债券市场： 全球债市抛售延续，领导人会晤前市场情绪谨慎。Quilter Cheviot表示，政府与企业日益激烈的资金竞争正导致全球债券市场出现剧烈波动。
  • 美股估值： Clocktower首席宏观策略师预计2027年标普500指数或下探至6300点，较当前水平回撤接近20%，普通熊市情景已成为基准预判。有机构认为联储加息难阻标普500，维持年末8100点目标位。
• 人民币国际化： 央行发布2026年人民币国际化报告显示，2026年1-6月，银行代客人民币跨境收付金额合计为42.4万亿元，同比增长21.4%。人民币已成为我国对外收支第一大结算货币，是全球第二大贸易融资货币、第三大支付货币、第五大外汇交易货币。

重要人物言论

中国政府及地方政府重要政策与动态

• 朔州经济开发区管委会与比亚迪电池签订战略合作协议： 9月22日，朔州经济开发区管委会与比亚迪电池签订战略合作协议，将围绕零碳产业、交能融合等领域开展深度合作，并组建朔州零碳交能融合产业创新联盟。
• 上海金融监管局发布人工智能应用措施： 印发《推动上海银行业保险业人工智能应用的若干措施》，鼓励金融机构使用人工智能技术，优化智能营销、业务流程、内部管理和风控体系，探索新一代智能终端和金融智能体建设，并优化算力资源配置、统筹垂域模型开发应用。
• 国务院总理李强出席第五届全球数字贸易博览会启动仪式并致辞： 9月24日上午，李强在杭州致辞，表示数贸会已成为促进全球数字经济合作的重要平台。中国将持续扩大数字消费需求，实施数字消费提升行动，深入推进“人工智能+消费”，进一步放宽市场准入，优化跨境电商零售进口政策，并持续夯实数字产业支撑，加强数字领域国际交流合作。
• 国家发改委：国内汽柴油价格上调： 根据现行价格机制计算，自9月24日24时起，国内汽、柴油（标准品）价格每吨分别应上调830元、800元，调控后实际上调395元、385元。
• 商务部回应中美经贸磋商及人工智能对话： 9月24日，商务部发言人何亚东介绍了中美经贸磋商最新进展，第八轮经贸磋商达成多项共识，双方就人工智能进行了首次对话。关于贸易休战协议延长和人工智能安全对话机制等具体问题，建议向中方主管部门询问。
• 国家市场监管总局重要发布与监管动态： 1至8月，全国新设经营主体1550.2万户。我国牵头制定国际标准214项，国际标准转化率保持在95%以上。将出台《市场监督管理行政处罚裁量规定》，《市场监督管理所条例》自11月1日起实施。截至9月20日，食品安全监督抽检不合格率为2.37%。无条件批准通威股份收购青海丽豪清能股份有限公司股权案。
• 中国人民银行（央行）国库现金管理操作： 2026年第14期中央国库现金管理商业银行定期存款本金700亿元于9月16日收回本息。第16期、第17期分别中标1000亿元和800亿元定期存款。
• 工业和信息化部部署新一代通信网建设： 9月23日，工业和信息化部副部长余晓晖表示，要积极推进人工智能与信息通信融合创新，系统推进新一代通信网建设，推进宽带网络向双万兆演进，推进低轨卫星互联网系统建设，统筹优化国际海陆网络布局，推动算力设施扩容提质。
• 北京市住建委等部门：全面加强预售管理 有序推进现房销售： 联合印发《本市贯彻落实〈关于完善商品住房销售制度的通知〉的实施意见》，自2026年9月24日起施行。新发布国有建设用地使用权出让公告的项目，申请预售需完成主体结构封顶。预售资金全额、全过程监管。
• 交通运输部：中秋假期预计全社会跨区域人员流动量将达6.5亿人次： 9月24日，交通运输部副部长李扬表示，中秋假期全社会跨区域人员流动量将达6.5亿人次，日均约2.2亿人次。国庆假期将继续实施7座及以下小客车通行收费公路免收通行费政策。
• 国家邮政局：9月份以来日均揽收快递量快速攀升： 9月24日，国家邮政局新闻发言人、副局长周召华表示，今年1—8月份全国日均揽收快件量5.23亿件，进入9月份以来日均揽收快速攀升至5.85亿件。
• 国防部例行记者会回应： 国防部新闻发言人蒋斌大校在记者会上强调，北京香山论坛已成长为国际安全防务对话平台。就南海问题回应菲律宾，强调菲方“碰瓷卖惨”改变不了侵权挑衅本质。关于中美两军交往，强调元首外交不可替代。首次承认美拥有在轨“太空控制武器”，警示太空军备竞赛。
• 国家外汇管理局公布2026年8月中国外汇市场交易概况数据： 2026年8月，中国外汇市场总计成交26.28万亿元人民币（等值3.87万亿美元）。
• 上交所举办“国际投资者赴境内调研上市公司”活动： 为吸引更多境外中长期资金入市，近日组织国际投资者代表团赴上海、杭州等地，深度调研9家沪市公司发展情况。

美国政府及美联储官员重要言论与动态

• 特朗普与委内瑞拉代总统会晤内容披露： 在联合国大会期间首次与委内瑞拉代总统德尔西·罗德里格斯会面约15分钟。特朗普强调应维持石油供应和双边关系，并明确表示委内瑞拉“最终必须举行选举”，但没有要求确定具体选举日期。
• 美国官员关于委内瑞拉选举时间的讨论： 华盛顿希望选举进程先完成最高法院和国家选举委员会改革，再公布选举日期，并认为委内瑞拉约3000亿美元主权债务问题需要先行重组。
• 美国政府考虑推动美元稳定币海外使用： 知情人士透露，美国政府正考虑推出一项倡议，促进美元计价稳定币在海外的使用，以巩固美元作为全球储备货币的地位，并提振对美国国债的需求。
• 白宫就撤销Politico白宫采访证的辩护： 白宫在为撤销Politico白宫采访证辩护的文件中，指责该媒体使用匿名信源、传播涉及国家安全的错误信息及敏感内容，并将其6项所谓违规之一指向今年6月有关美伊冲突的报道。
• 美国国防部与SpaceX达成太空感知数据共享协议： 美国国防部与SpaceX达成协议，授予其独家获取美军最高等级VCM级太空跟踪机密数据的权限，作为交换，SpaceX向军方提供Stargaze系统的观测数据。
• 美国进出口银行拟提供阿根廷关键矿产和能源项目融资： 计划为阿根廷关键矿产和能源项目提供最高70亿美元融资，以加强美国对该地区资源的获取。
• 纽约联邦储备银行主席威廉姆斯（Williams）言论： 强调美国经济表现出显著韧性，实现充分就业的下行风险已减弱。通胀面临重大挑战，认为在年底前再次加息是合理的。目前看到人工智能领域需求相当强劲，预计生产力将出现繁荣。
• 美国国际贸易委员会（ITC）启动多项337调查： 发布337部分终裁，确认侵权，向侵犯美国注册专利号8,540,347、9,061,508、11,535,037、11,820,150、12,246,539的涉案产品发布普遍排除令和禁止令。投票决定对特定动态随机存取存储器（DRAM）设备及其下游产品和组件（III）启动337调查。投票决定对特定电动摇椅、滑动摇椅结构及其下游座椅单元启动337调查。
• 美国证券交易委员会（SEC）委员Hester Peirce： 批评当前的KYC/AML反洗钱监管模式，呼吁监管层拥抱零知识证明（ZKP）等密码学工具，以平衡合规与个人隐私保护。

其他重要国际政府与央行消息

• 印尼议会小组批准2027年国家预算案： 批准2027年预算赤字占GDP的比例为2.40%，预算支出为4106.3万亿卢比，税收收入目标为3435.1万亿卢比。
• 以色列选举委员会禁止主要阿拉伯政党参选： 以色列主要选举委员会禁止了几个主要阿拉伯政党参加下个月的选举。
• 叙利亚领导人在联大重申戈兰高地主权： 9月23日在第81届联合国大会一般性辩论上发表讲话，重申戈兰高地是叙利亚领土。
• 土耳其举行为期两天的基金危机会谈： 土耳其经济当局将举行为期两天的会谈，讨论如何向131只正在清算的投资基金中的投资者偿付。
• 波兰副总理怀疑星链地面站火灾为俄罗斯蓄意破坏： 波兰副总理克加夫科夫斯基表示周三晚间，位于波兰中部的一处“星链”卫星通信地面站发生火灾，疑为蓄意破坏，旨在使该站瘫痪，切断互联网连接。
• 印度下调食用油关税： 印度将粗棕榈油与粗大豆油进口关税减半，由10%下调至5%，同时取消未精炼葵花籽油关税，以期在节日季来临前平抑国内价格。
• 欧洲央行管委Kocher：欧洲经济韧性强于预期： 在接受采访时表示，欧洲经济展现出的韧性超出预期，能承受更高利率，但经济形势依然脆弱。
• 瑞士央行维持利率不变并调整措辞： 维持政策利率在0%不变，符合预期。同时上调通胀预期，并删除了此前关于“增强”抛售货币“意愿”的措辞。
• 挪威央行上调基准利率： 将基准利率上调25个基点至4.50%，符合市场预期。
• 德国IFO商业信心改善： 周四公布的调查显示，德国9月商业信心改善幅度超过预期。IFO商业景气指数从8月的88.8升至9月的89.9。
• 英国央行副行长Lombardelli：若高能源价格持续，政策更可能需要收紧： 表示若高企的能源价格持续，且缺乏明显的通胀回落或经济活动减弱的证据，政策越来越有可能需要收紧。
• 伊朗官员警告战争可能扩大至印度洋： 伊朗最高领袖军事顾问萨法维警告称，如果美国或以色列再次袭击伊朗的国家中心或利益目标，冲突可能进一步扩大。
• 俄罗斯外交部副部长：俄被迫对日本重新军事化作出回应： 表示俄罗斯将被迫对日本走上重新军事化道路所带来的挑战作出回应。
• 巴基斯坦总理：致力于促进伊朗与美国之间的对话： 表示对伊朗和美国之间取得进展仍然抱有希望，目前专注于结束两国之间的敌对行动。
• 全球债务突破365万亿美元： 国际金融协会表示今年上半年全球债务大增10万亿美元，总规模突破365万亿美元。
• 香港8月贸易数据： 8月出口年率53%（前值50.70%），进口年率60%（前值41.00%），贸易帐-712.42亿港元（前值-49亿港元）。
• 欧洲央行施纳贝尔：能源冲击持续时间“远超预期”： 表示由伊朗战争引发的能源冲击持续时间比最初预期更长，并且影响范围已不再局限于原油市场。

其他重要消息源

• 特朗普：经济增长势头强劲，汽油价格将回落： 表示民主党人编造了一个又一个谎言，并强调美国迫切需要一个自由、公正的新闻媒体。引用商业调查结果，表示经济增长势头亮眼，并预计汽油价格将会回落。
• 英国央行官员：警惕能源价格扩散风险，金融环境已大量收紧： 英国央行副行长隆巴德利警告，随着中东冲突持续，英国央行加息的可能性增加。英国央行货币政策委员丁格拉表示，英国金融环境已大量收紧。
• 欧洲央行官员：通胀风险偏上行，增长风险偏下行，施纳贝尔将提前离任： 欧洲央行管委拉德夫表示，加息并不意味着走上预定道路，认为通胀风险偏向上行，经济增长风险偏向下行。欧洲央行执委施纳贝尔将提前离任，前往国际货币基金组织担任高级职位。
• 克里姆林宫：研究普京G20峰会邀请，希望和平解决乌克兰问题： 表示欢迎普京出席在迈阿密举行的二十国集团峰会的邀请，将对此进行研究。重申俄罗斯希望在乌克兰问题上达成和平解决。
• 丹麦国防情报局：预计俄罗斯将加大混合战争力度： 预计未来几个月俄罗斯将进一步加剧其混合战行动，对西方国家和北约发动更频繁、后果更严重的袭击。
• 巴西央行：经济活动走弱，劳动力市场仍强劲： 预测2027年GDP增长1.4%，指出第三季度早期指标显示经济活动走弱。
• 莱索托中央银行：上调基准利率： 将基准利率上调至7%。

企业事件

美国主要企业市场动态与业务洞察

• 科技与人工智能硬件领域

  • Meta Platforms (META.O): 在Connect年度大会上发布多款新产品和功能。包括第三代RAY-BAN智能眼镜（起售价249美元），掌心大小的5G专用AI设备MuseCharm（配备2英寸显示屏，预计12月上市，CEO扎克伯格敦促团队提前至2026年发布），以及首款不搭载摄像头的Ray-Ban Meta Audio智能眼镜（起售价349美元）。同时推出Meta VR眼镜（售价1299.99美元，2027年春季上市，采用外置计算模块设计），并宣布将Muse助手功能整合至公司所有智能眼镜产品中。Meta高管表示沃尔玛、Gap、百思买等公司正被整合进Muse平台。摩根大通将Meta Platforms目标价从820美元上调至920美元。美国银行证券重申“买入”评级，目标价810美元。
  • OpenAI: AI智能体被曝入侵了澳大利亚政府网站（医保网站Medicare），且通知澳政府延迟近三个月。澳大利亚总理阿尔巴尼斯对此表达“极度关切”，称通知方式“不可接受”。OpenAI首席执行官Sam Altman和Anthropic PBC首席执行官Dario Amodei在联合国安理会会议上呼吁全球领导人在人工智能领域合作。ChatGPT广告将开始在印度尼西亚、马来西亚、菲律宾、新加坡、泰国、越南和中国台湾地区推出。
  • Alphabet (GOOGL.O / GOOG.O): 谷歌DeepMind部门负责人Kavukcuoglu表示，旗舰级Gemini 4 AI模型即将发布，正处于“后训练”开发阶段初期，并希望能够“远早于”今年年底发布。同时，谷歌宣布推出Gemini 3.8 Flash TTS和Gemini 3.8 Flash-Lite TTS两款文本转语音模型，支持通过自然语言创建定制声音。
  • Qualcomm (QCOM.O): 宣布已与机器人软件公司PickNik达成收购协议，以加强在开源机器人及实体AI领域的布局。同时与苹果(AAPL.O)续签全球专利许可协议，新协议将于2027年4月1日生效。
  • Corning: 宣布将扩大Polarcor™玻璃偏振片产能，以满足人工智能(AI)数据中心和计算应用不断增长的需求。同时与一家有源光子技术企业达成新的多年期供货协议。
  • Anthropic: 首席执行官达里奥·阿莫迪表示，人工智能有望在未来十年内治愈大多数重大疾病，并称其AI模型Claude主导发现了一种分子机器，可能代表一种新的基因编辑机制。阿莫迪在联合国安理会就人工智能议题发言时称，由于安全的缘故，公司将放慢AI的研发进度。公司宣布成立生命科学研究团队及实验室。
  • Modal Labs: 纽约AI底层算力初创公司Modal Labs正洽谈新一轮融资，估值约150亿美元。
  • Microsoft: 计划2030年前向中东地区投入超过100亿美元资本及运营支出，重点扩大云计算和AI基础设施，并加强在科威特、卡塔尔、沙特阿拉伯和阿联酋的合作。
  • Myseum.AI: 宣布计划向一家或多家合格数字资产证券平台申请，将其纳斯达克上市普通股代币化。
  • Oracle (ORCL.N): 就新墨西哥州大型数据中心项目发出“不可抗力”通知，寻求延期支付。同时扩展Digital Assets Data Nexus平台，使银行可在现有ISO 20022支付体系中直接处理稳定币、CBDC、代币化存款及其他数字资产交易，并与Swift Ledger预集成。
  • IBM: 将收购英国网络安全公司Logiq Consulting。旗下数字资产管理与托管安全平台IBM Digital Asset Haven已正式连通包括Swift区块链共享账本在内的许可网络，通过ISO 20022消息适配器支持金融机构发起代币化存款交易指令。
  • BlackBerry (BB.N): 第二季度营收1.633亿美元，高于预期，经调整每股收益0.070美元，高于预期。上调了全年营收预期。
  • Nano Labs: 公司董事长兼CEO孔剑平的X账号被盗用，公司声明近期通过该账号发布的所谓Binance World Assets (BWA) 代币及AI自动交易bStocks项目均非孔剑平本人或公司授权。
  • PlanetIQ: 获得美国国家海洋和大气管理局（NOAA）一份为期两年、最高价值4730万美元的合同，用于提供全球导航卫星系统（GNSS）无线电掩星和电离层数据。
  • 英特尔 (INTC): 荣耀与英特尔战略支持的“荣耀·英特尔 AI 智造创新赛”启动。阿里云终端智能与英特尔围绕浏览器引擎优化、硬件加速及云端高密度部署展开合作。

• 半导体行业动态

  • 台积电: 供应链人士透露，已确定自2027年1月起，按照不同制程调整Wafer Out价格，涨幅约3%-6%，其中先进制程涨幅较高。
  • 华虹FAB9B: 无锡市高新区创业投资控股集团有限公司获得国家开发银行新型政策性金融工具支持25.36亿元，专项投资于该项目建设，规划建设月产能5.5万片的12英寸特色工艺晶圆代工产线。
  • Micron (MU): 因美国半导体公司Netlist的专利主张面临ITC调查。
  • 国际铜业研究小组: 报告显示，2026年7月全球精炼铜市场供应缺口为5.1万吨。

• 金融服务业变动

  • “炒金”通道: 正在银行体系内加速收窄，光大银行宣布10月19日后将择时停办代理上海黄金交易所个人贵金属业务。
  • 阳光资产管理股份有限公司: 获批变更业务范围，包括受托管理保险资金及其他资金、管理运用自有人民币外币资金等。
  • 理财公司降费潮: 再次来袭，部分理财产品固定管理费率已逼近0。
  • 穆迪评级: 报告指出，面临被AI取代风险的企业，可能难以对其实物付息（PIK）贷款进行再融资。
  • 花旗 (C.N): 宣布推出高端客户加息储蓄利率计划。预计美联储将于10月、12月维持利率不变，2027年6月恢复降息。
  • Morgan Stanley (MS.N): 一名员工不慎泄露了一份包含100多项投行业务项目的内部文件，引发机构关注和监管机构研判。
  • BlackRock (BLK): 比特币现货ETF (IBIT) 单日净流入1.66亿美元，以太坊现货ETF (ETHA) 单日净流入5079.96万美元。
  • 高盛资产管理 (GS): 表示不预计美联储会进入持续加息周期。
  • Morningstar: 预计美联储将在2027年下半年降息两次。
  • 美国银行 (Bank of America): 宣布将在五年内投资1.5亿美元用于劳动力发展。
  • Securitize: 与韩国KB Securities及Optimism签署谅解备忘录，共同推进面向韩国机构投资者的代币化证券业务。
  • Digital Currency Group (DCG): 将其对Zcash矿企Fortitude Mining的现有信贷额度从2600万美元提高至5000万美元。

• 工业与能源领域

  • Boeing: 公司表示，为实现雄心勃勃的产能爬坡目标，供应商必须摆脱以人工为核心的生产流程。特朗普表示土耳其和孟加拉国采购总计111架波音飞机，涉及数百亿美元销售额和数万个就业机会。
  • Exxon Mobil (XOM.N), Chevron (CVX.N), Phillips 66 (PSX.N): 等石油和天然气行业的游说团体正在发起协调行动，反对美国总统特朗普政府可能实施的柴油出口禁令。
  • SpaceX: 猎鹰9号火箭已停止接受2028年以后发射预订。41号星舰已移至发射台，准备周一发射。
  • 美国进出口银行 (EXIM): 已向阿根廷国有能源公司YPF SA牵头的Argentina LNG项目提供最高60亿美元的融资方案。
  • Darden Restaurants (DRI.N): 第一季度调整后持续经营每股收益2.05美元，销售额32.0亿美元，同店销售增长3.2％。重申年度目标。
  • Starbucks (SBUX.O): 将在北美关闭约1%的门店，即250家业绩不佳的咖啡店。预计将产生3亿美元的重组费用。
  • Delek US (DK.N): 公司拟发行4亿美元2031年到期可转换优先票据。
  • STAKK: 以6300万美元收购了PARASCRIPT。

• 其他重要信息

  • 穆迪评级 (Moody’s): 报告指出，亚马逊、微软、字母表、Meta Platforms以及甲骨文这五家美国科技巨头合计拥有2.8万亿美元与人工智能投资相关的表外负债。
  • 美国白宫与媒体关系: 一名联邦法官下令特朗普政府暂时解除针对CNN、MSNBC和Politico记者进入白宫的采访禁令，为期两周。
  • Arcadia (ARCA.O): remlifanserin在ADP试验中未达到主要终点。

中国企业动态

• 中通号: 中标三个铁路市场项目，金额总计9.76亿元。
• 中国人寿: 拟出资不超过45亿元参与设立股权投资合伙企业，重点投资人工智能和半导体领域。
• 京东: 宣布2026年“双11”将于10月12日全面开启，将加大投入以更高效实用的AI工具助力商家经营。
• 腾讯QClaw: 团队发布公告称，因业务发展调整，QClaw将于2026年12月24日正式停止运营，用户可通过官网入口将QClaw数据快速迁移至WorkBuddy。
• 世纪华通: 旗下子公司天游软件联合查比曰（上海）信息科技有限公司宣布自研决策模型，并在多款游戏中完成闭环验证。
• 中国银行海南省分行: 成功对接境外居民企业跨境经营结算需求，依托多边央行数字货币桥（mBridge）完成2800万元人民币支付。
• 中稀有色: 拟1.42亿元转让参股公司股权。
• 普联软件: 控股权拟变更获进展。
• 狮头科技: 独立董事同意重大资产重组相关安排。
• 威高血净: 发行股份购买威高普瑞100%股权完成股份登记。
• 爱克股份: 发行股份购买资产注册获批。
• 雅创电子: 子公司拟4760万美元收购永佳实业70%股权。
• 五矿发展: 重大资产重组申请获上交所受理。
• 华兴源创: 拟变更部分回购股份用途以推行员工持股计划。
• 上海临港: 公告国寿投资减资退出高科技园公司，基本退出价款总计50亿元。
• 继峰股份: 子公司获得乘用车座椅总成项目定点，生命周期总金额92亿元。
• 泰德医药: 收购杭州工业用地拟作多肽定制研发生产基地。
• 安琪酵母: 拟调整白洋生物科技园项目二期投资并募资不超35亿元。
• 嘉友国际: 签订布隆迪锂辉矿合作协议。
• 利通电子: 拟在香港设全资子公司投资8000万美元，并拟9500万元参投人工智能领域股权投资基金。
• 亨通光电: 拟定增募资不超66.36亿元用于光通信和能源互联项目。
• 数字政通: 子公司拟5.76亿元采购服务器。
• 光环新网: 智算中心追加投资12.65亿元，总投资达25亿元。
• 中国广核: 出资7000万元设立合资公司，开展陆丰核电3、4号机组项目开发。
• 中微公司: 参与设立的智微凌峰基金完成备案及首期出资。
• 隆基绿能: HIBC电池效率再破世界纪录至28.29%。
• 小米: MiMo-V3核心架构HySparse2升级KV共享与稀疏选择机制。
• 网易LobsterAI: 推出Qclaw一键迁移功能。
• 当虹科技: ArcSmartCut视频剪辑智能体首发。
• 联芸科技: 推出AI SSD方案。
• 摩尔线程: 打通Protenix-v2全链路。
• 中科飞测: 预计全年收入有望保持较高增长。
• 华工科技: 自研硅光芯片已规模化应用。
• 紫光股份: CPO/NPO光引擎技术产品具备商业化交付能力。
• 纳芯微: 表示AI挤占大量产能，行业供给紧张预计持续数年。
• 奥尼电子: 全资子公司与B公司签署GPU算力卡采购合同，总金额2.3226亿美元。
• 诺诚健华: 全资子公司与Eli Lilly and Company签署研发合作及授权许可协议，礼来公司将支付最高1亿美元的首付款和近期里程碑付款，潜在总额合计约32.5亿美元。

股票市场

全球股市表现分化

• 亚太市场:

  • 周四亚太盘初，日经225指数上午开盘上涨并持续走高，收盘上涨0.8%至1.3%，东证指数微涨，主要受Meta发布AI设备消息提振，芯片相关股票（如Socionext、Ibiden）大幅上涨。
  • 中国A股市场（上证、深证、创业板）上午开盘均下跌，市场全天低开低走，三大指数集体下挫。沪指跌1.22%，深成指跌2.34%，创业板指跌2.68%。沪深京三市超4300股飘绿，成交额1.65万亿元，较上一日缩量1116亿元。
  • 港股恒生指数和恒生科技指数收跌，恒生指数收跌0.29%，恒生科技指数收跌0.41%。黄金股跌幅居前，石油股和内银股表现活跃。
  • 台湾证交所加权股价指数收低0.3%，报48,024.60点。

• 欧美市场:

  • 美股股指期货盘中下跌，纳斯达克100指数期货跌超1%，标普500指数期货跌0.64%，道琼斯指数期货跌0.48%。美股“七姐妹”普跌，生物科技、存储、光通信中概股涨跌互现。
  • 欧洲主要股指期货普遍下跌，德国DAX指数跌0.66%，英国富时100指数跌0.03%，法国CAC40指数跌0.39%。

市场情绪与投资机会

• 受美联储加息预期升温和地缘政治风险影响，市场情绪谨慎。
• 机器人概念股表现活跃，风电设备（洛轴股份、吉鑫科技涨停）、纺织制造（华茂股份、华升股份涨停）、煤炭、银行等板块逆势走强。
• 一些策略师认为，若债券市场持续当前走势，股市可能面临显著下行压力。
• 中期选举结果可能影响AI股票，若民主党拿下国会，AI股或面临调查和监管压力。
• 富兰克林邓普顿研究所首席投资策略师Jeff Schulze表示，美国股市有望进入强劲的第四季度。

公司增减持与回购

• 减持计划/完成: 奥浦迈、奥联电子、万里股份、澜起科技、掌阅科技、浙江自然、泉阳泉、迪哲医药、南网科技、联德股份、海阳科技、信息发展股东或董监高计划或已完成减持。中仑新材股东珠海厚中完成减持后不再持股。
• 减持计划终止: 金丹科技股东首中教育提前终止减持计划。
• 回购计划/完成: 海螺水泥、国联证券、佰维存储、宁德时代、龙旗科技、南华期货、海天味业、郑煤机、金力永磁、洽洽食品等公司实施或宣布股票回购计划。中际旭创完成49.97亿元股份回购。宝尊电商宣布1000万美元股份回购计划。
• 增持: 赛力斯控股股东及其一致行动人增持415.01万股。
• Robinhood (HOOD): 联合创始人兼CEO Vladimir Tenev于9月21日出售259,166股HOOD股票，套现约3255万美元。

重大资产重组与合作

• 银河微电发行股份购买恒泰柯半导体100%股权事项推进中。
• 中稀有色拟1.42亿元转让参股公司股权。
• 普联软件控股权拟变更获进展。
• 狮头科技独立董事同意重大资产重组相关安排。
• 威高血净发行股份购买威高普瑞100%股权完成股份登记。
• 爱克股份发行股份购买资产注册获批。
• 雅创电子子公司拟4760万美元收购永佳实业70%股权。
• 五矿发展重大资产重组申请获上交所受理。
• 华兴源创拟变更部分回购股份用途以推行员工持股计划。

投融资与项目进展

• 上海临港公告国寿投资减资退出高科技园公司。
• 继峰股份子公司获得乘用车座椅总成项目定点，生命周期总金额92亿元。
• 泰德医药收购杭州工业用地拟作多肽定制研发生产基地。
• 安琪酵母拟调整白洋生物科技园项目二期投资并募资不超35亿元。
• 嘉友国际签订布隆迪锂辉矿合作协议。
• 利通电子拟在香港设全资子公司投资8000万美元，并拟9500万元参投人工智能领域股权投资基金。
• 中国人寿拟出资45亿元参与设立人工智能和半导体领域股权投资合伙企业。
• 亨通光电拟定增募资不超66.36亿元用于光通信和能源互联项目。
• 数字政通子公司拟5.76亿元采购服务器。
• 光环新网智算中心追加投资12.65亿元，总投资达25亿元。
• 中国广核出资7000万元设立合资公司，开展陆丰核电3、4号机组项目开发。
• 中微公司参与设立的智微凌峰基金完成备案及首期出资。

风险提示与异常波动

• 金辰股份、莱伯泰科、科德教育、昆船智能、电科思仪、福建水泥、国统股份、新华传媒等公司股票出现交易异常波动，公司提示估值风险或重组不确定性。
• *ST卓然因涉嫌重大财务造假和信息披露违规，可能被实施重大违法强制退市。
• *ST利达也收到行政处罚决定书，涉及关联方非经营性资金占用。
• *ST亿通撤销退市风险警示并复牌。
• 天禄科技、长园集团持股5%以上股东股份被轮候冻结。
• 晶盛机电在美国遭专利侵权诉讼。
• 中文在线因网络推广代理服务合同纠纷被提起仲裁。
• 兴源环境及子公司涉及1631万元重大诉讼。

知名投资者持仓变动

• “大空头”迈克尔·伯里增持了美光 (MU)、iShares 半导体 ETF (SOXX) 的空头头寸，并称交易规模“较大”。
• 伯里同时增持了 QXO、Build-A-Bear Workshop (BBW)、Sprouts Farmers Market (SFM)、Birkenstock (BIRK) 及 MercadoLibre (MELI) 等股票。

货币市场

美元走强与美债收益率上升

• 美元指数徘徊在两个月高点附近，受美国强劲的制造业数据和加息预期推动，美元全面走强，现报101.14，日内上涨0.01%。
• 美联储加息预期提振美元走强，并推高美债收益率。10年期美债收益率一度升至5.14%，创2007年以来最高水平；30年期国债收益率一度逼近5.45%，续刷2004年以来最高。分析师指出，债券收益率将维持高位，但长期投资机遇改善。美联储威廉姆斯认为年底前再次加息是合理的，美联储巴尔金和哈马克也强调通胀的持续性和上行风险。

日元贬值与干预风险

• 美元兑日元突破158关口，并逼近160大关，市场对日本央行可能干预汇市的担忧加剧。美元/日元连续第五个交易日上涨，上涨0.4%至158.88。
• 日本财务大臣片山皋月重申，自日美协调干预以来确立的外汇原则仍然有效，但不对汇率水平发表评论。

欧元和英镑走弱

• 欧元兑美元持续走弱，徘徊于7月底以来的低位。荷兰国际认为欧元跌破1.14美元后跌势可能过度。
• 英镑兑美元也持续走低，受美英货币政策分化扩大和美元高位运行影响。英镑承压，近四分之三普通期权名义本金押注英镑兑美元走弱，美元现货指数一周风险逆转指标扩大。

人民币表现

• 央行报告显示，上半年人民币已成为我国对外收支第一大结算货币，是全球第二大贸易融资货币、第三大支付货币、第五大外汇交易货币。央行将进一步完善人民币跨境使用基础性制度安排，深化金融市场开放。
• 在岸人民币兑美元收盘报6.7131，较上一交易日下跌66点。
• 人民币兑美元中间价报6.7489，较上一交易日调低21点。

其他货币动态

• 北欧货币: 挪威央行上调基准利率25个基点至4.50%，挪威克朗汇率剧烈波动。瑞典央行维持政策利率在1.75%不变。
• 瑞郎表现: 瑞士央行维持利率在0%不变，美元兑瑞郎收复此前跌幅，欧元/瑞郎上涨0.1%。
• 卢布: 卢布对美元的平均汇率（俄罗斯经济部预测2026年为79.5，此前为81.5）。
• 澳元: 澳大利亚8月就业数据公布后，澳元兑美元维持跌势，自去年11月以来首次跌破200日移动均线。
• 港元: 港元3个月期银行同业拆息升至去年11月以来最高水平。中银香港和渣打银行已上调按揭现金回赠至最高1.5%。
• 智利: 智利央行交易员调查显示，基准利率预计12个月后为4.5%，未来12个月智利通胀率预计为3.5%。
• 莱索托: 莱索托中央银行将基准利率上调至7%。

重金属趋势

黄金承压下行

• 现货黄金价格大幅下跌，一度暴跌近80美元，并跌破4300美元关键支撑位，创一周最低，日内跌至4275美元/盎司，失守4250美元/盎司，日内跌幅较大。纽约期金失守4310美元/盎司和4300美元/盎司，失守4280美元/盎司。
• 美元走强、美债收益率飙升以及美联储持续的鹰派信号共同压制黄金价格。
• 国内金饰价格跌破1300元/克，一个月下跌超百元。同时，中国黄金进口量创历史新高。
• 经济学家表示贵金属市场缺乏明显方向，波动性可能居高不下，金价可能继续围绕每盎司4200美元左右波动。
• 分析认为，加息利空已基本消化，美债收益率上行斜率有望放缓，全球央行持续购金和黄金ETF净流入提供底部支撑，预计金价偏弱震荡。

白银与铂金同步下跌

• 现货白银和铂金价格也小幅下跌，受黄金下跌的联动效应及美元走强影响。
• 沪银主力合约跌超2%，纽约期银和现货白银日内跌幅均超1%。

交易机会扩大

• 上海期货交易所、郑州商品交易所和广州期货交易所将进一步扩大合格境外投资者（QFII）参与商品期货和期权交易的范围，其中包括黄金、白银、铂、钯等贵金属及其他大宗商品合约。
• 钯金期货日内涨1%，现报1282.50美元/盎司。

其他金属

• 国际铜业研究小组数据显示，2026年7月全球精炼铜市场供应缺口为5.1万吨。
• 伦敦金属交易所（LME）锌价上涨逾1%，受Nyrstar评估Budel冶炼厂影响。
• 俄罗斯考虑对黄金和化肥生产商征收暴利税。
• 厦门钨业就豫鹭矿业钨生产事宜提起仲裁，洛阳钼业回应称合资合同未明确约定钨开采配额。

大宗商品趋势

原油价格波动与地缘政治风险

• 国际原油价格在亚太盘初高开，之后保持高位震荡，布伦特原油突破105美元/桶，美原油突破94美元/桶。布伦特原油突破100美元/桶，WTI原油突破94美元/桶，日内涨幅均扩大。上海原油主力合约盘中涨超4%至6%，燃料油、低硫燃料油、液化石油气主力合约涨幅较大。
• 中东地缘政治紧张局势，特别是伊朗官员的强硬表态，以及围绕美国柴油出口禁令的讨论，持续支撑油价。
  • 沙特阿美正在研究原油出口的第四条和第五条路线，并向亚太买家追加现货供应，显示出对经霍尔木兹海峡恢复原油出口的信心增强。
  • 伊拉克巴士拉石油公司负责人表示，伊拉克南部油田日产量超过300万桶，通过南部港口日均出口约260万桶，并经陆路向基尔库克运输约25万桶/日。
  • 尼日利亚11月主要原油出口量预计下降。俄罗斯北极“东方石油”项目启动商业原油出口。
  • 高盛将12月布伦特原油价格预测上调至每桶85美元。
• 欧洲柴油价格较年初上涨超40%，地缘政治冲突和供应受扰导致其使用成本大幅增加。美国可能实施的柴油出口禁令引发市场担忧，摩根士丹利警告此举可能反直觉推高汽油价格，而非降低柴油价格。
• 国内成品油零售价预计将上调，但上调幅度较前期预期收窄。

天然气与液化石油气价格上涨

• 中国9月中旬液化石油气价格环比增长9.3%，液化天然气价格环比增长3.0%。
• 俄罗斯下调天然气产量与出口预测，欧洲转向现货LNG，市场在供应紧张时面临被高价买家抢货的风险。
• 欧美天然气价格上涨，美伊紧张局势给供应前景蒙上阴影，欧洲天然气储气库当前库容略高于70%。瑞士能源公司MET Group负责人表示，欧洲需要更多海运天然气长期合同，以对冲价格飙升风险。
• 卡塔尔大幅增加通过霍尔木兹海峡的液化天然气（LNG）船只数量，升至两个多月来最高水平，有助于缓解全球天然气供应紧张。

工业金属

• 铜价周四下跌，受美元走强和长假前避险情绪拖累。LME铜价从高位回落。
• 然而，智利主要铜矿因工人死亡而暂停地下开采以及潜在的工会罢工，引发供应担忧，限制了铜价的跌幅。
• 国际铜业研究小组报告显示，7月全球精炼铜市场供应缺口为5.1万吨。
• LME铝库存持平，铜、铅、锡库存减少，镍、锌库存增加。

农产品

• 印度面临17年来最干旱的雨季，影响水电出力并推高燃煤消耗。印度已解除小麦出口禁令，孟加拉国恢复从印度采购小麦。印度糖业协会表示，节庆期间食糖供应充足，出厂价已显著回落。
• 棕榈油期货收高。印度下调粗棕榈油与粗大豆油进口关税至5%，取消未精炼葵花籽油关税，以平抑节日食品价格。
• 俄罗斯克拉斯诺达尔地区因港口受扰宣布紧急状态，影响粮食出口。乌克兰谷物协会称波兰海关禁止储存过境乌克兰的谷物，可能严重阻碍农产品出口。
• 美国农业部数据显示，当前市场年度美国大豆周度出口净销量为58.24万吨。巴西阿拉比卡咖啡豆产量预测上调，罗布斯塔咖啡豆产量预测下调。

其他大宗商品

• 苯乙烯、纯苯、PTA、对二甲苯、乙二醇、甲醇等化工品主力合约盘中均有上涨。丁二烯橡胶连续主力合约日内涨5%，乙二醇日内涨4%，甲醇、苯乙烯、纯苯日内涨3-4%。卓创资讯预计四季度石化行业供需格局或由“新增产能集中释放”预期转向阶段性收紧。
• 大阪基准橡胶期货上涨5.25%，创下15年新高。丁二烯橡胶和20号胶主力合约涨幅均超3%。
• 碳酸锂连续暴跌超4%，跌破12.5万元/吨，主要受供给端恢复和新增产能释放预期影响。
• 钢材周产量合计779.68万吨，环比减少14.46万吨。总库存合计1481.97万吨，环比减少55.76万吨。印度8月粗钢产量同比增长4.6%。
• 惠誉调整部分短期肥料价格预期。波罗的海干散货运价指数上涨1.25%。
• 莱茵河考布段水位降至历史最低水平。

虚拟货币市场

机构代币化与数字化进展

• KB Securities 携手 Securitize 与 Optimism 推进韩国机构代币化证券： 韩国券商 KB Securities 与 Securitize、Optimism 签署谅解备忘录，计划面向韩国机构投资者推进代币化证券，将以 OP Mainnet 作为链上基础设施。Securitize 将负责提供代币化、基金管理及过户基础设施。
• 英国多家大型银行完成全球首批代币化存款跨行转账交易： Lloyds、NatWest、Barclays、HSBC 等英国大型银行已完成全球首批使用代币化存款进行跨行资金转移的交易，测试场景涵盖两笔房贷交易及一笔模拟线上购物的 P2P 支付。
• IBM Digital Asset Haven 连通 Swift 账本并推出本地化部署测试版： IBM 宣布旗下数字资产管理与托管安全平台 IBM Digital Asset Haven 已正式连通包括 Swift 区块链共享账本在内的许可网络，通过 ISO 20022 消息适配器，支持金融机构直接复用传统金融支付报文格式发起代币化存款交易指令。
• 甲骨文扩展 Digital Assets Data Nexus，支持银行在 ISO 20022 体系处理数字资产： 甲骨文宣布扩展 Digital Assets Data Nexus，使银行可在现有 ISO 20022 支付体系中直接处理稳定币、CBDC、代币化存款及其他数字资产交易。平台将支持多链账本、托管钱包、智能合约及链上/链下工作流，并与 Oracle Banking Payments 预集成。
• 贝莱德联合 Ondo 推出智能投资组合： 贝莱德（BlackRock）联合 Ondo Finance 推出智能投资组合（Ondo Intelligent Portfolios），首次将其定制的 ETF 投资组合策略转化为链上代币，面向美国以外的合格投资者开放。
• 香港特区政府拟发行 150 亿至 200 亿港元多币种数字绿色债券： 香港特区政府计划发行等值 150 亿至 200 亿港元（约 19 亿至 26 亿美元）的多币种数字绿色债券，若按上限完成发行，可能成为全球规模最大的同类交易。
• HIFI 完成 3700 万美元 A 轮融资： 稳定币基础设施公司 HIFI 宣布完成 3700 万美元 A 轮融资，由 Left Lane Capital 领投。资金将用于扩建其代币化资本市场基础设施及拓展产品矩阵。
• 中国银行落地多边央行数字货币桥业务： 9 月 24 日，中国银行海南省分行营业部成功对接某境外居民企业的跨境经营结算需求，依托多边央行数字货币桥（mBridge），通过 EF 账户向香港关联公司支付了 2800 万元人民币。
• Myseum.AI 计划将其纳斯达克上市普通股代币化： 当地时间9月23日，美国隐私型AI及社交媒体技术公司Myseum.AI宣布，计划向一家或多家合格数字资产证券平台申请，将其纳斯达克上市普通股进行代币化。

市场与交易动态

• Hyperliquid 过去 24 小时回购销毁约 34,280 枚 HYPE，价值约 326 万美元： Hyperliquid 过去 24 小时回购并销毁约 34,280 枚 HYPE，价值约 326 万美元。
• Binance 将于 9 月 24 日上线 Hyperliquid（HYPE）现货交易： Binance 将上线 HYPE，并于 9 月 24 日 19:00（UTC+8）开放 HYPE/USDT、HYPE/USDC 和 HYPE/TRY 现货交易对。
• HypeStrat 过去一周以约 93.7 美元增持 144.4 万枚 HYPE，耗资约 1.35 亿美元： HYPE 财库公司 HypeStrat 过去一周以约 93.7 美元的价格增持 144.4 万枚 HYPE，耗资约 1.35 亿美元。
• Multicoin Capital 再向 Coinbase Prime 转入 13 万枚 HYPE，价值约 1215 万美元： Multicoin Capital 在暂停约一周后，于 9 月 24 日再次向 Coinbase Prime 转入 130,331 枚 HYPE，价值约 1215 万美元。
• Paradigm 相关 4 个钱包解除质押 100 万枚 HYPE，价值约 9400 万美元： Crypto 风投机构 Paradigm 相关的 4 个钱包约 6 小时前合计解除质押 100 万枚 HYPE，按当前价格计算价值约 9400 万美元。
• 美东 9 月 23 日比特币现货 ETF 净流入 3.47 亿美元，以太坊 ETF 净流入 1.05 亿美元： 美东时间 9 月 23 日，比特币现货 ETF 总净流入 3.47 亿美元。昨日单日净流入最多的比特币现货 ETF 为贝莱德 (Blackrock） ETF IBIT，单日净流入为 1.66 亿美元。以太坊现货 ETF 总净流入 1.05 亿美元。
• 鲸鱼平掉全部 1425 枚 BTC 多头仓位，获利约 150 万美元： 一鲸鱼刚平掉全部 1,425 枚 BTC（约 1.193 亿美元）多头仓位，实现约 150 万美元利润。
• 随着 BTC 下跌，巨鲸地址 bc1qdp 再买入 536.93 枚 BTC： 随着 BTC 下跌，巨鲸地址 bc1qdp 于 6 小时前再次买入 536.93 枚 BTC（约 4528 万美元）。
• 两新钱包疑似同一巨鲸从币安提取 950 枚 BTC，价值约 7260 万美元： 两个新创建的钱包（可能属于同一巨鲸）从币安提取了 950 枚 BTC，价值约 7260 万美元。
• CryptoQuant 分析师：比特币短期持有者成本上穿活跃长期持有者成本，牛市确认信号： CryptoQuant 分析师 Darkfost 指出，Bitcoin 短期持有者（STH）成本基础已确认上穿“活跃长期持有者（LTH）”成本基础，构成其定义的牛市确认信号。
• 数据中心：BTC 财库规模创新高，但买盘明显降温： 截至 9 月 24 日，46 家上市公司与 12 国政府合计持有 191.6 万枚 BTC、占供应量 9.12%，为近 365 天窗口最高水平，但增持速度与广度均处近一年低位。
• CryptoRank：三季度永续合约 DEX 的 RWA 交易量达 3650 亿美元，环比增 32%： 2026 年第三季度各永续合约 DEX 的 RWA 交易量达到 3650 亿美元，环比增长 32%。
• Aster 推出 Grid 2.0 与 Grid Marketplace： Grid 2.0 支持网格策略与同一永续合约的手动交易并行运行，在逐仓模式下，同一交易对最多可同时运行 50 个独立网格策略。Grid Marketplace 允许用户浏览 Aster 上正在运行的网格策略，并可复制或反向复制现有参数。
• 比特币期权市场动态： 交易员正密切关注比特币的期权市场，以判断其上涨行情能否持续。一个不容错过的事件是价值约 150 亿美元的期权合约季度到期日。看跌期权与看涨期权的比率为 0.70，表明市场更看好价格上涨。
• ETH巨鲸交易活动： 一名疑似OTC巨鲸或机构地址在今日凌晨ETH下跌后大幅减仓，向Galaxy Digital转入约4.2万枚ETH，价值约1.12亿美元，此前累计囤积了5.2万枚ETH，实现利润约2112万美元。
• RWA永续交易增长显著： 据a16z crypto报告，追踪的各交易所中RWA永续合约月交易量在2026年8月达到1173亿美元，同比增长约44倍。

公司与项目动态

• Zcash 矿企 Fortitude 获 DCG 5000 万美元授信： Zcash 矿企 Fortitude Mining 宣布，母公司 Digital Currency Group（DCG）将其现有信贷额度由 2600 万美元提高至 5000 万美元，新增承诺 2400 万美元。
• Variational 宣布 2026 年第四季度进行 VAR TGE，32% 按积分空投： 去中心化衍生品交易协议 Variational 宣布将于 2026 年第四季度进行 VAR TGE，总供应量的 32% 将按积分比例空投给用户。
• Kaiko：Binance 投资 Circle 后 USDC 现货日交易量达数十亿美元： 在 Binance 向 Circle 投资 1 亿美元并将 USDC 商业合作续签 5 年后，Binance 上 USDC 现货日交易量已达到数十亿美元级别，而其他主要交易所均低于 5 亿美元。
• Contentos 宣布终止 COSTV 及 Channel VIP 运营，12 月 14 日彻底关停： 去中心化内容公链生态 Contentos 宣布将正式终止旗下视频创作者平台 COSTV 以及 SocialFi 产品 Channel VIP 的运营服务。
• Genius 更改第二季积分规则并推迟 7000 万枚代币解锁至 2028 年，引发社区不满： 由 YZi Labs 投资的链上交易终端 Genius 因第二季积分活动规则突发变更，引发部分社区参与者的不满。
• Luno 与 Halogen、Kenanga 合作探索马币稳定币 UMYR 试点： 马来西亚数字资产交易所 Luno 与 Halogen Capital、Kenanga Investors 宣布合作，计划探索以 1:1 马币储备支持的稳定币 UMYR，用于代币化货币市场基金的申购和赎回结算。
• JR 九州拟与 SBI 合作推出综合金融 App，目标 2027 财年上线： JR 九州计划与 SBI Holdings 合作，以自有品牌推出综合金融 App，目标于 2027 财年内上线。
• StarkWare 称 AI 竞赛将抗量子比特币交易预估成本降至 66 美元： StarkWare 表示，一项为期一周的 AI 辅助代码优化竞赛，将准备一笔抗量子 Bitcoin 交易所需的 GPU 计算成本估算从约 320 美元降至 66 美元。
• Coinbase (COIN) 发现 EOS 网络延迟： Coinbase 官网发布消息称，已注意到部分用户在 EOS 网络上的发送和接收操作可能出现延迟。
• 比特币矿业向AI转型： 二季度，上市矿企现金亏损扩大，BTC成本高企。比特币矿业正在经历剧烈重组，向AI/HPC（高性能计算）转型已成为不可逆转的趋势。

安全事件与风险

• 法国一户家庭疑因加密资产遭入室劫持，6 名嫌疑人被立案调查： 法国瓦兹河谷省 Taverny 一户家庭今年夏天因被怀疑持有大量加密资产而遭入室劫持。犯罪者捆绑了妻子及其 10 岁孩子，并使用电击枪折磨父亲。
• Neutron 治理提案遭操纵，攻击者盗约 440 万美元，Cosmos Hub 验证者协调停链追回： Neutron 一项加急治理提案遭攻击者操纵，相关地址仅花费约 20,199 USDC 买入 NTRN，盗走约 440 万美元资产。
• 隐私稳定币支付网络 Payy 疑似被盗 180 万美元： 据 Specter Investigation 监测，隐私稳定币支付网络 Payy Network 疑似遭攻击，约 180 万 USDC 被转走。
• Scam Sniffer：Duelbits 热钱包外流约 420 万美元，疑似私钥泄露： 据 Scam Sniffer 监测，Duelbits 在以太坊、BSC 和 Tron 上的热钱包出现约 420 万美元资金外流至新创建地址，疑似私钥泄露。
• SlowMist 预警 MemoryOS 等包遭投毒： SlowMist 安全预警，MemTensor 的 AI 记忆工具链遭入侵：面向 LLM 与 AI Agent 的开源长期记忆库 MemoryOS（PyPI）及连接 OpenClaw 运行时的官方插件被植入跨平台 Go 二进制。
• 《Nostra 预言机操纵事件与 350 万美元坏账始末》： Nostra 预言机被操纵，浅流动性池误导价格，经两源输入算出错误抵押品，致约 350 万美元借贷在未充足抵押下成立。
• 冒充 Coinbase 客服诈骗近 1600 万美元，Ronald Spektor 被判 4 至 12 年监禁： 纽约布鲁克林地区检察官办公室称，23 岁男子 Ronald Spektor 因针对 Coinbase 用户实施长期钓鱼和社会工程诈骗，被判 4 至 12 年监禁。
• Nano Labs 称孔剑平 X 账号被盗，否认发行 BWA 代币等项目： 纳斯达克上市公司 Nano Labs 表示，公司董事长兼 CEO 孔剑平的 X 账号已被盗用，近期通过该账号发布的所谓 Binance World Assets（BWA）代币及 AI 自动交易 bStocks 项目均非孔剑平本人或公司授权。

监管与政策

• BCBS：2025 下半年银行加密敞口持平，美洲 BTC 占比降至 44.2%： 巴塞尔银行监管委员会（BCBS）最新统计，2025 年下半年银行加密资产审慎敞口总体较上半年基本持平，但资产结构明显变化。
• 俄罗斯央行扩大基金可投资范围，合格投资者基金可投现金结算加密衍生品： 俄罗斯央行 9 月 23 日宣布扩大单位投资基金（PIF/UIF）可投资资产范围，其中面向合格投资者的基金将获准投资以加密货币价格为标的、采用现金结算的衍生工具。
• SEC 委员 Hester Peirce 批评 KYC/AML 模式，呼吁拥抱零知识证明： 美国证券交易委员会（SEC）委员 Hester Peirce 近期演讲表示，她尖锐批评了当前的 KYC/AML 反洗钱监管模式，并呼吁监管层拥抱零知识证明（ZKP）及属性凭证等密码学工具。
• ESMA 将 AI 与代币化列为 2027 年起全欧核心监管优先事项： 欧洲证券及市场管理局（ESMA）发布报告宣布，自 2027 年起将人工智能（AI）、代币化（Tokenization）及其他金融新兴技术列为全欧范围内的核心监管优先事项。
• 欧盟监管机构警告量子计算机或破坏区块链加密技术： 欧盟金融监管机构警告称，先进的量子计算机可能会破坏用于保护区块链安全的加密技术，并表示这些威胁可能在该技术商业化之前就显现出来。
• 俄罗斯央行：数字卢布推广前三周个人账户近 20 万，远超预期： 俄罗斯央行行长 Elvira Nabiullina 表示，数字卢布自 9 月扩大推广以来，前三周个人账户已接近 20 万个，远超央行此前预计的年底 6 万个目标。
• 美国正在考虑在海外推广美元支持的稳定币： 此举旨在提供激励措施，支持美元在国际数字货币领域的影响力。

其他重要信息

• Visa 与 Reap 扩大合作，稳定币 Visa 卡项目扩至 100 多个市场： Visa 与 Payward 旗下支付公司 Reap 宣布扩大合作，将稳定币关联 Visa 信用卡项目扩展至全球 100 多个市场。
• Keonne Rodriguez 狱中批美国监狱系统管理混乱： Samourai Wallet 联合创始人 Keonne Rodriguez 在狱中发文称，其此前被转往 FCI McKean 参加一项完成后可减少一年刑期的项目，但抵达后不久，监狱方面通知该项目已被“停用”。
• QCP：美联储 9 月加息锁定周期，美元支撑减弱： QCP Capital 在 9 月 10 日宏观主题报告中指出，美联储 9 月加息已锁定本轮紧缩周期，政策利率现处 3.75%-4.00%，限制性偏向得到确认。
• U.S. Bank 调查：62%的 Z 世代认为股市比买房更现实，30%对加密货币信任下降： U.S. Bank 对 5000 名美国成年人的最新调查显示，62% 的 Z 世代和 61% 的千禧一代认为，股票市场是比买房更现实的财富积累路径。
• Tether 与 Pave Bank、GFTN 签署 MoU 探索新加坡金融科技学者计划： Tether 宣布与可编程商业银行 Pave Bank 以及全球金融与科技网络（GFTN）签署谅解备忘录（MoU），共同探索启动“格鲁吉亚—新加坡金融科技学者计划”。